Invest Like Buffett: Οικοδόμηση ενός μωρού Berkshire

Αν ψάχνετε για μια επενδυτική στρατηγική που αποδίδει μακροπρόθεσμα, είναι δύσκολο να νικήσετε τη στρατηγική του υπερ-επενδυτή Warren Buffett. Η εταιρεία του Buffett, Berkshire Hathaway (BRK.A), έχει ιστορικό ιστορικό να χτυπάει το S & P 500. Ορισμένες μελέτες δείχνουν ότι ένα υποθετικό χαρτοφυλάκιο που μιμείται τις επενδύσεις της Berkshire στις αρχές του επόμενου μήνα μετά την δημοσιοποίησή τους κερδίζει επίσης απόδοση Δείκτης S & P 500.

Θέλετε κάποια από αυτή τη δράση; Αυτό το άρθρο θα σας δείξει πώς να χρησιμοποιήσετε την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς για την κατάρτιση ενός ταμείου όπως το Buffett.

Τι είναι το Coattail Investing;

Οι περισσότεροι άνθρωποι προτιμούν την ιδέα της παθητικής επένδυσης ή μια στρατηγική "buy-and-hold". Με τις σημερινές περίπλοκες χρηματοπιστωτικές αγορές, που θέλει να διαχειρίζεται ενεργά ένα χαρτοφυλάκιο; Αλλά, αν δεν είστε οικονομικός τύπος ή είστε διατεθειμένοι να πληρώσετε μεγάλα δολάρια σε ένα οικονομικό φλερτ, οι επιλογές σας μειώνονται σε αμοιβαία κεφάλαια, ETFs ή ταμεία δεικτών, σωστά; Λανθασμένος.

Ενώ τα αμοιβαία κεφάλαια, τα ETF και τα κεφάλαια δεικτών μπορούν να προσφέρουν καλά οφέλη, έρχονται με κόστος - τέλη. Επίσης, εάν ελπίζετε να κερδίσετε την αγορά, μην το υπολογίζετε. Επενδύσεις όπως το αμοιβαίο κεφάλαιο που διαπραγματεύεται τα αμοιβαία κεφάλαια (SPDR ETF) δεν είναι ποτέ σε θέση να κερδίσουν το S & P 500 επειδή το παρακολουθούν. Λοιπόν, πώς μπορείτε να βάλετε το χαρτοφυλάκιό σας σε αυτόματο πιλότο χωρίς χρεώσεις ή περιορισμούς απόδοσης; Γιατί να μην οδηγήσετε τα coattails ενός επιτυχημένου επενδυτή;

Το coattail investing είναι ο όρος που χρησιμοποιούν οι επενδυτές για να περιγράψουν τη στρατηγική της μίμησης των συναλλαγών υπερ-επενδυτών διασημοτήτων όπως ο Warren Buffett, ο George Soros, ο John Paulson ή ο Carl Icahn. Από όλους τους σούπερ-επενδυτές εκεί έξω, οι περισσότεροι επενδυτές coattail πιθανώς ακολουθούν Warren Buffett, και για καλό λόγο - οι επιλογές του έχουν μεγαλώσει Berkshire Hathaway στην απόλυτη blue-chip εταιρεία.

Warren Buffett: InvestoTrivia Μέρος 2

Πώς να διαβάσετε τη φόρμα 13F για να πιάσετε τις κινήσεις του Buffett

Δεν μπορείτε να ξεκινήσετε να μιμούνται τα παιχνίδια του Buffett χωρίς να γνωρίζουν τι είναι. Αλλά το πιστεύετε ή όχι, αυτές οι επιλογές είναι προσιτές σε όλους χάρη στην SEC. Ο νόμος περί τίτλων και συναλλάγματος του 1934 αναφέρει ότι όλοι οι διαχειριστές επενδυτικών ιδρυμάτων που διαχειρίζονται περισσότερα από 100 εκατομμύρια δολάρια υποχρεούνται να καταθέτουν τις συμμετοχές τους κάθε τρίμηνο. Αυτό σημαίνει ότι αν γνωρίζετε πού να δείτε, μπορείτε να έχετε πρόσβαση σε μερικά από τα καλύτερα διαχειριζόμενα χαρτοφυλάκια στον κόσμο - δωρεάν.

Ένας από τους ευκολότερους τρόπους για να βρείτε ένα 13F είναι να κατευθυνθείτε προς την ηλεκτρονική συλλογή, ανάλυση και ανάκτηση δεδομένων (EDGAR) της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς και να κάνετε μια αναζήτηση με το όνομα της εταιρείας.

Ακολουθεί ένα παράδειγμα του τι μπορεί να μοιάζουν με κάποιες εκμεταλλεύσεις από ένα 13F:

Πηγή: αρχεία EDGAR

Σημείωση: Προσέξτε όταν επιλέγετε τα coattail picks σας. Μέχρι τη στιγμή που έχετε πρόσβαση στις επενδυτικές γνώσεις του Buffett, η επενδυτική κατάσταση μπορεί να έχει αλλάξει και ίσως να έχετε χάσει την πιθανότητα να πάρετε νωρίς μια επένδυση αξίας. Μόλις έχετε μια λίστα με τις επιλογές του Buffett, θα πρέπει να εκτελέσετε τη δική σας επιμέλεια για τα αποθέματα για να δείτε αν ταιριάζουν με το προφίλ κινδύνου σας.

Έτσι, πώς ξέρετε ποια αποθέματα αγοράστηκαν και πωλήθηκαν κατά τη διάρκεια μιας συγκεκριμένης περιόδου ">

Τέσσερις συμβουλές για το χαρτοφυλάκιο Coattail

1. Διανείμετε σωστά τα Μερίδιά σας

Δεδομένου ότι δεν θα μπορέσετε να αγοράσετε τον ίδιο αριθμό μετοχών που επενδύει το χαρτοφυλάκιο πολλών δισεκατομμυρίων δολαρίων του Buffett, ένας τρόπος για να βεβαιωθείτε ότι διαθέτετε το ίδιο με το Berkshire είναι να υπολογίσετε το ποσοστό που αντιστοιχεί κάθε εκμετάλλευση και να το εφαρμόσετε στο δικό σας λογαριασμό μεσιτείας. (Όλες αυτές οι πληροφορίες μπορούν ξανά να βρεθούν στο 13F.)

2. Ενημερώστε το χαρτοφυλάκιο

Αφού δημιουργήσετε το χαρτοφυλάκιο Buffett Coattail, ένα λάθος που δεν θέλετε να κάνετε είναι να ξεχάσετε να το ενημερώσετε. Ενώ ο Warren Buffett είναι γνωστός για τη φιλοσοφία του buy-and-hold, μην νομίζετε ότι ποτέ δεν εκφορτώνει αποθέματα που δεν εκτελούν. Εάν δεν ρίξετε μια ματιά στο 13F του Berkshire από κάθε άλλη φορά, θα μπορούσατε να χάσετε έξω σε ένα μεγάλο σημείο εξόδου.

3. Πάρτε μια σελίδα από τους επαγγελματίες

Μην φοβάστε να κάνετε ολόκληρο το χαρτοφυλάκιό σας από τις επιλογές του Buffett. Ενώ η τοποθέτηση όλων των αυγών σας σε ένα καλάθι είναι συνήθως ανεπιθύμητη, το χαρτοφυλάκιο Berkshire αποτελείται από μεγάλες κεφαλαιοποίησης, μακροπρόθεσμες εκμεταλλεύσεις. Με άλλα λόγια, οι μετοχές στις οποίες επρόκειτο να επενδύσετε είναι πιθανώς λιγότερο ασταθείς από ό, τι υπάρχει ήδη στο χαρτοφυλάκιό σας και έχουν ήδη κατανεμηθεί κατάλληλα.

4. Προσοχή στις αμοιβές

Δεδομένου ότι το Berkshire Hathaway έχει τόσα χρήματα, μπορεί να κάνει μικρές αλλαγές στον αριθμό των μετοχών που κατέχει σε οποιοδήποτε δεδομένο απόθεμα από μήνα σε μήνα. Δεδομένου ότι το χαρτοφυλάκιό σας δεν είναι τόσο μεγάλο όσο το κεφάλαιο του Buffett, τα τέλη διαμεσολάβησης (όπως οι προμήθειες) πιθανότατα θα παρεμποδίσουν τη διανομή τους ακριβώς όπως το Berkshire.

Κατά γενικό κανόνα, εάν το ταμείο αποφορτίσει ή αγοράσει περισσότερα από 10-15 τοις εκατό της αξίας του χαρτοφυλακίου, ίσως θελήσετε να πραγματοποιήσετε και ένα εμπόριο. Θυμηθείτε, όμως, όσο μικρότερη είναι η αξία του χαρτοφυλακίου σας, τόσο μεγαλύτερες θα πρέπει να είναι αυτές οι αλλαγές για να κάνετε κέρδος. Σκεφτείτε πριν από το εμπόριο.

Η κατώτατη γραμμή

Ο Warren Buffett μας έχει δείξει ότι, με την πάροδο του χρόνου, είναι ένας σκληρός επενδυτής για να νικήσει. Και ξέρετε τι λένε: αν δεν μπορείτε να τους κτυπήσετε, να τους ενώσετε. Εάν αποφασίσετε ότι η δημιουργία του δικού σας κονδυλίου Berkshire είναι σωστό για εσάς, τότε η εύρεση και αξιολόγηση του Oracle των επιλογών του Omaha δεν ήταν ποτέ ευκολότερη.