Εγγυημένο Ελάχιστο Όφελος Εισοδήματος (GMIB)
Ένα εγγυημένο όφελος ελάχιστου εισοδήματος (GMIB) είναι ένας προαιρετικός αναβάτης που μπορούν να αγοράσουν οι ανώνυμοι για τις συνταξιοδοτικές τους προσόδους. Όταν η προσφορά έχει ακυρωθεί, αυτή η συγκεκριμένη επιλογή εγγυάται ότι ο εφοπλιστής θα λαμβάνει μια ελάχιστη αξία πληρωμών σε τακτική βάση, ανεξάρτητα από άλλες περιστάσεις.
Βασικές τακτικές
- Ένα εγγυημένο όφελος ελάχιστου εισοδήματος (GMIB) είναι ένας προαιρετικός αναβάτης που συνδέεται με ένα συμβόλαιο προσόδου που εγγυάται ένα ελάχιστο επίπεδο πληρωμών από τη στιγμή που έχει ακυρωθεί.
- Οι GMIB συχνά συναντώνται με μεταβλητές προσόδους, οι οποίες περιέχουν κάποιο επίπεδο κινδύνου αγοράς.
- Ενώ είναι βολικοί, αυτοί οι οδηγοί θα έρθουν με επιπλέον κόστος για τον αγοραστή προσόδου.
Κατανόηση των Εγγυημένων Ελάχιστων Εισοδημάτων
Ένα εγγυημένο όφελος από το ελάχιστο εισόδημα (GMIB) εξασφαλίζει ότι ένας συνταξιούχος θα λάβει μια πληρωμή ανεξάρτητα από τις συνθήκες της αγοράς. Αυτό το ελάχιστο ποσό πληρωμής προκαθορίζεται με την εκτίμηση της μελλοντικής αξίας της αρχικής επένδυσης. Αυτή η επιλογή είναι επωφελής μόνο για τους συνταξιούχους που σκοπεύουν να ακυρώσουν την πρόσοδό τους.
Το χαρακτηριστικό GMIB βρίσκεται συνήθως σε μεταβλητές προσόδους. Όταν ένα άτομο αγοράζει μια μεταβλητή προσόδου, θα επιλέξει από μια ποικιλία υποκείμενων επενδυτικών επιλογών. Οι καταβολές της πρόσοδος, όταν ακυρωθούν, θα βασιστούν εν μέρει στην απόδοση των υποκείμενων επενδύσεων. Οι μεταβλητές προσδοκίες απευθύνονται στους επενδυτές επειδή επιτρέπουν στους υποψήφιους να συμμετέχουν στην ανάπτυξη της αγοράς. Ωστόσο, η πτώση της αγοράς μπορεί να οδηγήσει σε απώλεια αξίας της προσόδου και, κατά συνέπεια, σε χαμηλότερες αποδόσεις.
Για παράδειγμα, ένα χαρακτηριστικό της GMIB μπορεί να παρέχει στον αγοραστή προσόδου τη δυνατότητα να λάβει είτε μια πληρωμή βάσει της πραγματικής αγοραίας αξίας της επένδυσης μεταβλητής πρόσοδος είτε της αξίας της αρχικής επένδυσης σε έξι τοις εκατό επιτόκιο ετησίως. Ένας άλλος τύπος χαρακτηριστικού GMIB μπορεί να εγγυηθεί ένα επίδομα πρόσοδος με βάση την υψηλότερη αξία που επέτυχε ποτέ ο επενδυτικός λογαριασμός.
Διαφορετικοί πάροχοι προσόδων μπορούν να καλέσουν το GMIB με διαφορετικά ονόματα, όπως το Εγγυημένο Πρόγραμμα Εισοδήματος Συνταξιοδότησης ή το GRIP ή το Εγγυημένο Τόκο ή το GIA.
Πλεονεκτήματα και μειονεκτήματα ενός GMIB
Το χαρακτηριστικό εγγυημένου ελάχιστου εισοδήματος είναι ένας τρόπος να συμβάλει στην αντιστάθμιση του κινδύνου αγοράς που συνοδεύει την επένδυση σε μεταβλητή προσόδου. Εξασφαλίζοντας ένα ελάχιστο επίπεδο ετήσιας πληρωμής, ανεξάρτητα από τις επιδόσεις των επενδύσεων, ένα χαρακτηριστικό της GMIB μπορεί να προσφέρει πρόσθετη ασφάλεια για τους συνταξιούχους που σκοπεύουν να ζήσουν στο εισόδημά τους από πρόσοδο.
Ωστόσο, τα επιδόματα πρόσθετης πρόσοδος, όπως ένα GMIB, έρχονται με πρόσθετα έξοδα και τέλη, τα οποία μπορούν να τρώνε σε οποιαδήποτε αύξηση των επενδύσεων. Επιπλέον, υπάρχουν πολλοί σύνθετοι παράγοντες που εμπίπτουν στον υπολογισμό των καταβολών προσόδου, ιδίως όταν πρόκειται για παροχή GMIB. Για το λόγο αυτό, μπορεί να είναι δύσκολο να συγκριθούν οι διάφορες επιλογές που προσφέρονται από τους παρόχους προσόδου εναντίον του άλλου. Οι μεταβλητές προσόδους προσφέρουν επίσης ένα περιορισμένο μενού επενδυτικών επιλογών, οι οποίες ενδέχεται να μην ανταποκρίνονται στις ανάγκες όλων των επενδυτών.
Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.