10 πιο διασημότεροι διευθυντές των αμοιβαίων κεφαλαίων κινδύνου

Οι διαχειριστές των αμοιβαίων κεφαλαίων κινδύνου αντιμετωπίζουν τα μέσα μαζικής ενημέρωσης σχετικά με τους τεράστιους μισθούς τους, την ώθηση των επενδυτών για τα γελοία υψηλά τέλη (τυπικά «δύο και είκοσι»), τις πρόσφατες κακές επιδόσεις και τις κρατικές προσπάθειες αποκάλυψης και ρύθμισης. Παρά τους φαινομενικά ανυπέρβλητους αρνητικούς τίτλους και τον ταξικό πόλεμο που δικαιολογούν οι μισθοί τους, οι διαχειριστές των αμοιβαίων κεφαλαίων κινδύνου είναι σταθερά στην κορυφή (και υπάρχει μια διακριτή ιεραρχία στον κλάδο των αμοιβαίων κεφαλαίων αντιστάθμισης κινδύνου) είναι τα αστέρια της χρηματοπιστωτικής βιομηχανίας. Όμως, δεν είναι όλοι οι διαχειριστές των hedge funds και δεν επιβιώνουν όλοι. Στην πραγματικότητα, πολλοί αποτυγχάνουν. Αλλά εκείνες που επιβιώνουν τείνουν να κάνουν μια μεγάλη εντύπωση. Έχουμε καταρτίσει μια λίστα με τους δέκα πιο διάσημους διαχειριστές αμοιβαίων κεφαλαίων κινδύνου, χωρίς συγκεκριμένη σειρά.

Οι Δέκα

• Ο Steve Cohen ίδρυσε το πρώην SAC Capital, τώρα Point 72 Asset Management. Πόσοι επενδυτές μπορούν να επικαλεστούν την επιχείρησή τους και αρκετοί πρώην υπάλληλοι που έχουν καταδικαστεί για εμπιστευτικές συναλλαγές, να διερευνηθούν προσωπικά αν και δεν κατηγορούνται εγκληματικά από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς για εμπιστευτικές συναλλαγές και εξακολουθούν να φτάνουν τα 1, 3 δισεκατομμύρια δολάρια το 2014, σύμφωνα με τη Forbes; Παρά το γεγονός ότι απαγορεύεται η διαχείριση εξωτερικών περιουσιακών στοιχείων, ο Cohen εξακολουθεί να διαχειρίζεται τα περιουσιακά στοιχεία της οικογένειας και των εργαζομένων του, τα οποία, ενώ ουσιαστικά είναι λιγότερα από τα δισεκατομμύρια που διαχειρίζεται η SAC, εξακολουθούν να αποτελούν σημαντικό ποσό.
• Ο Γιώργος Σόρος ξεκίνησε το πρώτο του ταμείο το 1969 και έγινε ο ανεπίσημος ιδρυτής των hedge funds. Παρόλο που η επιχείρηση δεν διαχειρίζεται πλέον τα εξωτερικά περιουσιακά στοιχεία, συνεχίζει να συμμετέχει στενά στο οικογενειακό ταμείο. Έχει γίνει ο δάσκαλος πολλών και θα είναι πάντοτε γνωστός για τις φιλανθρωπικές του προσπάθειες, την οικονομική αφοσίωση και το πιο διάσημο βραχίονα της βρετανικής λίρας, που τον κέρδισε το μανικιούρ "ο άνθρωπος που έσπασε την Τράπεζα της Αγγλίας".
• Ο James Simmons, ιδρυτής της Renaissance Technologies, είναι ίσως ο πιο γνωστός μαθηματικός της ομάδας. Το κυρίαρχο ταμείο Medallion είναι το πιο αόριστο και μυστικό των κεφαλαίων του και έχει σταθερές αποδόσεις. Ο Simmons, ένας συνταξιούχος όπως ο Soros, εξακολουθεί να συμμετέχει στην επιχείρηση και να επωφεληθεί από την επιτυχία.
• Ο Daniel Loeb, ιδρυτής της τρίτης επιχείρησης Capital Point, θα έπρεπε να αποκαλείται "ακτιβιστής" για τη σκληρή φύση που ακολουθεί μετά τις εταιρείες. Δεν είναι ικανοποιημένος με την κατοχή ή την ύφεση μετοχών, αλλά θέλει μια πιθανότητα να επηρεάσει τις εταιρείες από τις διορισμένες θέσεις του διοικητικού συμβουλίου.
• Ο Carl Icahn είναι ένα από τα σημαντικότερα επενδυτικά μυαλά στον κόσμο. Αν ο Loeb είναι "ο ακτιβιστής" από τον Icahn είναι ο «πατέρας του ακτιβισμού». Έχει τόσο ισχυρή παρουσία όσο και την εμπιστοσύνη να κάνει μεγάλα στοιχήματα βάσει της πεποίθησής του.
• Ο Kenneth Griffin, όπως ένας άλλος γνωστός επιχειρηματίας-μεταμορφωμένος CEO, ο Mark Zuckerberg του Facebook, ξεκίνησε την καριέρα του ενώ παρακολούθησε το Χάρβαρντ. Το εμπορικό του άγχος δοκιμάστηκε για πρώτη φορά ως φοιτητής και συνέχισε να βελτιώνει τις δεξιότητές του ως CEO της Citadel, της εταιρείας που ίδρυσε το 1990.
• Ο David Tepper έχει βρει μια ισχυρή αρεσκεία για τις εταιρείες που αντιμετωπίζουν προβλήματα. Η Διοίκηση της Appaloosa φαίνεται να γνωρίζει ποιες εταιρείες ή βιομηχανίες θα αποτύχουν ή όχι, εφαρμόζοντας μια πιο μοναδική στρατηγική για τα αμοιβαία κεφάλαια κινδύνου. Στην πραγματικότητα, έκανε τη σωστή κλήση κατά τη διάρκεια της παγκόσμιας χρηματοπιστωτικής κρίσης, στοιχηματίζοντας ότι η αμερικανική κυβέρνηση θα υποστήριζε τις μεγάλες τράπεζες - ένα στοίχημα που αποδόθηκε τρομερά.
• Ο John Paulson του Paulson και Co. έχει κάνει πολλές καλές προσκλήσεις στην καριέρα του, αλλά ίσως το πιο γνωστό ήταν το στοίχημα του ενάντια στην αγορά στεγαστικών δανείων πριν από την εμφάνισή του. Η επιχείρησή του διαθέτει αρκετά κονδύλια και η στρατηγική του για την αρμπιτράζ των συγχωνεύσεων είναι περιζήτητη.
• Το Ισραήλ (Izzy) Η Millennium Management της Αγγλίας, που ιδρύθηκε το 1989, έχει δύο ασυνήθιστα χαρακτηριστικά. Πρώτον, η εταιρεία δεν χρεώνει τέλη διαχείρισης στους πελάτες της και, δεύτερον, το μοντέλο της είναι ένα μοναδικό μείγμα ισχυρής εποπτείας των κινδύνων και πάνω από 150 ομάδες συναλλαγών που απαντούν σε όλους τους Αγγλικούς. Αλλά παρά την επιτυχία της Millennium, η Αγγλία μπορεί να είναι πιο διάσημη για την πρόσφατη αγορά ενός co-op του Μανχάταν για πάνω από $ 70 εκατομμύρια.
• Ο William Ackman ίδρυσε το Pershing Square Capital το 2004. Ήταν η δεύτερη προσπάθειά του να τρέξει ένα hedge fund μετά την αποτυχία του. Είναι γνωστός για τον ακτιβισμό του, ο οποίος επί του παρόντος παίρνει μια μαζική βραχυπρόθεσμη θέση και παλεύει τη Herbalife σε συνεχή βάση, αντιτιθέμενος στον αντίπαλο ακτιβιστή Ντάνιελ Λέεμπ του τρίτου σημείου. Έχει επίσης πάει toe-to-toe με τον Carl Icahn, ακόμη και να μηνύει αυτόν τον "βασιλιά" και να κερδίσει.

Η κατώτατη γραμμή

Εάν τα κεφάλαιά τους κερδίζουν ή όχι, αυτά τα "hedgies" ξέρουν πώς να πάρουν τα ονόματά τους εκεί έξω. Από τις σούπερ υψηλές αποδόσεις έως τα εξωφρενικά προσωπικά κέρδη, οι κινήσεις αυτών των κορυφαίων δέκα διευθυντών πάντοτε παρατηρούνται.