Διαπραγμάτευση πτητικών αποθεμάτων με τεχνικούς δείκτες

Η μεταβλητότητα είναι η διασπορά των αποδόσεων για ένα δεδομένο δείκτη ασφάλειας ή αγοράς. Μετρούνται ποσοτικά από τους βραχυπρόθεσμους εμπόρους ως τη μέση διαφορά μεταξύ του ημερήσιου υψηλού και του ημερήσιου χαμηλού μετοχικού κεφαλαίου, διαιρούμενο με την τιμή της μετοχής. Ένα απόθεμα που κινεί $ 5 την ημέρα με μια τιμή μετοχής $ 50 είναι πιο ασταθής από ένα απόθεμα που κινείται $ 5 ανά ημέρα με μια τιμή μετοχής $ 150, επειδή η ποσοστιαία κίνηση είναι μεγαλύτερη με την πρώτη.

Η εμπορία των πιο ασταθών αποθεμάτων είναι ένας αποτελεσματικός τρόπος συναλλαγής, διότι θεωρητικά αυτά τα αποθέματα προσφέρουν το μεγαλύτερο δυναμικό κέρδους. Όχι χωρίς τους δικούς τους κινδύνους, πολλοί έμποροι επιδιώκουν αυτά τα αποθέματα αλλά αντιμετωπίζουν δύο βασικά ερωτήματα: Πώς να βρείτε τα πιο ασταθή αποθέματα και πώς να τα εμπορεύεστε χρησιμοποιώντας τεχνικούς δείκτες. (Δείτε επίσης: Trend Trading: Οι 4 πιο κοινές ενδείξεις .)

Βασικές τακτικές

• Οι έμποροι αναζητούν συχνά τα πιο ασταθή αποθέματα της αγοράς, προκειμένου να επωφεληθούν από τις ενέργειες εντός της ημέρας και από βραχυπρόθεσμες στρατηγικές ορμής.
• Μερικά εργαλεία προβολής στο διαδίκτυο μπορούν να σας βοηθήσουν να εντοπίσετε και να περιορίσετε τη λίστα των ασταθών αποθεμάτων που θέλετε να ανταλλάξετε.
• Η μεταβλητότητα, ενώ είναι δυνητικά επικερδής, είναι επίσης επικίνδυνη και μπορεί να οδηγήσει σε μεγαλύτερες απώλειες.

Πώς να βρείτε τα πιο πτητικά αποθέματα

Η εύρεση των πιο ασταθών αποθεμάτων δεν είναι πολύπλοκη και δεν απαιτεί συνεχή έρευνα ή απογραφή. Αντ 'αυτού, εκτελέστε μια οθόνη αποθέματος για μετοχές που είναι σταθερά ασταθείς. Ο όγκος είναι επίσης σημαντικός για την εμπορία πτητικών αποθεμάτων, για εύκολη είσοδο και έξοδο.

Το Χρηματιστήριο Παραλαβής (StockFetcher.com) είναι ένα παράδειγμα φίλτρου που μπορείτε να χρησιμοποιήσετε για την παρακολούθηση πολύ μεταβλητών αποθεμάτων. Εφαρμόζοντας προσαρμόσιμα φίλτρα, το Stock Fetcher θα επιλέξει αποθέματα με μέσες κινήσεις μεγαλύτερες από 5% την ημέρα (μεταξύ ανοικτού και κλεισίματος) τις τελευταίες 100 ημέρες. Επίσης, φιλτράρει αποθέματα αξίας μεταξύ $ 10 και $ 100 και με μέσο ημερήσιο όγκο πάνω από 4 εκατομμύρια τις τελευταίες 30 ημέρες. Επιπλέον, εάν ενδιαφέρεστε μόνο για αποθέματα, προσθέτοντας ένα φίλτρο όπως "η ανταλλαγή δεν είναι Amex" βοηθά στην αποφυγή μόχλευσης ETF που εμφανίζονται στα αποτελέσματα αναζήτησης.

Μια πιο ερευνητική επιλογή είναι να ψάχνετε πτητικές αποθεμάτων κάθε μέρα. Το Finviz.com (δωρεάν έκδοση) παρέχει κορυφαίους κερδισμένους, κορυφαίους ηττημένους και τα πιο ασταθή αποθέματα για κάθε ημέρα διαπραγμάτευσης. Χρησιμοποιήστε το εργαλείο προβολής για περαιτέρω φιλτράρισμα αποτελεσμάτων για την κεφαλαιοποίηση της αγοράς, τις επιδόσεις και τον όγκο. Η στενότητα της αναζήτησης με αυτόν τον τρόπο παρέχει στους εμπόρους μια λίστα αποθεμάτων που ταιριάζουν με τις ακριβείς προδιαγραφές τους.

Η Nasdaq.com απαριθμεί τους μεγαλύτερους κερδισμένους και τους ηττημένους στο NASDAQ, το NYSE και το AMEX. Αυτά δεν είναι φιλτραρισμένα αποτελέσματα και αντικατοπτρίζουν μόνο τη μεταβλητότητα για εκείνη την ημέρα. Ως εκ τούτου, ο κατάλογος παρέχει πιθανά αποθέματα που θα μπορούσαν να εξακολουθήσουν να είναι ασταθή, αλλά οι έμποροι πρέπει να περάσουν από τα αποτελέσματα με μη αυτόματο τρόπο και να δουν ποια αποθέματα έχουν ιστορικό μεταβλητότητας και έχουν αρκετό όγκο για να δικαιολογήσουν τη διαπραγμάτευση.

Διαπραγμάτευση των πιο πτητικών αποθεμάτων

Τα πτητικά αποθέματα είναι επιρρεπή σε αιχμηρές κινήσεις, πράγμα που απαιτεί υπομονή κατά την αναμονή εισόδων αλλά ταχεία δράση όταν εμφανίζονται αυτές οι καταχωρίσεις. Όπως συμβαίνει με οποιοδήποτε απόθεμα, η διαπραγμάτευση των πτητικών αποθεμάτων που παρουσιάζουν τάσεις παρέχει μια κατευθυντική μεροληψία, δίνοντας στον έμπορο ένα πλεονέκτημα. Ορισμένοι δείκτες μπορούν να χρησιμοποιηθούν για το εμπόριο των πτητικών αποθεμάτων, αλλά ο έμπορος πρέπει επίσης να παρακολουθεί τη δράση των τιμών - να παρακολουθεί εάν η τιμή αυξάνει τα υψηλότερα στροφές ή τα χαμηλότερα χαμηλά περιστροφικά σε σχέση με προηγούμενα κύματα - για να καθορίσει πότε λαμβάνονται δείκτες . Εδώ είναι δύο τεχνικοί δείκτες που μπορείτε να χρησιμοποιήσετε για να εμπορευτείτε τα πτητικά αποθέματα, μαζί με τι πρέπει να αναζητήσετε σε σχέση με τη δράση των τιμών.

Keltner Channels

Τα κανάλια Keltner έβαλαν μια άνω, μεσαία και χαμηλότερη μπάντα γύρω από τη δράση των τιμών σε ένα διάγραμμα μετοχών. Ο δείκτης είναι πιο χρήσιμος σε αγορές με έντονες τάσεις, όταν η τιμή αυξάνει τα υψηλότερα επίπεδα και τα υψηλότερα χαμηλά για μια ανοδική τάση ή χαμηλότερα υψηλά και χαμηλότερα χαμηλά για μια πτωτική τάση.

Κατά τη διάρκεια μιας ισχυρής ανοδικής πορείας, η τιμή θα "οδηγήσει" το άνω κανάλι Keltner, και τα pullbacks θα φτάσουν συχνά στη μεσαία ζώνη και δεν θα ξεπεράσουν την κατώτερη μπάντα. Επομένως, η μεσαία ζώνη αποτελεί πιθανό σημείο εισόδου. Μια στάση τοποθετείται περίπου στα μισά έως τα δύο τρίτα της διαδρομής μεταξύ της μεσαίας ζώνης και της κάτω ζώνης. Μια έξοδος τοποθετείται ακριβώς πάνω από την επάνω ζώνη.

Εφαρμόστε την ίδια έννοια στην πτωτική τάση. Η τιμή συχνά παρακολουθεί την κατώτερη γραμμή του καναλιού Keltner και οι pullbacks συχνά φτάνουν στη μεσαία ζώνη αλλά δεν υπερβαίνουν την ανώτερη γραμμή Keltner. Η μεσαία γραμμή παρέχει επομένως μια περιοχή βραχείας εισόδου - ένας σταθμός βρίσκεται ακριβώς μέσα στην ανώτερη γραμμή Keltner και ένας στόχος είναι κάτω από την κατώτερη γραμμή Keltner.

Τα κανάλια Keltner δημιουργούνται συνήθως χρησιμοποιώντας τις προηγούμενες 20 μπάρες τιμών, με μέσο όρο πολλαπλασιαστή πραγματικού εύρους τιμών έως 2, 0. Η ανταμοιβή σε σχέση με τον κίνδυνο είναι συνήθως 1, 5 ή 2, 0 προς 1, δηλαδή για $ 1 κινδύνου το δυναμικό κέρδους είναι $ 1, 50 έως $ 2, 00.

Εικόνα 1. Κανάλια Keltner (20, 2, 0 ATR) Εφαρμόζονται σε διάγραμμα 2 λεπτών

Πηγή: FreeStockCharts.com

Δεδομένου ότι τα κανάλια Keltner κινούνται καθώς κινείται η τιμή, ο στόχος τοποθετείται κατά τη στιγμή του εμπορίου και διατηρείται εκεί.

Το πλεονέκτημα αυτής της στρατηγικής είναι ότι μια παραγγελία περιμένει στη μεσαία ζώνη. Ο χρόνος εισαγωγής δεν είναι απαραίτητος και μόλις τοποθετηθούν όλες οι παραγγελίες, ο έμπορος δεν χρειάζεται να κάνει τίποτα παρά μόνο να καθίσει και να περιμένει να γεμίσει είτε τη στάση είτε τον στόχο. Εναλλακτικά, το εμπόριο μπορεί να διαχειριστεί ενεργά. Για μια πολύ ισχυρή τάση, ο στόχος μπορεί να προσαρμοστεί για να κερδίσει περισσότερα κέρδη. Η στάση και ο κίνδυνος πρέπει να μειώνονται μόνο καθώς το εμπόριο καθίσταται κερδοφόρο. ο κίνδυνος δεν αυξάνεται ποτέ κατά τη διάρκεια ενός εμπορίου.

Το μειονέκτημα αυτής της στρατηγικής είναι ότι λειτουργεί καλά στις τρεχουσές αγορές, αλλά μόλις εξαφανιστεί η τάση, θα αρχίσουν να χάνουν συναλλαγές, καθώς η τιμή είναι πιο πιθανό να μετακινηθεί μεταξύ της άνω και της κάτω γραμμής καναλιών.

Φιλτράρισμα συναλλαγών που βασίζονται στη δύναμη της τάσης βοηθάει σε αυτό το θέμα. Για παράδειγμα, κατά τη διάρκεια μιας ανοδικής πορείας, αν η τιμή απέτυχε να φτάσει ψηλότερα λίγο πριν από μια μακρά είσοδο, αποφύγετε το εμπόριο, καθώς μια βαθύτερη απόσυρση είναι πιθανό να σταματήσει το εμπόριο. (Δείτε επίσης: Ανακάλυψη των καναλιών Keltner και του ταλαντωτή Chaikin .)

Εικόνα 2. Κανάλια Keltner (20, 2.0 ATR) Εφαρμοσμένα σε διάγραμμα 2 λεπτών

Πηγή: FreeStockCharts.com

Στοχαστικός ταλαντωτής

Ο στοχαστικός ταλαντωτής είναι ένας άλλος δείκτης που είναι χρήσιμος για την εμπορία των πιο ασταθών αποθεμάτων. Αυτή η στρατηγική χρησιμοποιεί τον στοχαστικό ταλαντωτή για τα κυμαινόμενα αποθέματα ή τα αποθέματα που δεν έχουν μια καλά καθορισμένη τάση. Τα πτητικά αποθέματα συχνά καταλήγουν σε μια σειρά, πριν αποφασίσουν ποια κατεύθυνση θα ακολουθήσουν. Δεδομένου ότι μια ισχυρή κίνηση μπορεί να δημιουργήσει γρήγορα μια μεγάλη αρνητική θέση, η αναμονή για κάποια επιβεβαίωση της αντιστροφής είναι συνετή. Ο στοχαστικός ταλαντωτής παρέχει αυτή την επιβεβαίωση.

Όταν η τιμή στερείται σαφούς κατεύθυνσης και κινείται κατά κύριο λόγο προς τα πλάγια, να πουλήσει στην κορυφή της περιοχής όταν οι στοχαστικές κινήσεις υπερβούν το 80 και στη συνέχεια πέφτουν πίσω. Τοποθετήστε μια στάση ακριβώς πάνω από το ύψος που μόλις σχηματίστηκε με ένα στόχο στο 75% της διαδρομής κάτω από το εύρος. Για παράδειγμα, αν το εύρος είναι $ 1 υψηλό, από χαμηλό σε υψηλό, τοποθετήστε ένα στόχο $ 0, 25 πάνω από το χαμηλό.

Πάρτε μακρές θέσεις κοντά στο κάτω μέρος της περιοχής όταν το στοχαστικό πέφτει κάτω από 20 και στη συνέχεια συγκεντρώνονται πάνω από αυτό. Τοποθετήστε ένα σταμάτημα κάτω από τα πρόσφατα χαμηλά και στοχεύστε το 75% προς τα πάνω. Αν το εύρος είναι ένα υψηλό $ 1, από ψηλά σε χαμηλό, ο στόχος τοποθετείται 0, 25 $ κάτω από το υψηλό.

Οι συναλλαγές λαμβάνονται μόλις η τιμή διασχίσει το στοχαστικό επίπεδο ενεργοποίησης (80 ή 20). Μην περιμένετε να ολοκληρωθεί η γραμμή τιμών. μέχρι την ολοκλήρωση μιας διάρκειας 1 λεπτού, 2λεπτης ή 5λεπτης ράβδου, η τιμή θα μπορούσε να υπερβεί τον στόχο για να καταστεί το εμπόριο αξίζει τον κόπο.

Αγνοήστε τα αντίθετα σήματα ενώ βρίσκεστε στο εμπόριο. αφήστε το στόχο ή να σταματήσει να χτυπηθεί. Μόλις χτυπηθεί ο στόχος, αν το απόθεμα συνεχίσει να κυμαίνεται, ένα σήμα προς την αντίθετη κατεύθυνση θα αναπτυχθεί σύντομα μετά. Το σχήμα 3 δείχνει ένα σύντομο εμπόριο, ακολουθούμενο αμέσως από ένα μεγάλο εμπόριο, ακολουθούμενο από ένα άλλο σύντομο εμπόριο.

Ο στοχαστικός ταλαντωτής χρησιμοποιεί τυπικές ρυθμίσεις 12 περιόδων και το% K σε 3.

Σχήμα 3. Στοχαστικό Εφαρμοσμένο σε διάγραμμα 2 λεπτών

Πηγή: FreeStockCharts.com

Στο Σχήμα 3, το εύρος είναι $ 0.16 σε ύψος ($ 16 μείον $ 15.84)? Το 25% των $ 0.16 είναι $ 0.04. Αποκτήστε $ 0.04 από το υψηλό εύρος τιμών στα $ 16 για να αποκτήσετε έναν στόχο για τις θέσεις των 15, 96 δολαρίων. Προσθέστε $ 0.04 στο χαμηλό της σειράς στα $ 15.84 για να πετύχετε έναν στόχο για κοντινές θέσεις $ 15.88. Ενώ η εμβέλεια είναι σε ισχύ, αυτοί είναι οι στόχοι σας για μακρές και βραχείες θέσεις. Με αυτόν τον τρόπο, ο στόχος είναι πιο πιθανό να χτυπηθεί ακόμα κι αν η τιμή δεν το κάνει μέχρι την κορυφή ή το κάτω μέρος της περιοχής όταν είναι μακρύ ή μικρό, αντίστοιχα.

Για το πρώτο σύντομο εμπόριο, λίγο μετά τις 1:30 μ.μ., το στοχαστικό αυξάνεται πάνω από 80 και στη συνέχεια πέφτει κάτω από αυτό. Αυτό σηματοδοτεί ένα σύντομο εμπόριο. Πωλήστε στην τρέχουσα τιμή μόλις ο δείκτης περάσει κάτω από 80 από ψηλά. Αμέσως τοποθετήστε μια στάση πάνω από την πρόσφατη υψηλή τιμή που μόλις διαμορφώθηκε. Ορίστε το στόχο εξόδου σας στα 15, 88 δολάρια. Μην κάνετε τίποτα άλλο μέχρι να φτάσετε είτε η στάση είτε ο στόχος. Ο στόχος χτυπά λιγότερο από μία ώρα αργότερα, αποκτώντας σας από το εμπόριο με κέρδος. Το στοχαστικό έχει μειωθεί έκτοτε κάτω από 20, οπότε αμέσως μόλις συγκεντρώσει πάνω από 20, εισάγετε ένα μακρύ εμπόριο στην τρέχουσα τιμή. Τοποθετήστε γρήγορα μια στάση κάτω από την χαμηλή τιμή που μόλις σχηματίστηκε και τοποθετήστε έναν στόχο για έξοδο από 15, 96 δολάρια. Αυτό το εμπόριο διαρκεί περίπου 15 λεπτά πριν φτάσει στο στόχο για ένα κερδοφόρο εμπόριο. Ένα άλλο σύντομο εμπόριο εξελίσσεται αμέσως μετά το προηγούμενο εμπόριο. εισάγετε σύντομα στην τρέχουσα τιμή ως σταχαστικές διασταυρώσεις κάτω από 80, τοποθετήστε μια στάση πάνω από την πρόσφατη υψηλή τιμή και τοποθετήστε έναν στόχο να βγείτε στα $ 15.88. Ο στόχος επιτυγχάνεται λιγότερο από 30 λεπτά αργότερα.

Το πλεονέκτημα αυτής της στρατηγικής είναι ότι περιμένει μια ανάκαμψη σε μια πλεονεκτική περιοχή και η τιμή αρχίζει να επιστρέφει στην εμπορική μας κατεύθυνση όταν μπαίνουμε. Ως εκ τούτου, μπορεί να χρησιμοποιηθεί ένας σχετικά στενός αναστολέας και ο λόγος ανταμοιβής προς κίνδυνο θα είναι τυπικά 1, 5: 1 ή μεγαλύτερος. Το κύριο μειονέκτημα είναι τα ψευδή σήματα. Τα ψεύτικα σήματα είναι όταν ο δείκτης διασχίζει τη γραμμή 80 (για σορτς) ή 20 γραμμές (για μακρά), με αποτέλεσμα να χάσει τις συναλλαγές πριν αναπτυχθεί η κερδοφόρα κίνηση.

Δεδομένου ότι οι στοχαστικές κινήσεις είναι πιο αργές από την τιμή, ο δείκτης μπορεί επίσης να παράσχει ένα σήμα πολύ αργά. Όταν εμφανιστούν τα σήματα εισόδου, η τιμή μπορεί να έχει ήδη κινηθεί σημαντικά προς το στόχο, μειώνοντας έτσι το δυναμικό κέρδους και ενδεχομένως καθιστώντας το εμπόριο άσχετο. Κατά την είσοδο, η ανταμοιβή θα πρέπει να είναι τουλάχιστον 1, 5 φορές μεγαλύτερη από τον κίνδυνο, με βάση το στόχο και τη στάση. (Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε: Stochastics: Ένας ακριβής δείκτης αγοράς και πώλησης .)

Η κατώτατη γραμμή

Τα πτητικά αποθέματα είναι ελκυστικά για τους εμπόρους λόγω του γρήγορου δυναμικού κέρδους. Η τάση των πτητικών αποθεμάτων συχνά προσφέρει το μεγαλύτερο δυναμικό κέρδους, καθώς υπάρχει μια κατευθυντική μεροληψία για να βοηθηθούν οι έμποροι στη λήψη αποφάσεων. Τα κανάλια Keltner είναι χρήσιμα στις ισχυρές τάσεις, επειδή η τιμή συχνά αποσύρεται μόνο στη μεσαία ζώνη, παρέχοντας μια είσοδο. Το μειονέκτημα είναι ότι, μόλις τελειώσει η τάση, θα σημειωθούν απώλειες συναλλαγών. Η παρακολούθηση των ενεργειών ως προς τις τιμές και η εξασφάλιση της υψηλότερης τιμής υψηλότερου και υψηλότερου χαμηλού, προτού εισέλθουν σε ένα εμπόριο ανοδικών τάσεων (χαμηλότερο χαμηλό και χαμηλότερο υψηλό για το πτωτικό εμπόριο) θα συμβάλουν στην άμβλυνση αυτού του ελαττώματος.

Τα πτητικά αποθέματα δεν είναι πάντα τάση. συχνά μαστίζουν μπροστά και πίσω. Κατά τη διάρκεια μιας σειράς, όταν ο στοχαστικός φτάσει σε ένα ακραίο επίπεδο (80 ή 20) και στη συνέχεια αντιστρέφει τον αντίστροφο, υποδεικνύει ότι η περιοχή συνεχίζεται και παρέχει μια ευκαιρία συναλλαγών. Παρακολουθήστε τόσο τα στοχαστικά όσο και τα κανάλια του Keltner για να ενεργήσετε είτε με τις τάσεις είτε με τις ευκαιρίες. Καμία ένδειξη δεν είναι τέλεια όμως - συνεπώς, πάντα να παρακολουθείτε τη δράση των τιμών για να βοηθήσετε να προσδιορίσετε πότε η αγορά είναι τρεχούσης ή κυμαίνεται έτσι ώστε να εφαρμοστεί το σωστό εργαλείο. (Για επιπλέον ανάγνωση, δείτε: Πώς να κερδίσετε από τη μεταβλητότητα .)

[Το κέρδος από τη μεταβλητότητα απαιτεί εκτεταμένη χρήση τεχνικών αναλύσεων, συμπεριλαμβανομένων τόσο των σχεδίων χαρτών όσο και των τεχνικών δεικτών. Εάν είστε νέος στην τεχνική ανάλυση ή επιθυμείτε να αναβαθμίσετε τις δεξιότητές σας, το μάθημα τεχνικής ανάλυσης στην ακαδημία Investopedia παρέχει μια εις βάθος επισκόπηση των τεχνικών εννοιών που χρειάζεστε για να γίνετε επιτυχημένος έμπορος.]