Κανάλι τιμών
Ένα κανάλι τιμών εμφανίζεται όταν η τιμή μιας ασφάλειας κυμαίνεται μεταξύ δύο παράλληλων γραμμών, ανεξαρτήτως αν είναι οριζόντια, ανερχόμενη ή φθίνουσα. Χρησιμοποιείται συχνά από τους εμπόρους, οι οποίοι ασκούν την τέχνη της τεχνικής ανάλυσης, για να μετρήσουν την ορμή και την κατεύθυνση της δράσης τιμής μιας ασφάλειας.
Βασικές τακτικές
- Ένα κανάλι τιμών εμφανίζεται όταν η τιμή μιας ασφάλειας κυμαίνεται μεταξύ δύο παράλληλων γραμμών, ανεξαρτήτως αν είναι οριζόντια, ανερχόμενη ή φθίνουσα.
- Τα κανάλια τιμών είναι πολύ χρήσιμα για τον εντοπισμό σπασιμάτων, που είναι όταν η τιμή μιας ασφάλειας παραβιάζει είτε την άνω ή την κατώτερη γραμμή τάσης καναλιού.
- Οι έμποροι μπορούν να πουλήσουν όταν η τιμή προσεγγίζει την ανώτερη γραμμή τάσης του καναλιού τιμών και αγοράζει όταν δοκιμάζει τη χαμηλότερη γραμμή τάσης.
Κατανόηση ενός καναλιού τιμών
Ένα κανάλι τιμών σχηματίζεται όταν η τιμή ενός τίτλου υποθηκεύεται από τις δυνάμεις της προσφοράς και της ζήτησης και μπορεί να είναι προς τα πάνω, προς τα κάτω ή προς τα πλάγια. Αυτές οι δυνάμεις επηρεάζουν την τιμή μιας ασφάλειας και μπορεί να την αναγκάσουν να δημιουργήσει ένα παρατεταμένο κανάλι τιμών. Η κυριαρχία μιας δύναμης καθορίζει την κατεύθυνση της κατεύθυνσης του καναλιού τιμών. Τα κανάλια τιμών μπορούν να εμφανιστούν σε διάφορα χρονικά πλαίσια. Μπορούν να δημιουργηθούν από όλους τους τύπους μέσων και τίτλων, συμπεριλαμβανομένων των συμβολαίων μελλοντικής εκπλήρωσης, των μετοχών, των αμοιβαίων κεφαλαίων, των χρηματιστηρίων που διαπραγματεύονται σε χρηματιστήρια (ETF) και άλλα.
Οι έμποροι, ειδικά εκείνοι που είναι μαθητές τεχνικής ανάλυσης, είναι πάντα επιφυλακτικοί για τα πρότυπα γραφήματος που μπορούν να τα βοηθήσουν στις εμπορικές τους αποφάσεις. Μόλις η ενέργεια τιμολόγησης μιας ασφάλειας ξεδιπλώσει ένα σύνολο υψηλών και χαμηλών τιμών που ακολουθούν ένα διακριτό μοτίβο και μπορούν να συνδεθούν με δύο παράλληλες γραμμές, σχηματίστηκε ένα κανάλι τιμών.
Η κατώτερη γραμμή τάσης λαμβάνεται όταν η τιμή περιστρέφεται υψηλότερα, ενώ η ανώτερη γραμμή τάσης γίνεται όταν η τιμή περιστρέφεται χαμηλότερα. Η απότομη κλίση και οι μειώσεις καθορίζουν την κατεύθυνση της τάσης του καναλιού τιμών. Ένα κανάλι αυξανόμενων τρεχουσών τιμών θα έχει τάσεις τάσης με θετική κλίση που δείχνει ότι η τιμή τείνει υψηλότερα με κάθε αλλαγή τιμής.
Ένα κανάλι τιμών καθοδικών τάσεων θα έχει γραμμές τάσης με αρνητική κλίση που υποδηλώνει ότι η τιμή τείνει χαμηλότερα με κάθε αλλαγή τιμής. Οι δύο γραμμές ενός καναλιού τιμών αντιπροσωπεύουν στήριξη και αντίσταση. Οι γραμμές στήριξης και αντοχής μπορούν να παράσχουν μηνύματα για κερδοφόρες συναλλαγές επένδυσης.
Τα κανάλια τιμών είναι πολύ χρήσιμα για τον εντοπισμό σπασιμάτων, που είναι όταν η τιμή μιας ασφάλειας παραβιάζει είτε την άνω ή την κατώτερη γραμμή τάσης καναλιού. Επιπλέον, οι έμποροι μπορούν επίσης να πραγματοποιούν συναλλαγές εντός του καναλιού-πώλησης όταν η τιμή προσεγγίζει την ανώτερη γραμμή τάσης του καναλιού και αγοράζει όταν δοκιμάζει τη χαμηλότερη γραμμή τάσης του καναλιού.
Ανάλυση καναλιού τιμών
Ενδεχομένως, υπάρχουν μερικοί τρόποι για να επωφεληθείτε από τον σωστό προσδιορισμό των καναλιών τιμών. Οι επενδυτές, χρησιμοποιώντας τόσο μακρές θέσεις όσο και θέσεις short, έχουν τη μεγαλύτερη ευκαιρία να κερδίσουν όταν η ασφάλεια ακολουθεί μια οριογραμμένη διαδρομή καναλιού τιμών.
Η βελτιστοποίηση των κερδών σε μια uptrends βασίζεται στην καθιέρωση θέσεων αγοράς σε ασφάλεια σε πλεονεκτικά επίπεδα. Μόλις εντοπιστεί ένα κανάλι τιμών, ο επενδυτής πιθανότατα αναμένει ότι μια ασφάλεια θα αντιστραφεί και θα αυξηθεί όταν η τιμή του φτάσει στο χαμηλότερο όριο του καναλιού. Αυτό τους επιτρέπει να ξεκινήσουν μια θέση αγοράς σε τιμή έκπτωσης. Σε ένα κανάλι αυξανόμενων τιμών, ένας αναδυόμενος επενδυτής μπορεί να θέλει να κρατήσει τα χαρτοφυλάκιά του στα ανοδικά προσκέφαλα, αναμένοντας ένα ξεμπλοκάρισμα, που θα οδηγήσει σε αύξηση της τιμής. Εάν η ασφάλεια φαίνεται να παραμένει εντός του δικού της καναλιού τιμών, η πώληση ή η λήψη μικρής θέσης στο ανοδικό όριο μπορεί να μεγιστοποιήσει την κερδοφορία.
Αντίστροφα, ένα κανάλι τιμών καθοδικής τάσης μπορεί επίσης να είναι αρκετά κερδοφόρο. Σε ένα δίαυλο τιμών προς τα κάτω, οι επενδυτές θα ήθελαν να συντομεύσουν το απόθεμα στο ανώτερο όριο και να πάρουν μια ακόμη βαθύτερη αρνητική θέση μόλις επιβεβαιωθεί ένα ξεμπλοκάρισμα. Θα μπορούσαν επίσης να αντιταχθούν στην επικρατούσα τάση και να πάρουν μακρές θέσεις από το κατώτατο όριο, προβλέποντας τη δράση των τιμών να τηρήσουν τα καθιερωμένα όρια των καναλιών και να επιστρέψουν.
Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.