Εξωτική υποθήκη
Μια εξωτική υποθήκη είναι ένα είδος στεγαστικού δανείου που προσφέρει χαμηλότερες μηνιαίες πληρωμές τα πρώτα χρόνια, αλλά θεωρείται υψηλού κινδύνου λόγω των δυσνόητων όρων και των υψηλότερων μελλοντικών πληρωμών. Οι άνθρωποι συχνά χρησιμοποιούν εξωτικά ενυπόθηκα δάνεια για να αγοράσουν πιο ακριβά σπίτια από ό, τι θα μπορούσαν να αντέξουν οικονομικά. Οι ιδιοκτήτες σπιτιού μπορούν επίσης να αναχρηματοδοτήσουν σε εξωτικά ενυπόθηκα δάνεια για να μειώσουν τις μηνιαίες πληρωμές τους. Εξωτικά στεγαστικά δάνεια, που ονομάζονται και μη παραδοσιακά ενυπόθηκα δάνεια, αποτελούν ένα μικρό μέρος της αγοράς ενυπόθηκων δανείων.
ΞΕΧΩΡΙΣΤΕ ΕΞΩΤΙΚΟ ΔΑΝΕΙΟ
Με μια εξωτική υποθήκη, οι πληρωμές μπορούν να αυξηθούν δραματικά μετά την αρχική περίοδο σε δύο φορές ή περισσότερο την αρχική πληρωμή. Τα χρονοδιαγράμματα πληρωμής τους μπορούν επίσης να οδηγήσουν τους οφειλέτες να καταλήξουν περισσότερο από ό, τι αρχικά δανείστηκαν.
Τα ενυπόθηκα στεγαστικά δάνεια είναι ένας τύπος εξωτικής υποθήκης. Αντί να απαιτούν από τον ιδιοκτήτη σπιτιού να πληρώσει τόσο κεφάλαιο όσο και τόκους, απαιτούν μόνο πληρωμές τόκων για τα πρώτα χρόνια, πράγμα που σημαίνει μικρότερη μηνιαία πληρωμή. Αυτά τα ενυπόθηκα δάνεια έχουν συνήθως προσαρμόσιμα επιτόκια, οπότε η αρχική μηνιαία πληρωμή μπορεί να μεταφερθεί αν το επιτόκιο αυξάνεται, εκτός από την άνοδο όταν λήξει η περίοδος ενδιαφέροντος και απαιτείται η επιστροφή κεφαλαίου.
Ένας άλλος τύπος εξωτικής υποθήκης είναι η υποθήκη με δυνατότητα πληρωμής με δυνατότητα προσαρμογής. Αυτό το δάνειο επιτρέπει στους ιδιοκτήτες ακινήτων να επιλέξουν ένα διαφορετικό ποσό που θα πληρώνουν κάθε μήνα. Μπορούν ακόμη και να επιλέξουν να πληρώσουν λιγότερο από τους οφειλόμενους τόκους.
Εκτός από τα προβλήματα των απρόβλεπτων μηνιαίων πληρωμών μετά την εισαγωγική περίοδο και τη δυσκολία στην κατανόηση των όρων τους, ένα σημαντικό πρόβλημα με τα εξωτικά στεγαστικά δάνεια είναι ότι αν οι ιδιοκτήτες σπιτιού ξεκινούσαν αρχικά επειδή μπορούσαν να πληρώσουν μόνο μια πολύ μικρή μηνιαία πληρωμή, ενδέχεται να μην είναι σε θέση παρέχουν τις μελλοντικές αυξήσεις των πληρωμών. Σε μια φθίνουσα αγορά στέγης όπου οι τιμές κατοικιών μειώνονται, οι ιδιοκτήτες σπιτιού δεν μπορούν να πουλήσουν τα σπίτια τους ή να αναχρηματοδοτήσουν για να βγουν από τις πιο προσιτές εξωτικές υποθήκες τους. Οι μόνες επιλογές τους είναι μια σύντομη πώληση ή αποκλεισμός. Αυτό το σενάριο συνέβη κανονικά κατά τη διάρκεια της κρίσης κατοικιών του 2008.
Πώς ο Κανονισμός Στεγαστικού Δανείου επιδρά στα Εξωτικά Στεγαστικά
Πολλά από τα εξωτικά ενυπόθηκα δάνεια που διατέθηκαν κατά τη διάρκεια των ετών άνθησης που οδήγησαν στην κρίση στέγασης έγιναν παράνομα με νέους κανονισμούς. Άλλοι απλώς έπεσαν από την εύνοια, καθώς τα μακροπρόθεσμα επιτόκια των στεγαστικών δανείων μειώθηκαν σε πολύ χαμηλά επίπεδα, γεγονός που καθιστούσε τα εξωτικά δάνεια λιγότερο ανταγωνιστικά για τους δανειολήπτες με χαμηλότερα εισοδήματα ή χαμηλότερους κινδύνους.
Παρά τις αυστηρότερες προδιαγραφές δανεισμού που έχουν θεσπιστεί στο πλαίσιο του νόμου Dodd-Frank και τη μεγαλύτερη διερεύνηση των στεγαστικών δανείων, εξακολουθούν να υφίστανται εξωτικά ενυπόθηκα δάνεια. Είναι διαθέσιμα στους δανειολήπτες υπό μορφή ρυθμιζόμενου επιτοκίου, επιτοκίου μόνο και σε περιορισμένο βαθμό δηλωθέντος δανεισμού. Οι ενυπόθηκοι δανειστές είναι επίσης δεύτεροι στεγαστικοί δανεισμοί που επιτρέπουν στους δανειολήπτες να παρακάμπτουν τα συμμορφούμενα όρια δανείων.