Θα πρέπει να προσθέσετε μια άδεια κινητής αξίας στα προσόντα σας;

Να πωλούν ή να μην πωλούν; Οι οικονομικοί προγραμματιστές αντιμετωπίζουν αυτό το ζήτημα όταν αποφασίζουν εάν θα λάβουν άδεια να πωλούν τίτλους εκτός από τις υπηρεσίες που προσφέρουν στους πελάτες τους. Βεβαίως, η προσφορά χρεογράφων είναι μια υπηρεσία που πολλοί πελάτες ζητούν και μπορεί να είναι πολύ προσοδοφόρος, καθιστώντας την πρακτική σας πραγματική θυρίδα για όλες τις οικονομικές ανάγκες ενός πελάτη.

Ωστόσο, η απόκτηση άδειας πώλησης τίτλων δεν είναι εύκολη υπόθεση. Απαιτεί χορηγία από έναν διαμεσολαβητή και μήνες μελέτης και προετοιμασίας για να μπορέσετε να καθίσετε ακόμη και για τις εξετάσεις αδειοδότησης. Και στη συνέχεια, όταν αποκτήσετε τελικά την άδειά σας, υπάρχουν συνεχείς απαιτήσεις συνεχούς εκπαίδευσης για να συμβαδίσετε.

Είναι σημαντικό για τους υπεύθυνους σχεδιασμού να σταθμίσουν προσεκτικά τα πλεονεκτήματα της προσθήκης μιας άδειας κινητών αξιών στο ρεπερτόριό τους σε σχέση με την προσπάθεια και τον κίνδυνο που συνεπάγεται. Σε αυτό το άρθρο, θα σας μεταφέρουμε στα βήματα που θα χρειαστεί να περάσετε, ώστε να μπορείτε να κάνετε μια εκπαιδευμένη απόφαση.

Επιλέξτε την πλατφόρμα σας

Ανεξάρτητα από το αν πρόκειται για πρωτογενή ή δευτερεύουσα επιχείρηση, οποιοσδήποτε αποφασίζει να αποκτήσει άδεια κινητών αξιών, θα πρέπει να βρει έναν κατάλληλο διαμεσολαβητή που θα τα υποστηρίξει. Αυτή η διαδικασία μπορεί να διαρκέσει λίγο και δεν πρέπει να βιαστεί. Υπάρχουν δεκάδες εξαιρετικές εταιρείες για να επιλέξετε από αυτή την κατηγορία και η επιλογή σας θα πρέπει να εξαρτάται από διάφορους παράγοντες, όπως το επίπεδο αποπληρωμής της ακαθάριστης προμήθειας και τα συγκεκριμένα προϊόντα και υπηρεσίες που προσφέρονται.

Για παράδειγμα, αν έχετε ήδη μεγάλο αριθμό πελατών με υψηλή αποζημίωση, τότε ίσως θελήσετε να εξετάσετε έναν μεσίτη-αντιπρόσωπο που προσφέρει προσαρμοσμένα μη εξειδικευμένα σχέδια για βασικούς υπαλλήλους. Φυσικά, διαφορετικές εταιρείες ειδικεύονται σε διαφορετικές περιοχές. μερικές επιχειρήσεις να εμβαθύνουν σε οχήματα σχεδιασμού για συνταξιοδότηση, ενώ άλλα θα παράσχουν εναλλακτικές επενδύσεις, όπως 1031 ανταλλαγές ακινήτων ή πιστώσεις φόρου.

(Για περισσότερες πληροφορίες, βλ. "Εργασία για ανεξάρτητο Broker-Dealer Versus Big Bank.")

Ο κόσμος των χρηματιστών διανομέων μπορεί να χωριστεί σε δύο βασικές κατηγορίες: λιανική και ανεξάρτητη.

• Λιανικές Επιχειρήσεις. Οι μεσίτες που εργάζονται σε επιχειρήσεις λιανικού εμπορίου λειτουργούν ουσιαστικά ως υπάλληλοι, ακόμη και αν είναι τεχνικά ανεξάρτητοι εργολάβοι. Θα έχουν έναν διευθυντή στον χώρο που επιβλέπει την παραγωγή και τη διοίκησή τους. Θα λάβουν εταιρική υποστήριξη, όπως γραφείο, επαγγελματικές κάρτες, ασφάλιση υγείας και σχέδιο συνταξιοδότησης. Σε αντάλλαγμα αυτής της υποστήριξης, οι αντιπρόσωποι λιανικής πώλησης αντιμετωπίζουν γενικά πολύ υψηλότερες ποσοστώσεις παραγωγής και χαμηλότερες πληρωμές με προμήθεια από τους ανεξάρτητους μεσίτες. Αν ψάχνετε να ξεκινήσετε τη χρηματοπιστωτική βιομηχανία με την πώληση επενδύσεων, τότε μια εταιρεία λιανικής πώλησης που παρέχει όλα τα εργαλεία που χρειάζεστε για να πετύχετε θα είναι πιθανώς η πιο λογική επιλογή σας.
• Ανεξάρτητες επιχειρήσεις. Οι ανεξάρτητοι μεσίτες είναι επίσης συνήθως πολύ πιο ικανός να συνδυάσουν τις πρακτικές χρηματοοικονομικού προγραμματισμού τους με άλλες επιχειρηματικές δραστηριότητες, όπως οι φόροι ή ο σχεδιασμός ακινήτων. Για το λόγο αυτό, οι περισσότεροι επαγγελματίες με μια καθιερωμένη πρακτική επιλέγουν να συνεργαστούν με ανεξάρτητους διαμεσολαβητές. Θα χρειαστεί να ψωνίσετε λίγο για να βρείτε μια επιχείρηση που προσφέρει μια συγκεκριμένη σουίτα προϊόντων και υπηρεσιών που ταιριάζουν καλύτερα στην πελατεία σας.

Ποιες άδειες θα χρειαστείτε;

Οι περισσότερες μεγάλες εταιρείες διαμεσολάβησης λιανικής απαιτούν από τους νέους συνεργάτες τους να αποκτήσουν τις άδειες Series 7 και 66. Οι σειρές 31 και οι άδειες ασφάλισης ζωής και υγείας είναι επίσης κοινές. Σημειώστε ότι η άδεια σειράς 66 είναι ενοποιημένη άδεια, συνδυάζοντας τις άδειες Series 63 και 65 και το υλικό σχετίζεται με τις διατάξεις περί συμβολαίων επένδυσης για μπλε ουρανό και εγγεγραμμένες επενδύσεις.

Ανεξάρτητοι διαμεσολαβητές μπορεί να είναι περισσότερο φιλελεύθεροι με τις απαιτήσεις αδειοδότησης. Για παράδειγμα, ένα CPA που επιθυμεί να ωφελήσει τους πελάτες του προσφέροντας προσόδους και υπηρεσίες προγραμματισμού συνταξιοδότησης μπορεί να απαιτείται μόνο για να κάνει την εξέταση Series 6 που του επιτρέπει να πωλεί αμοιβαία κεφάλαια και άλλα είδη συσκευασμένων επενδυτικών προϊόντων, αντί για Σειρά 7 εξετάσεις που καλύπτουν σχεδόν όλους τους τύπους τίτλων. Οι ανεξάρτητοι αντιπρόσωποι μπορούν συχνά να επιλέξουν ποιες άδειες θα λάβουν βάσει των τύπων προϊόντων και υπηρεσιών που προτίθενται να προσφέρουν στους πελάτες τους.

Ξεκινήστε τη μελέτη

Μόλις επιλέξετε έναν χορηγό και είστε ευπρόσδεκτοι στο πλοίο, θα πρέπει αμέσως να αρχίσετε να σπουδάζετε για όλες τις απαιτούμενες κινητές αξίες και τις ασφαλιστικές σας εξετάσεις. Πολλοί αξιωματικοί και ασφαλιστικοί εκπρόσωποι παραδέχονται ότι αυτή η φάση της σταδιοδρομίας τους, αν και μικρή, ήταν μακράν η πιο δυσάρεστη.

Οι περισσότερες εταιρείες διαμεσολάβησης στο λιανικό εμπόριο θα σας παράσχουν ένα ενδοεπιχειρησιακό πρόγραμμα κατάρτισης που σας πληρώνει έναν μισθό βασισμένο στο προηγούμενο εισόδημά σας ενώ σπουδάζετε. Ανεξάρτητες επιχειρήσεις παρέχουν γενικά πολύ λιγότερη υποστήριξη σε αυτή την κατηγορία, αν και μπορεί να έχουν μια συμφωνία με έναν φορέα παροχής κατάρτισης που σας επιτρέπει να αγοράσετε υλικά μελέτης σε μειωμένη τιμή.

Ανεξάρτητα από την κατηγορία στην οποία ανήκετε, η μελέτη για τίτλους και ασφαλιστικές εξετάσεις μπορεί να αποτελέσει μια εξαντλητική εργασία. Αν είστε ανεξάρτητος εκπρόσωπος, η εγγραφή σε μαθήματα ή / και ένα μάθημα επανεξέτασης μπορεί να κάνει τη διαδικασία πολύ πιο εύκολη.

Χρόνος δοκιμής

Τα περισσότερα εκπαιδευτικά υλικά και οι εκπαιδευτές μπορούν να σας παράσχουν όλες τις συμβουλές λήψης δοκιμών που θα χρειαστεί να περάσετε τις απαραίτητες εξετάσεις. Αλλά για ορισμένους αντιπροσώπους, ο χρόνος που διανύει μεταξύ της στιγμής που έπεσε το πλήκτρο "τελειωμένο" στην οθόνη της δοκιμής μέχρι τη μέτρηση της βαθμολογίας θα είναι ακόμα τα 30 δευτερόλεπτα της σταδιοδρομίας τους.

Θυμηθείτε να χρησιμοποιήσετε όλες τις στρατηγικές λήψης δοκιμασιών που μάθατε στο σχολείο: Ποτέ μην αλλάζετε μια απάντηση που μαντεύετε, εκτός αν θυμάστε κάτι που σας επιτρέπει οριστικά να την απορρίψετε, να ξεκινήσετε πάντα την ημέρα σας με ένα καλό πρωινό, μην πυροβολήσετε το πρωί της εξέτασης και, τελικά, ντυθείτε άνετα.

(Για περισσότερες πληροφορίες, ανατρέξτε στην ενότητα "Συμβουλές για την επιτυχή εξέταση της σειράς 6").

Συγχαρητήρια! Πέρασες!

Προς το παρόν τουλάχιστον, το χειρότερο τελείωσε. Η Ρυθμιστική Αρχή Χρηματοοικονομικών Βιομηχανιών (FINRA), η οποία είναι υπεύθυνη για κάθε ρυθμιστική εποπτεία των κατόχων αδειών κυκλοφορίας, ενημερώνεται αμέσως ότι περάσατε τη δοκιμή σας και στη συνέχεια ο διαμεσολαβητής σας θα προμηθευτεί τα αναγκαία έγγραφα εγγραφής για να ολοκληρώσετε. Ο κύριος τύπος που πρέπει να συμπληρωθεί από κάθε κάτοχο άδειας είναι το έντυπο U-4. Αυτό το έντυπο φυλάσσεται στο αρχείο από την FINRA. Η συμπλήρωση του εντύπου U-4 θα περιλαμβάνει ένα περιεκτικό ιστορικό κατοικιών και απασχόλησης για τα τελευταία 10 χρόνια, καθώς και μια αξιολόγηση ποινικού ιστορικού και αξιολόγησης της πιστοληπτικής ικανότητας.

Οι υποψήφιοι που έχουν σοβαρά πιστωτικά ζητήματα, όπως η πτώχευση ή οποιοδήποτε είδος ποινικού ιστορικού εκτός από μικρά τροχαία αδικήματα, αποκλείονται γενικά σε αυτό το σημείο. Η αποτύπωση δακτυλικών αποτυπωμάτων και η πληρωμή των τελών επεξεργασίας για ανεξάρτητους κατόχους άδειας θα ολοκληρώσει γενικά τη διαδικασία, μαζί με οποιεσδήποτε άλλες ειδικές απαιτήσεις της επιχείρησης που ενδέχεται να συμπεριληφθούν.

Εισαγωγή στην παραγωγή

Μόλις ικανοποιηθεί το αρχικό γραφειοκρατικό κτύπημα, οι εκπρόσωποι λιανικής πώλησης συνήθως διαθέτουν μια πιο ολοκληρωμένη εκπαίδευση προϊόντων και υπηρεσιών, ενώ οι ανεξάρτητοι εκπρόσωποι ίσως πρέπει να μάθουν πολλά από αυτό καθώς πηγαίνουν. Για παράδειγμα, μια επιχείρηση όπως η Merrill Lynch ή η UBS (UBS) θα αποστέλλουν συνήθως όλους τους νέους αντιπροσώπους σε μια κεντρική εταιρική τοποθεσία για τουλάχιστον δύο εβδομάδες, όπου δίδεται μια λεπτομερής εισαγωγή στις πολιτικές συμμόρφωσης της εταιρίας, τις διοικητικές διαδικασίες και την εταιρική φιλοσοφία .

Οι χονδρέμποροι από διάφορες εταιρείες επενδύσεων θα έρθουν επίσης να εξηγήσουν τα προϊόντα τους στους εκπαιδευόμενους και να αρχίσουν να χτίζουν προσωπικές σχέσεις μαζί τους. Ωστόσο, οι αντιπρόσωποι λιανικής πώλησης θα αντιμετωπίσουν γενικά πολύ υψηλότερες ποσοστώσεις παραγωγής από τους ανεξάρτητους αντιπροσώπους, οι οποίοι πρέπει να πληρώσουν τα περισσότερα ή όλα τα δικά τους έξοδα. Παρόλο που οι ανεξάρτητοι εκπρόσωποι μπορούν να τύχουν και επαρκούς κατάρτισης, πολλοί ανεξάρτητοι διαμεσολαβητές θα προσλαμβάνουν μόνο μεσίτες με ένα ορισμένο επίπεδο εμπειρίας στην επιχείρηση, οι οποίοι είναι ήδη εξοικειωμένοι με πολλά από τα προϊόντα και τις υπηρεσίες που είναι διαθέσιμες.

Συνεχιζόμενη εκπαίδευση

Προκειμένου να διατηρηθεί η άδεια λειτουργίας τους, όλοι οι εγγεγραμμένοι εκπρόσωποι πρέπει να πληρούν τις ετήσιες απαιτήσεις συνεχούς εκπαίδευσης, οι οποίες έχουν ανατεθεί από την FINRA και την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς (SEC). Υπάρχουν δύο βασικά στοιχεία για τη συνεχή εκπαίδευση: το στοιχείο της επιχείρησης και το ρυθμιστικό στοιχείο.

• Στοιχείο Εταιρείας. Το σταθερό στοιχείο ισχύει για εκείνους που πωλούν ή διαπραγματεύονται τίτλους με οποιονδήποτε τρόπο, ονομάζεται επίσης "καλυμμένο πρόσωπο" από την FINRA. Εστιάζεται σε πρακτικά θέματα και αλλαγές που συμβαίνουν στη βιομηχανία από το ένα έτος στο άλλο.
• Ρυθμιστικό στοιχείο. Το ρυθμιστικό στοιχείο ισχύει για όσους κατέχουν άδεια σειράς 6 ή 7 ή για όσους εποπτεύουν τους κατόχους αδειών κινητών αξιών. Θα πρέπει πρώτα να ολοκληρωθεί αφού έχετε λάβει άδεια για δύο χρόνια, και αυτό συμβαίνει κάθε τρία χρόνια μετά.

Κάθε στοιχείο πρέπει να ικανοποιηθεί ξεχωριστά για να ικανοποιήσει όλες τις απαιτήσεις συνεχιζόμενης εκπαίδευσης.

Η κατώτατη γραμμή

Η είσοδος σε κινητές αξίες είναι μια απαιτητική διαδικασία που περιλαμβάνει μια επιλογή ενός μεσίτη-αντιπρόσωπο, που μεταβιβάζει τις απαιτούμενες κινητές αξίες και ασφαλιστικές εξετάσεις, καθώς και έναν προσωπικό έλεγχο ιστορικού. Μόλις ικανοποιηθούν οι αρχικές απαιτήσεις, αρχίζει η πραγματική εργασία της οικοδόμησης μιας επιχείρησης από την αρχή. Ενώ η επιχείρηση κινητών αξιών μπορεί ασφαλώς να είναι μια πολύ ανταμείβοντας και κερδοφόρα καριέρα, οι υποψήφιοι που επιθυμούν να λάβουν άδεια θα πρέπει να σταθμίσουν προσεκτικά το κόστος, τους περιορισμούς και την προσπάθεια που απαιτείται για τις πιθανές ανταμοιβές.