Επενδυτής λιανικής
Ένας ιδιώτης επενδυτής, γνωστός και ως μεμονωμένος επενδυτής, είναι ένας μη επαγγελματίας επενδυτής που αγοράζει και πωλεί τίτλους, αμοιβαία κεφάλαια ή χρηματιστήρια που διαπραγματεύονται στο χρηματιστήριο μέσω παραδοσιακών ή ηλεκτρονικών χρηματιστηριακών εταιρειών ή άλλων τύπων επενδυτικών λογαριασμών. Οι ιδιώτες επενδυτές αγοράζουν τίτλους για δικούς τους προσωπικούς λογαριασμούς και συχνά διαπραγματεύονται σε δραματικά μικρότερα ποσά σε σύγκριση με θεσμικούς επενδυτές, όπως συντάξεις, προμήθειες ή αμοιβαία κεφάλαια.
Βασικές τακτικές
- Οι ιδιώτες επενδυτές είναι μη επαγγελματίες συμμετέχοντες στην αγορά οι οποίοι γενικά επενδύουν μικρότερα ποσά από τους μεγαλύτερους θεσμικούς επενδυτές.
- Οι μεμονωμένοι επενδυτές πιστεύεται ότι είναι λιγότερο ενημερωμένοι, λιγότερο πειθαρχημένοι, λιγότερο επιδέξιοι και πιο επιρρεπείς σε συμπεριφορικά και συναισθηματικά σφάλματα από τους επαγγελματίες.
- Παρά την έλλειψη γνώσης τους, ο επενδυτικός χώρος των λιανικών τραπεζών είναι τεράστιος με τα άτομα που επενδύουν μέσω λογαριασμών συνταξιοδότησης, χρηματιστηριακών εταιρειών, λογαριασμών ηλεκτρονικών συναλλαγών και roboadvisors.
Κατανόηση των επενδυτών λιανικής
Οι ιδιώτες επενδυτές επενδύουν πολύ μικρότερα ποσά από τους μεγάλους θεσμικούς επενδυτές, όπως τα αμοιβαία κεφάλαια, τις συντάξεις και τα πανεπιστήμια, και εμπορεύονται λιγότερο συχνά. Αλλά οι πλουσιότεροι επενδυτές λιανικής μπορούν τώρα να έχουν πρόσβαση σε κατηγορίες εναλλακτικών επενδύσεων, όπως τα ιδιωτικά επενδυτικά κεφάλαια και τα αμοιβαία κεφάλαια κινδύνου. Λόγω της μικρής αγοραστικής τους δύναμης, οι μικροεπενδυτές πρέπει συχνά να πληρώνουν υψηλότερα τέλη για τις συναλλαγές τους, καθώς και για μάρκετινγκ, προμήθειες και άλλα συναφή τέλη. Εξ ορισμού, η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς θεωρεί ότι οι μικροεπενδυτές απλοποιημένοι επενδυτές, οι οποίοι διαθέτουν ορισμένες προστασίες και εμποδίζονται από την πραγματοποίηση ορισμένων επικίνδυνων, πολύπλοκων επενδύσεων.
Οι κριτικοί λένε ότι οι μικρότεροι επενδυτές δεν έχουν τη γνώση, την πειθαρχία ή την τεχνογνωσία για να διερευνήσουν τις επενδύσεις τους. Ένας επενδυτής που κάνει μικρές συναλλαγές μεγέθους είναι μερικές φορές γνωστός ως piker. Ως εκ τούτου, υπονομεύουν τον ρόλο των χρηματοπιστωτικών αγορών στην αποτελεσματική κατανομή πόρων. και μέσω γεμάτων συναλλαγές, να προκαλέσει πανικό. Αυτοί οι απλοί επενδυτές λέγεται ότι είναι ευάλωτοι στις μεροληπτικές συμπεριφορές και ενδέχεται να υποτιμούν τη δύναμη των μαζών που οδηγούν την αγορά.
Οι ιδιώτες επενδυτές έχουν μεγάλη επίδραση στο κλίμα της αγοράς. Οι προβλέψεις του επενδυτικού κλίματος περιλαμβάνουν τις ροές των αμοιβαίων κεφαλαίων, την απόδοση των IPO πρώτης ημέρας και τα στοιχεία των ερευνών από την Αμερικανική Ένωση Ατομικών Επενδυτών, η οποία αμφισβητεί τους μικροεπενδυτές σχετικά με τις προσδοκίες τους για την αγορά. Το συναίσθημα παρακολουθείται επίσης από χρηματιστές όπως το TD Ameritrade και το E * TRADE.
Η αγορά επενδύσεων λιανικής
Η αγορά επενδύσεων λιανικής στις Ηνωμένες Πολιτείες είναι τεράστια. Πάνω από 50 εκατομμύρια νοικοκυριά είναι ιδιώτες επενδυτές κάποιου είδους και πάνω από το 50% των νοικοκυριών έχουν λογαριασμούς ταμιευτηρίου ή επενδυτικά σχέδια όπως 401 (k) s. Και ενώ οι Αμερικανοί βαρύνονταν σε λογαριασμούς ταμιευτηρίου και παθητική επένδυση μετά την οικονομική κρίση, ο αριθμός των νοικοκυριών που κατέχουν μετοχές αυξάνεται ξανά. Σύμφωνα με την έρευνα των χρηματαγορών του Ομοσπονδιακού Αποθεματικού, το 54% των νοικοκυριών ανήκει στα αποθέματα το 2017. Σε αντίθεση με τους θεσμικούς εμπόρους, οι έμποροι λιανικής είναι πιθανότερο να επενδύουν σε μετοχές μικρού κεφαλαίου επειδή μπορούν να έχουν χαμηλότερα σημεία τιμών, σε επαρκή αριθμό μετοχών για την επίτευξη ενός διαφοροποιημένου χαρτοφυλακίου.
Οι ιδιώτες επενδυτές έχουν πλέον πρόσβαση σε περισσότερες οικονομικές πληροφορίες, εκπαίδευση επενδύσεων και εμπορικά εργαλεία από ποτέ άλλοτε. Τα τέλη διαμεσολάβησης έχουν μειωθεί και η κινητή διαπραγμάτευση επιτρέπει στους επενδυτές να διαχειρίζονται ενεργά τα χαρτοφυλάκιά τους από τα smartphones τους ή άλλες κινητές συσκευές. Ένα τεράστιο φάσμα χρηματιστηριακών μέσων και μεσίτες έχει ελάχιστα ελάχιστα ποσά επενδύσεων ή ελάχιστες καταθέσεις μερικών εκατοντάδων δολαρίων και ορισμένα ETFs και roboadvisors δεν απαιτούν κανένα. Τούτου λεχθέντος, εντούτοις, η δημοκρατική επένδυση γίνεται, εξακολουθεί να είναι μόνο για να κάνετε την εργασία σας.
Θεσμικοί επενδυτές
Οι θεσμικοί επενδυτές είναι οι μεγάλοι τύποι στο μπλοκ-οι ελέφαντες. Πρόκειται για τα συνταξιοδοτικά ταμεία, τα αμοιβαία κεφάλαια, τους διαχειριστές χρημάτων, τις ασφαλιστικές εταιρείες, τις επενδυτικές τράπεζες, τις εμπορικές εταιρείες, τα ταμεία κεφαλαίων, τα αμοιβαία κεφάλαια κινδύνου, καθώς και ορισμένους επενδυτές ιδιωτικών κεφαλαίων. Οι θεσμικοί επενδυτές αντιπροσωπεύουν περίπου τα τρία τέταρτα του όγκου των συναλλαγών στο Χρηματιστήριο της Νέας Υόρκης. Μεταφέρουν μεγάλα τμήματα μετοχών και ασκούν τεράστια επιρροή στις κινήσεις της χρηματιστηριακής αγοράς. Επειδή θεωρούνται εξελιγμένοι επενδυτές οι οποίοι είναι ενημερωμένοι και επομένως είναι λιγότερο πιθανό να πραγματοποιήσουν αδημοσίευτες επενδύσεις, οι θεσμικοί επενδυτές υπόκεινται σε λιγότερους από τους προστατευτικούς κανονισμούς που παρέχει η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς (Securities and Exchange Commission - SEC) στον μέσον, καθημερινό επενδυτή.
Τα χρήματα που χρησιμοποιούν οι θεσμικοί επενδυτές δεν είναι πραγματικά χρήματα που τα ίδια τα θεσμικά όργανα διαθέτουν. Οι θεσμικοί επενδυτές γενικά επενδύουν σε άλλους ανθρώπους. Εάν έχετε ένα συνταξιοδοτικό πρόγραμμα στην εργασία, ένα αμοιβαίο κεφάλαιο ή οποιοδήποτε είδος ασφάλισης, τότε στην πραγματικότητα επωφελείστε από την εμπειρία των θεσμικών επενδυτών.
Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.