Επενδυτική στρατηγική χαρτοφυλακίου ανοικτής θαλάσσης (OPIS)
Η επενδυτική στρατηγική υπεράκτιων χαρτοφυλακίων (OPIS) ήταν ένα καταχρηστικό σύστημα φοροδιαφυγής που πωλήθηκε από την KPMG, μία από τις λογιστικές εταιρίες Big Four, μεταξύ του 1997 και του 2001. Ήταν μια εποχή κατά την οποία τα καταχρηστικά φορολογικά καταφύγια είχαν πολλαπλασιαστεί σε ολόκληρο τον κλάδο των χρηματοπιστωτικών υπηρεσιών.
Κατανόηση της επενδυτικής στρατηγικής χαρτοφυλακίου χαρτοφυλακίου
Η επενδυτική στρατηγική χαρτοφυλακίου ανοικτής θαλάσσης (OPIS) χρησιμοποίησε επενδυτικές ανταλλαγές και εταιρείες κελύφους στις Νήσους Κέιμαν για τη δημιουργία ψεύτικων λογιστικών ζημιών που χρησιμοποιήθηκαν για να αντισταθμίσουν τους φόρους για το νόμιμο φορολογητέο εισόδημα και για να εξαπατήσουν την υπηρεσία εσωτερικών εσόδων (IRS). Ορισμένες από αυτές τις πλαστές λογιστικές ζημίες ήταν περισσότερες από 100 φορές μεγαλύτερες από την πραγματική οικονομική ζημία.
Πολλά φορολογικά καταφύγια βασίστηκαν σε νομικές φορολογικές τεχνικές. Αλλά έγιναν τόσο μεγάλες επιχειρήσεις ότι η IRS άρχισε μια καταστολή των καταχρηστικών φορολογικών καταφυγίων και των όλο και πιο περίπλοκων δομών τους - που είχαν στερήσει την κυβέρνηση των ΗΠΑ από 85 δισεκατομμύρια δολάρια μεταξύ 1989 και 2003, σύμφωνα με το Γραφείο Λογονομίας της Κυβέρνησης.
Το σκάνδαλο του KPMG-Deutsche Bank για το φορολογικό καταφύγιο
Το IRS δήλωσε επισήμως ότι το OPIS και τα παρόμοια φορολογικά καταφύγια ήταν παράνομα κατά την περίοδο 2001-2002, επειδή δεν είχαν νόμιμο οικονομικό σκοπό εκτός από τη μείωση των φόρων. Ωστόσο, τα μηνύματα ηλεκτρονικού ταχυδρομείου έδειξαν ότι η KPMG είχε συζητήσει στη συνέχεια την πώληση νέων καταφυγίων που ήταν παρόμοια με την απαγορευμένη έκδοση - και απέτυχαν να συνεργαστούν με τους ανακριτές.
Η μόνιμη υποεπιτροπή για τις έρευνες της Γερουσίας των ΗΠΑ άρχισε έρευνα το 2002. Η έκθεσή της, τον Νοέμβριο του 2003, διαπίστωσε ότι πολλές παγκόσμιες τράπεζες και λογιστικές εταιρείες προώθησαν καταχρηστικές και παράνομες φορολογικές στέγες. Παράλληλα με τα προϊόντα OPIS της KPMG, ανέδειξε τη Διάρθρωση του Χρέους Προσαρμοζόμενου Επιτοκίου της Deutsche Bank (CARDS) και τα προϊόντα της Wachovia Bank με Λιμενικά Επενδυτικά Προγράμματα (FLIP). Τράπεζες όπως η Deutsche Bank, η HVB, η UBS και η NatWest, είχαν χορηγήσει δάνεια για να διευκολύνουν την ενοποίηση των συναλλαγών.
Η PricewaterhouseCoopers και η Ernst & Young έφτασαν σε συμβιβασμούς με το IRS το 2003, ενώ η KPMG κατέληξε να παραδέχεται παράνομη συμπεριφορά και να καταβάλει χρηματική ποινή ύψους 456 εκατομμυρίων δολαρίων το 2005. Ο φόβος ότι ένα κατηγορητήριο θα έθετε εκτός λειτουργίας την KPMG, αμέσως μετά το σκάνδαλο Enron που είχε καταστρέψει τη λογιστική εταιρεία Arthur Andersen - η οποία θα είχε αφήσει μόνο τρεις διεθνείς επιχειρήσεις για τον έλεγχο μεγάλων εταιρειών - ο Γενικός Εισαγγελέας Alberto Gonzales διευθετήθηκε για την υπόσχεση της KPMG ότι θα μείνει έξω από την επιχείρηση φορολογικών καταλυμάτων. Αλλά οκτώ εταίροι, συμπεριλαμβανομένου του επικεφαλής της φορολογικής πρακτικής της KPMG, κατηγορήθηκαν ότι δημιούργησαν 11, 2 δισεκατομμύρια ψευδείς φορολογικές ζημίες και στερήθηκαν από την κυβέρνηση των ΗΠΑ φορολογικά έσοδα ύψους 2, 5 δισεκατομμυρίων δολαρίων.
Στη συνέχεια, πολλές από τις επιχειρήσεις που είχαν βοηθήσει στην πώληση αυτών των φορολογικών καταφυγίων αφέθηκαν εναντίον πελατών οι οποίοι έπρεπε να πληρώσουν τους φόρους και τις ποινές που επιβλήθηκαν στην IRS. Οι επενδυτές που άσκησαν αγωγή εναντίον της Deutsche Bank το 2004 έφεραν στο φως ότι βοήθησαν 2.100 πελάτες να αποφύγουν τους φόρους τους να αναφέρουν περισσότερα από 29 δισεκατομμύρια δολάρια σε φορολογικές απώλειες μεταξύ 1996 και 2002. Αναγνώρισε ποινική αδίκημα το 2010 και εγκαταστάθηκε με τις ΗΠΑ για $ 553, 6 εκατομμύρια.
Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.