Αρχικό Επιτόκιο
Το αρχικό επιτόκιο είναι το εισαγωγικό επιτόκιο σε δάνειο με ρυθμιζόμενο ή κυμαινόμενο επιτόκιο.
ΚΑΤΑΠΟΛΕΜΗΣΗ του αρχικού επιτοκίου
Το αρχικό επιτόκιο αφορά το άνοιγμα ενός δανείου με ρυθμιζόμενο επιτόκιο ή ARM. Τα ARM προσφέρονται με ένα ευρύ φάσμα όρων. Τυπικά, ο αρχικός συντελεστής καθορίζεται κάτω από τα ισχύοντα επιτόκια και παραμένει σταθερός για περίοδο έξι μηνών έως 10 ετών. Στο τέλος της εισαγωγικής περιόδου, ο δανειστής έχει το δικαίωμα να προσαρμόσει το επιτόκιο. Η πρώτη προσαρμογή περιορίζεται από ένα αρχικό ανώτατο όριο επιτοκίου και οι επακόλουθες προσαρμογές υπόκεινται σε περιοδικά ανώτατα επιτόκια. Το ανώτατο όριο επιτοκίου καθόρισε ένα όριο ανοίγματος του επιτοκίου καθ 'όλη τη διάρκεια του δανείου. Το ελάχιστο επιτόκιο του δανείου καθορίζεται από το επιτόκιο του επιτοκίου.
Το αρχικό επιτόκιο είναι γενικά χαμηλότερο από τα επιτόκια που προσφέρονται στα παραδοσιακά δάνεια σταθερού επιτοκίου και αναφέρεται μερικές φορές ως επιτόκιο ανάγνωσης ή αρχικό επιτόκιο. Αυτό είναι ελκυστικό για διάφορες κατηγορίες δανειοληπτών. Πρώτον, όσοι επιδιώκουν να καταβάλουν χαμηλότερα επιτόκια κατά την εισαγωγική περίοδο. Δεύτερον, πολλοί δανειολήπτες σχεδιάζουν να αναχρηματοδοτήσουν ή να πωλήσουν το ακίνητο πριν από την ARM είναι επιλέξιμη για την προσαρμογή. Τέλος, οι δανειολήπτες που επιθυμούν να υποθέσουν ότι τα επιτόκια θα μειωθούν κατά την αρχική περίοδο. Σε αυτό το τελικό σενάριο, ο δανειστής έχει ακόμα το δικαίωμα να μετατοπίσει το επιτόκιο προς τα πάνω, αλλά μπορεί να μην επιλέξει να διατηρήσει το δάνειο προσφέροντας στον δανειολήπτη λιγότερο κίνητρο για αναχρηματοδότηση.
Πώς καθορίζονται τα αρχικά επιτόκια
Οι δανειστές καθορίζουν τα επιτόκια των στεγαστικών δανείων σύμφωνα με μία ή μερικές διαθέσιμες τιμές αναφοράς τρίτων. Ο ευρύτερα χρησιμοποιούμενος δείκτης είναι το ετήσιο διατραπεζικό επιτόκιο του Λονδίνου, ή το LIBOR. Ο συντελεστής αυτός είναι ένα σύνολο τιμών από τις διεθνείς αγορές και δημοσιεύεται ευρέως σε καθημερινή βάση. Οι δανειστές πρέπει να αποκαλύψουν την επιλογή του δείκτη κατά την έναρξη του δανείου και να προσθέσουν ένα περιθώριο συνήθως στο εύρος ή ένα έως τρία τοις εκατό, για να παρέχουν στον δανειολήπτη το επιτόκιο του δανείου. Το επιτόκιο της αγοράς συν το περιθώριο του δανειστή είναι γνωστό ως το ποσοστό με πλήρη ευρετηρίαση.
Κατά τον καθορισμό του αρχικού επιτοκίου ενός ρυθμιζόμενου δανείου, οι δανειστές αφαιρούν ένα ποσοστό από το δείκτη ως μέσο προσέλκυσης δανειοληπτών σε μία από τις κατηγορίες που αναφέρονται παραπάνω. Σε γενικές γραμμές, ένα δάνειο με μικρότερη εισαγωγική περίοδο θα έχει χαμηλότερο και ελκυστικότερο αρχικό επιτόκιο, δεδομένου ότι ο δανειστής μπορεί να ανακτήσει τα χαμένα επιτόκια από αυτό το χαμηλότερο επιτόκιο νωρίτερα από ό, τι θα ήταν σε θέση μετά από μεγαλύτερη αρχική περίοδο.
Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.