Η Επιτροπή Ρύθμισης της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς (CSRC)

Τι είναι η Ρυθμιστική Επιτροπή των Κινητών Αξιών;

Η Επιτροπή Ρυθμιστικών Αρχών των Κινητών Αξιών (CSRC) είναι ο εθνικός ρυθμιστικός φορέας που εποπτεύει τις χρηματιστηριακές και μελλοντικές ανταλλαγές της χώρας. Η CSRC είναι το λειτουργικό ισοδύναμο της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς των Η.Π.Α., επιφορτισμένης με τη διατήρηση τακτικών και δίκαιων αγορών. Η CSRC περιλαμβάνει 36 ρυθμιστικά γραφεία που καλύπτουν διαφορετικές γεωγραφικές περιοχές της χώρας και δύο εποπτικά γραφεία στα δύο μεγαλύτερα χρηματιστήρια του έθνους στη Σαγκάη και το Shenzhen.

Κατανόηση της Επιτροπής Ρύθμισης των Κινητών Αξιών της Κίνας

Σύμφωνα με την ιστοσελίδα της Επιτροπής Ρυθμιστικών Αρχών των Κινητών Αξιών (CSRC), ο ρυθμιστικός οργανισμός εκτελεί τους ακόλουθους ρόλους:

• Σύνταξη και εφαρμογή νόμων και κανονισμών για τις αγορές τίτλων και συμβολαίων μελλοντικής εκπλήρωσης
• Επίβλεψη και τήρηση της συμμόρφωσης των εταιρειών κινητών αξιών
• Επίβλεψη της έκδοσης, διαπραγμάτευσης, φύλαξης και διακανονισμού μετοχών, ομολόγων και άλλων εισηγμένων τίτλων
• Εποπτεία της εισαγωγής στο χρηματιστήριο, διαπραγμάτευση και διακανονισμός των εγχώριων συμβολαίων μελλοντικής εκπλήρωσης και παρακολούθηση της δραστηριότητας των εγχώριων οργανισμών στο εξωτερικό
• Έλεγχος των 36 συνδεδεμένων γραφείων και των διευθυντικών στελεχών τους
• Έγκριση και ρύθμιση εταιρειών διαχείρισης κεφαλαίων, εταιρειών αποθετηρίων και εκκαθαρίσεων τίτλων, εταιρείες εκκαθάρισης συμβολαίων μελλοντικής εκπλήρωσης, οργανισμών αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας και θεματοφυλάκων αμοιβαίων κεφαλαίων
• Έγκριση και εποπτεία της άμεσης ή έμμεσης έκδοσης και εισαγωγής μετοχών στο εξωτερικό από εγχώριες οντότητες
• Εποπτεία ξένων κινητών αξιών και συμβολαίων μελλοντικής εκπλήρωσης στην Κίνα
• Συγκέντρωση και δημοσίευση στατιστικών για την αγορά
• Επίβλεψη των λογιστικών εταιρειών και των δικηγορικών γραφείων που εκτελούν εργασίες για τη βιομηχανία τίτλων και συμβολαίων μελλοντικής εκπλήρωσης
• Διερεύνηση και επιβολή των νόμων και κανονισμών της CSRC.

Το βαρύ χέρι της CSRC

Οι κεφαλαιαγορές στην Κίνα βρίσκονται ακόμη σε εξέλιξη και υπάρχουν εκείνοι που τολμούν να παραβιάζουν τους νόμους. Όπως και στις ΗΠΑ με την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, η CSRC θα καταργήσει τις παράνομες πρακτικές κάθε φορά που τις βρίσκει. Τον Μάρτιο του 2018 η CSRC επέβαλε πρόστιμο ύψους 5, 67 δισ. Γιουάν (περίπου 900 εκατ. Δολάρια) πρόστιμο σε εγχώρια εταιρεία για το χειρισμό των τιμών των μετοχών των νεοεισερχόμενων τραπεζών. Πολλές άλλες περιπτώσεις έχουν επίσης οδηγήσει σε απαγόρευση, κυρώσεις, απαγορεύσεις από το εμπόριο και τη φυλακή. Ακόμα και η CSRC έπρεπε να αστυνομεύσει τη δική της. Το 2017, ο επικεφαλής του τμήματος IPO των ανταλλαγών Shenzhen και Shanghai βρέθηκε ένοχος διαφθοράς στις συναλλαγές της με την αγορά στην οποία ανατέθηκε να ρυθμίσει. Η ποινή: η ζωή στη φυλακή.

Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.

Σχετικοί όροι

Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς (SEC) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς (SEC) είναι μια αμερικανική κυβερνητική υπηρεσία που δημιουργήθηκε από το Κογκρέσο για τη ρύθμιση των αγορών κινητών αξιών και την προστασία των επενδυτών. (QFII) Το πρόγραμμα Qualified Foreign Institutional Investor (QFII) επιτρέπει σε ορισμένους εξουσιοδοτημένους διεθνείς επενδυτές να διαπραγματεύονται στα χρηματιστήρια της Κίνας. περισσότερη Επιτροπή Κινητών Αξιών και Futures (SFC) Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς (SFC) είναι ένας ανεξάρτητος μη κυβερνητικός οργανισμός που ρυθμίζει τις αγορές χρεογράφων και συμβολαίων μελλοντικής εκπλήρωσης στο Χονγκ Κονγκ. περισσότερα Νόμος για τη μεταρρύθμιση και την προστασία των καταναλωτών Dodd-Frank Wall Street Ο Νόμος περί μεταρρύθμισης και προστασίας των καταναλωτών Dodd-Frank Wall Street είναι μια σειρά από ομοσπονδιακούς κανονισμούς που εγκρίθηκαν σε μια προσπάθεια πρόληψης μιας μελλοντικής χρηματοπιστωτικής κρίσης. περισσότερα Χρηματιστήριο Σενζέν (SZSE) Το Χρηματιστήριο Σενζέν (SZSE) είναι ένα από τα δύο κύρια χρηματιστήρια στην ηπειρωτική Κίνα και το ένατο μεγαλύτερο χρηματιστήριο παγκοσμίως με βάση την κεφαλαιοποίηση της αγοράς. περισσότερα Χρηματιστήριο της Σαγκάης Το Χρηματιστήριο της Σαγκάης είναι το μεγαλύτερο χρηματιστήριο στην ηπειρωτική Κίνα, που διαπραγματεύεται μετοχές, κεφάλαια και ομόλογα. Τα αποθέματα διακινούνται με μετοχές Α και Β. περισσότερες συνδέσεις συνεργατών