Θέση μεγέθους στην επένδυση

Η ταξινόμηση θέσης αναφέρεται στον αριθμό των μονάδων που επενδύονται σε μια συγκεκριμένη ασφάλεια από έναν επενδυτή ή έναν έμπορο. Το μέγεθος του λογαριασμού του επενδυτή και η ανοχή κινδύνου πρέπει να λαμβάνονται υπόψη κατά τον προσδιορισμό του κατάλληλου μεγέθους της θέσης.

Διαχωρισμός θέσης κατανομής θέσης

Το μέγεθος της θέσης αναφέρεται στο μέγεθος μιας θέσης εντός ενός συγκεκριμένου χαρτοφυλακίου ή στο ποσό του δολαρίου που ένας επενδυτής πρόκειται να διαπραγματευτεί. Οι επενδυτές χρησιμοποιούν το μέγεθος της θέσης για να καθορίσουν πόσες μονάδες ασφαλείας μπορούν να αγοράσουν, πράγμα που τους βοηθά να ελέγχουν τον κίνδυνο και να μεγιστοποιούν τις αποδόσεις.

Παράδειγμα μεγέθους θέσης

Η χρήση σωστού μεγέθους θέσης περιλαμβάνει τρία βήματα:

• Καθορισμός του Κινδύνου του Λογαριασμού: Πριν ο επενδυτής να χρησιμοποιήσει το κατάλληλο μέγεθος για ένα συγκεκριμένο εμπόριο, πρέπει να καθορίσει τον κίνδυνο του λογαριασμού του. Αυτό τυπικά εκφράζεται ως ποσοστό του κεφαλαίου του επενδυτή. Κατά κανόνα, οι περισσότεροι επενδυτές λιανικής δεν διακινδυνεύουν περισσότερο από το 2% του επενδυτικού κεφαλαίου τους σε οποιοδήποτε εμπόριο. οι διαχειριστές κεφαλαίων συνήθως διακινδυνεύουν λιγότερο από αυτό το ποσό. Για παράδειγμα, αν ένας επενδυτής έχει λογαριασμό $ 25.000 και αποφασίσει να ορίσει το μέγιστο κίνδυνο του λογαριασμού του στο 2%, δεν μπορεί να διακινδυνεύσει περισσότερα από $ 500 ανά εμπόριο (2% x $ 25.000). Ακόμη και αν ο επενδυτής χάσει 10 συνεχόμενες συναλλαγές στη σειρά, έχει χάσει μόνο το 20% του επενδυτικού του κεφαλαίου.
• Καθορισμός του εμπορικού κινδύνου: Ο επενδυτής πρέπει να καθορίσει πού να τοποθετήσει τη διαταγή stop-loss για το συγκεκριμένο εμπόριο. Εάν ο επενδυτής εμπορεύεται μετοχές, ο εμπορικός κίνδυνος είναι η απόσταση, σε δολάρια, μεταξύ της προβλεπόμενης τιμής εισόδου και της τιμής stop-loss. Για παράδειγμα, αν ένας επενδυτής σκοπεύει να αγοράσει την Apple Inc. στα $ 160 και να θέσει μια εντολή stop-loss στα $ 140, ο συναλλασσόμενος κίνδυνος είναι $ 20 ανά μετοχή.
• Ο προσδιορισμός της σωστής θέσης Μέγεθος: Ο επενδυτής ξέρει τώρα ότι μπορεί να διακινδυνεύσει $ 500 ανά εμπόριο και διακινδυνεύει $ 20 ανά μετοχή. Για να υπολογίσει το σωστό μέγεθος θέσης από αυτές τις πληροφορίες, ο επενδυτής πρέπει απλώς να διαιρέσει τον κίνδυνο του λογαριασμού, που είναι $ 500, από τον εμπορικό κίνδυνο, που είναι $ 20. Αυτό σημαίνει ότι μπορούν να αγοραστούν 25 μετοχές ($ 500 / $ 20).

Θέση μεγέθους και κίνδυνος κενών

Οι επενδυτές θα πρέπει να γνωρίζουν ότι ακόμα και αν χρησιμοποιούν σωστή τοποθέτηση θέσης, ενδέχεται να χάσουν περισσότερο από το καθορισμένο όριο κινδύνου λογαριασμού τους, εάν υπάρχουν αποθέματα κάτω από τη σειρά stop-loss τους. Εάν αναμένεται αυξημένη μεταβλητότητα, όπως πριν από τις ανακοινώσεις κερδών εταιρειών, οι επενδυτές ενδέχεται να θέλουν να μειώσουν στο ήμισυ το μέγεθος της θέσης τους για να μειώσουν τον κίνδυνο διαφοράς.

Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.

Σχετικοί όροι

Ορισμός και χρήσεις του Σχεδίου Διαπραγμάτευσης Ένα εμπορικό σχέδιο είναι μια συστηματική μέθοδος για την αναγνώριση και διαπραγμάτευση τίτλων που λαμβάνει υπόψη μια σειρά από μεταβλητές, συμπεριλαμβανομένων του χρόνου, του κινδύνου και των στόχων του επενδυτή. περισσότερα Μέσα στον Δείκτη Κινδύνου / Ανταμοιβής Ο δείκτης κινδύνου / ανταμοιβής χρησιμοποιείται από πολλούς επενδυτές για να συγκρίνει τις αναμενόμενες αποδόσεις μιας επένδυσης με το ποσό του κινδύνου που έχει αναληφθεί για τη συγκέντρωση αυτών των αποδόσεων. Αυτό υπολογίζεται μαθηματικά διαιρώντας το ποσό που θα χάσει εάν η τιμή κινείται σε μια απροσδόκητη κατεύθυνση. περισσότερα Πάρτε ένα λουτρό Κάντε ένα μπάνιο είναι ένας όρος αργκό που αναφέρεται σε έναν επενδυτή που έχει βιώσει μια σημαντική απώλεια από μια επένδυση. Περισσότερος κίνδυνος χάσματος Κίνδυνος χάσματος αναφέρεται στην τιμή της ασφάλειας που αλλάζει από το ένα επίπεδο στο άλλο χωρίς να υπάρχει συναλλαγή μεταξύ. περισσότερο κανόνας 2% Ο κανόνας του 2% είναι μια στρατηγική διαχείρισης χρημάτων όπου ένας επενδυτής δεν κινδυνεύει περισσότερο από το 2% του διαθέσιμου κεφαλαίου σε ένα μόνο εμπόριο. περισσότερος ορισμός της παραγγελίας Stop Μια εντολή διακοπής είναι μια εντολή αγοράς ή πώλησης ενός τίτλου όταν η τιμή του αυξάνεται πέρα ​​από ένα συγκεκριμένο σημείο, προκειμένου να περιοριστούν οι απώλειες ή να αποκλειστούν τα κέρδη. περισσότερες συνδέσεις συνεργατών