Τα προνόμια των σχεδίων επανεπένδυσης μερισμάτων

Το Σχέδιο Επανεπένδυσης Μερίσματος (DRIP) είναι ένα όχημα που επιτρέπει στους μετόχους να επανεπενδύσουν μερίσματα, προκειμένου να αγοράσουν πλήρη ή μερικά μερίδια μετοχών. Ορισμένες από τις πιο γνωστές εταιρείες με διαπραγμάτευση στο χρηματιστήριο προσφέρουν προγράμματα DRIP, επιτρέποντας στους επενδυτές να διοχετεύσουν μόλις $ 10 πίσω στις επενδύσεις τους.

Οι εταιρείες χρησιμοποιούν το DRIPS για να πουλήσουν μικρές ποσότητες μετοχών επειδή τελικά τους παρέχουν χαμηλού κόστους πρόσβαση σε περισσότερα κεφάλαια. Όταν οι επενδυτές αγοράζουν ένα απόθεμα σε χρηματιστήριο, αγοράζουν ουσιαστικά από άλλους επενδυτές, επομένως η εταιρεία δεν βλέπει κανένα όφελος από την πώληση. Αλλά με τα DRIP, οι μετοχές αγοράζονται απευθείας από την εταιρεία, η οποία επωφελείται από τα έσοδα που επανεπενδύονται κάτω από τη στέγη της.

Εάν μια εταιρεία χρησιμοποιεί το ίδιο DRIP, θα θέσει συγκεκριμένους χρόνους καθ 'όλη τη διάρκεια του έτους - συνήθως σε τριμηνιαία βάση, για να εκτελέσει συναλλαγές DRIP. Οι μετοχές που πωλούνται μέσω DRIP αποσύρονται από το αποθεματικό μετοχών της εταιρείας και δεν μπορούν να πωληθούν στην αγορά. Επομένως, όταν οι επενδυτές είναι έτοιμοι να εκφορτώσουν τις μετοχές DRIP, πρέπει να τους πουλήσουν στην εκδότρια εταιρεία. Οι συναλλαγές αυτές δεν επηρεάζουν την τιμή των μετοχών της αγοράς.

Εναλλακτικά, εάν οι DRIP λειτουργούν από μια χρηματιστηριακή εταιρεία, η εν λόγω οντότητα αγοράζει απλώς μετοχές από τη δευτερογενή αγορά και τις προσθέτει σε λογαριασμό μεσιτών επενδυτών. Οι μετοχές αυτές τελικά πωλούνται στη δευτερογενή αγορά, σε τιμές αγοράς. Συνεπώς, οι DRIPs που λειτουργούν με χρηματιστήριο έχουν την ίδια επίδραση στις τιμές των μετοχών ως συνήθης πράξη αγοράς ή πώλησης στην ελεύθερη αγορά.

Βασικές τακτικές

• Το Σχέδιο Επανεπένδυσης Μερίσματος (DRIP) είναι ένα όχημα που επιτρέπει στους μετόχους να επανεπενδύσουν μερίσματα, προκειμένου να αγοράσουν πλήρη ή μερικά μερίδια μετοχών.
• Τα DRIP που λειτουργούν από την Εταιρεία είναι απαλλαγμένα από προμήθειες επειδή δεν απαιτείται μεσίτης για τη διευκόλυνση της πώλησης.
• Οι εταιρείες που θεωρούν ότι είναι υπερβολικά δαπανηρές για την απευθείας εκτέλεση προγραμμάτων DRIP, συχνά απευθύνονται σε τρίτους ή σε πράκτορες μεταβίβασης, οι οποίοι διευκολύνουν όλες τις λεπτομέρειες DRIP για λογαριασμό της εταιρείας.

Πώς επωφελούνται οι επενδυτές από το DRIPs

1. Τα DRIP που λειτουργούν από την Εταιρεία είναι απαλλαγμένα από προμήθειες επειδή δεν απαιτείται μεσίτης για τη διευκόλυνση της πώλησης. Αυτό απευθύνεται σε μικρούς επενδυτές, οι οποίοι δεν μπορούν να αντέξουν υψηλές προμήθειες.
2. Ορισμένα DRIPs προσφέρουν προαιρετική αγορά χωρίς πρόσθετα τέλη, απευθείας από την εταιρεία, συνήθως με έκπτωση 1% -10%. Και χωρίς τέλη προμήθειας, η βάση κόστους αυτών των μετοχών είναι σημαντικά χαμηλότερη από ό, τι θα ήταν εάν αγοράζονταν εκτός ενός DRIP.
3. Τα DRIPs είναι ευέλικτα από τη φύση τους, επιτρέποντας στους επενδυτές να επενδύουν μόλις $ 10 ή μέχρι $ 500, 000 ταυτόχρονα.
4. Οι DRIP χρησιμοποιούν μια τεχνική που ονομάζεται μέσος όρος κόστους δολαρίου - ο μέσος όρος της τιμής στην οποία οι επενδυτές αγοράζουν μετοχές καθώς μετακινούνται προς τα επάνω ή προς τα κάτω, για μεγάλο χρονικό διάστημα. Με αυτό το σύστημα, οι επενδυτές δεν αγοράζουν ένα απόθεμα ούτε στο αποκορύφωμά του ούτε στο χαμηλό του επίπεδο.

Είδη DRIP

Τα DRIPS μπορούν να διευθετηθούν με τους ακόλουθους διαφορετικούς τρόπους:

1. Οι εταιρείες που εκμεταλλεύονται τις δικές τους DRIPs συνήθως βασίζονται στα τμήματα σχέσεων με τους επενδυτές για να χειριστούν όλες τις πτυχές του σχεδίου, οι οποίες μερικές φορές επιτρέπουν σε άτομα να αγοράσουν απευθείας ένα μερίδιο της εταιρείας για να ξεκινήσουν ένα λογαριασμό DRIP, παρά να περάσουν από έναν μεσίτη.
2. Οι εταιρείες που θεωρούν ότι είναι υπερβολικά δαπανηρές για την άμεση εκτέλεση προγραμμάτων DRIP συχνά απευθύνονται σε τρίτους ή πράκτορες μεταβίβασης, οι οποίοι διευκολύνουν όλες τις λεπτομέρειες DRIP για λογαριασμό της εταιρείας.
3. Οι χρηματιστηριακές εταιρείες συχνά δίνουν τα προγράμματα DRIP, όταν εντοπίζουν εταιρείες που δεν διαθέτουν αυτή την επιλογή. Όμως, οι χρηματιστηριακοί οργανισμοί επιτρέπουν μόνο την επανεπένδυση μερισμάτων και δεν προσφέρουν καμία δυνατότητα αγοράς μετρητών και παρέχουν μόνο αυτή την υπηρεσία σε πελάτες που χρησιμοποιούν ήδη το λογαριασμό τους για να πραγματοποιήσουν εμπορικές συναλλαγές.

Ξεκινώντας με DRIPs

Η εκκίνηση ενός λογαριασμού DRIP απαιτεί κάποια εργασία από τους επενδυτές, οι οποίοι πρέπει πρώτα να διερευνήσουν ποιες εταιρείες τους προσφέρουν, καθώς δεν το κάνουν όλοι. Το διαδίκτυο είναι μια μεγάλη πηγή για αυτήν την αναζήτηση. Μόλις καταστεί σαφές ποιες εταιρείες προσφέρουν προγράμματα DRIP, είναι σημαντικό να καθορίσετε εάν το σχέδιο εκτελείται από την εταιρεία ή έναν πράκτορα μεταβίβασης.

Τέλος, οι επενδυτές πρέπει πρώτα να αγοράσουν μετοχές στην εταιρεία, προκειμένου να δημιουργήσουν λογαριασμό DRIP. Για να είναι επιλέξιμες για αυτό το πρόγραμμα, οι εταιρείες που εκμεταλλεύονται DRIP συχνά απαιτούν από τους μετόχους να καταχωρούν τα ονόματά τους στα πιστοποιητικά μετοχών. Αυτό δεν συμβαίνει συνήθως με τις χρηματιστηριακές εταιρείες, οι οποίες καταχωρούν λογαριασμούς στο όνομα του δρόμου, σε αντίθεση με το όνομα του μετόχου.

Πώς επηρεάζουν τους φόρους την επένδυση DRIP

Παρόλο που οι επενδυτές δεν λαμβάνουν μέρισμα μετρητών από τα DRIP, εντούτοις υπόκεινται σε φόρους, λόγω του γεγονότος ότι υπήρχε ένα πραγματικό μέρισμα μετρητών - αν και αυτό που επανεπενδύθηκε. Ως εκ τούτου, θεωρείται ως εισόδημα και ως εκ τούτου φορολογείται. Και όπως συμβαίνει με οποιοδήποτε απόθεμα, τα κεφαλαιακά κέρδη από μετοχές που διατηρούνται σε μια DRIP δεν υπολογίζονται και φορολογούνται έως ότου το απόθεμα τελικά πωληθεί, συνήθως αρκετά χρόνια κάτω από το δρόμο.

Συμπέρασμα

Τα DRIPs παρουσιάζουν πολλά χαρακτηριστικά που ωφελούν τόσο τους επενδυτές όσο και τις εταιρείες. Η εξοικείωση με τα προγράμματα DRIP και η συμμετοχή σε σχέδια DRIP μπορεί να προσθέσει αξία σε οποιοδήποτε επενδυτικό χαρτοφυλάκιο.