Ονομαστική τιμή προσδιορισμού επιστροφής

Ποιος είναι ο ονομαστικός ρυθμός απόδοσης;

Ο ονομαστικός συντελεστής απόδοσης είναι το ποσό των χρημάτων που παράγεται από μια επένδυση πριν από τη μετατροπή σε παράγοντες όπως οι φόροι, τα επενδυτικά τέλη και ο πληθωρισμός. Εάν μια επένδυση προκάλεσε απόδοση 10%, το ονομαστικό επιτόκιο θα ήταν ίσο με 10%. Μετά την παρέμβαση στον πληθωρισμό κατά τη διάρκεια της επενδυτικής περιόδου, η πραγματική απόδοση θα ήταν πιθανότατα χαμηλότερη.

Ωστόσο, το ονομαστικό ποσοστό απόδοσης έχει τα πλεονεκτήματά του δεδομένου ότι επιτρέπει στους επενδυτές να συγκρίνουν τις επιδόσεις μιας επένδυσης ανεξάρτητα από τους διαφορετικούς φορολογικούς συντελεστές που μπορούν να εφαρμοστούν για κάθε επένδυση.

Ο τύπος για τον ονομαστικό ρυθμό επιστροφής είναι

Ονομαστικό ποσοστό απόδοσης = τρέχουσα αγοραία αξία-αρχική αξία επένδυσηςΗ τιμή παραμέτρους της επένδυσης \ κείμενο {Ονομαστικό ποσοστό απόδοσης} = \ frac {\ text {τρέχουσα αγοραία αξία} - \ text {αρχική αξία επένδυσης}} {\ text { }} Ονομαστικό ποσοστό απόδοσης = Αρχική αξία επένδυσηςΤην τρέχουσα αγοραία αξία-Αρχική αξία επένδυσης

Πώς να υπολογίσετε τον ονομαστικό ρυθμό απόδοσης

1. Αφαιρέστε το αρχικό ποσό επένδυσης (ή το κεφάλαιο που επενδύεται) από την τρέχουσα αγοραία αξία της επένδυσης (ή στο τέλος της επενδυτικής περιόδου).
2. Πάρτε το αποτέλεσμα από τον αριθμητή και διαιρέστε το με το αρχικό ποσό επένδυσης.
3. Πολλαπλασιάστε το αποτέλεσμα κατά 100 για να επιτευχθεί ο ονομαστικός ρυθμός απόδοσης ως ποσοστό.

Τι σας λέει ο ονομαστικός ρυθμός απόδοσης;

Ο ονομαστικός συντελεστής απόδοσης βοηθά τους επενδυτές να μετρήσουν την απόδοση του χαρτοφυλακίου τους, είτε αποτελούνται από μετοχές, ομόλογα ή άλλες επενδύσεις. Ο ονομαστικός ρυθμός απόδοσης εξαλείφει εξωτερικούς παράγοντες που μπορούν να επηρεάσουν την απόδοση όπως οι φόροι και ο πληθωρισμός. Χρησιμοποιώντας το ονομαστικό ποσοστό απόδοσης, οι επενδυτές μπορούν να συγκρίνουν τις επιδόσεις διαφορετικών επενδύσεων σε διαφορετικές χρονικές περιόδους που ενδέχεται να έχουν διαφορετικό ρυθμό πληθωρισμού.

Η παρακολούθηση του ονομαστικού ποσοστού απόδοσης για ένα χαρτοφυλάκιο ή τα στοιχεία του βοηθά τους επενδυτές να δουν πώς διαχειρίζονται τις επενδύσεις τους με την πάροδο του χρόνου.

Ονομαστική μετά από φόρους Ποσοστό Απόδοσης

Ο συντελεστής απόδοσης μετά τη φορολογία μιας επένδυσης συνεπάγεται τη φορολόγηση των αποδόσεων της επένδυσης. Στις περισσότερες περιπτώσεις, οι επενδυτές πληρώνουν διαφορετικά ποσά φόρου επί των επενδύσεων που βασίζονται στην επένδυση, πόσο διάστημα κρατείται η επένδυση και το φορολογικό σκέλος του επενδυτή. Ως αποτέλεσμα, δύο επενδυτές ενδέχεται να αντιμετωπίζουν διαφορετικούς ρυθμούς απόδοσης μετά από φόρους μιας επένδυσης, ακόμη και αν πρόκειται για την ίδια επένδυση με το ίδιο ονομαστικό ποσοστό απόδοσης.

Επίσης, διαφορετικές επενδύσεις θα έχουν διαφορετικούς φορολογικούς συντελεστές που εφαρμόζονται σε αυτούς. Εάν ένας επενδυτής συγκρίνει ένα δημοτικό ομόλογο με ένα εταιρικό ομόλογο με το οποίο αμφότερα τα ομόλογα έχουν το ίδιο ονομαστικό ποσοστό απόδοσης, η απόδοσή τους μετά τη φορολογία είναι σημαντικά διαφορετική. Στις περισσότερες περιπτώσεις, τα δημοτικά ομόλογα απαλλάσσονται από το φόρο ενώ τα έσοδα από εταιρικά ομόλογα υπόκεινται σε φορολογία. Ως εκ τούτου, εάν το IRS φορολογεί το εταιρικό ομόλογο, το ποσοστό απόδοσης θα είναι σημαντικά χαμηλότερο από το ποσοστό απόδοσης του δημοσίου ομολόγου, επειδή το εταιρικό ομόλογο υπόκειται σε φόρο κεφαλαιουχικών κερδών.

Βασικές τακτικές

• Ο ονομαστικός συντελεστής απόδοσης είναι το ποσό των χρημάτων που παράγεται από μια επένδυση πριν από τη μετατροπή σε παράγοντες όπως οι φόροι, τα επενδυτικά τέλη και ο πληθωρισμός.
• Ο ονομαστικός συντελεστής απόδοσης βοηθά τους επενδυτές να μετρήσουν την απόδοση του χαρτοφυλακίου τους εξαλείφοντας εξωτερικούς παράγοντες που μπορούν να επηρεάσουν τις επιδόσεις όπως οι φόροι και ο πληθωρισμός.
• Η παρακολούθηση του ονομαστικού ποσοστού απόδοσης για ένα χαρτοφυλάκιο ή τα στοιχεία του βοηθά τους επενδυτές να δουν πώς διαχειρίζονται τις επενδύσεις τους με την πάροδο του χρόνου.

Παράδειγμα ονομαστικής απόδοσης

Ας υποθέσουμε ότι ένας επενδυτής τοποθετούσε 100.000 δολάρια σε ένα αμοιβαίο κεφάλαιο χωρίς αμοιβή για να επενδυθεί για ένα έτος. Στο τέλος του έτους, η επένδυση ανερχόταν σε 108.000 δολάρια, δεδομένης της τιμής αγοράς στο τέλος του ίδιου έτους:

• Ο ονομαστικός συντελεστής απόδοσης υπολογίζεται ως:

($ 108000- $ 100000) $ 100000 = 0.08 = 8% \ frac {\ left $ \ $ 100000) = 0, 08 = 8%

• Το ονομαστικό ποσοστό απόδοσης = 8%.

Η διαφορά μεταξύ του ονομαστικού ποσοστού απόδοσης και του πραγματικού ποσοστού απόδοσης

Ο πραγματικός ρυθμός απόδοσης είναι η ετήσια ποσοστιαία απόδοση που πραγματοποιείται σε μια επένδυση, η οποία προσαρμόζεται στις μεταβολές των τιμών λόγω πληθωρισμού ή άλλων εξωτερικών παραγόντων. Η ρύθμιση της ονομαστικής απόδοσης για αντιστάθμιση παραγόντων όπως ο πληθωρισμός σας επιτρέπει να καθορίσετε πόση από την ονομαστική απόδοση είναι η πραγματική απόδοση. Αντιστρόφως, ο ονομαστικός ρυθμός απόδοσης εξαλείφει εξωτερικούς παράγοντες που μπορούν να επηρεάσουν τις επιδόσεις όπως οι φόροι και ο πληθωρισμός.

Οι περιορισμοί του ονομαστικού ρυθμού απόδοσης

Ο ονομαστικός συντελεστής απόδοσης δεν περιλαμβάνει τον πληθωρισμό ή τους φόρους κατά τον υπολογισμό της απόδοσης μιας επένδυσης. Για παράδειγμα, εάν μια επένδυση κέρδισε 10% σε ένα χρόνο, αλλά ο πληθωρισμός ήταν 2, 5% για την ίδια περίοδο, ο πραγματικός ρυθμός απόδοσης ήταν 7, 5% ή πληθωρισμός 10% - 2, 5%. Αν και η απόδοση του ονομαστικού επιτοκίου είναι μια σημαντική μέτρηση κατά τη σύγκριση των επιδόσεων των πολλαπλών επενδύσεων, πρέπει να χρησιμοποιείται παράλληλα με το πραγματικό ποσοστό απόδοσης για να διασφαλιστεί ότι τα κέρδη από επενδύσεις δεν θα διαβρωθούν από τον πληθωρισμό ή την αύξηση των τιμών.

Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.

Σχετικοί όροι

Τι είναι η Επιστροφή στα Οικονομικά; Στη χρηματοδότηση, η απόδοση είναι το κέρδος ή η ζημία που προέρχεται από την επένδυση ή την αποταμίευση. περισσότερα Κατανόηση του πραγματικού ποσοστού απόδοσης μετά το φόρο Ο πραγματικός ρυθμός απόδοσης μετά από φόρους ορίζεται ως το πραγματικό οικονομικό όφελος μιας επένδυσης μετά από τον υπολογισμό του πληθωρισμού και των φόρων. περισσότερο Κατανόηση του ποσοστού απόδοσης μιας επένδυσης Ο ρυθμός απόδοσης είναι το κέρδος ή η ζημία μιας επένδυσης για μια συγκεκριμένη χρονική περίοδο, εκφρασμένη ως ποσοστό του κόστους της επένδυσης. περισσότερη επιστροφή μετά από φόρους Η επιστροφή μετά τη φορολογία είναι το κέρδος που απομένει μετά την καταβολή των φόρων. περισσότερα Προσδιορισμός του πραγματικού ποσοστού απόδοσης Ένα πραγματικό ποσοστό απόδοσης είναι η ετήσια ποσοστιαία απόδοση που πραγματοποιείται σε μια επένδυση, η οποία προσαρμόζεται στις μεταβολές των τιμών λόγω πληθωρισμού ή άλλων εξωτερικών επιδράσεων. Αυτή η μέθοδος εκφράζει τον ονομαστικό ρυθμό απόδοσης σε πραγματικούς όρους, διατηρώντας την αγοραστική δύναμη σταθερή με την πάροδο του χρόνου. περισσότερα Κατανόηση του ακαθάριστου συντελεστή απόδοσης Ο ακαθάριστος συντελεστής απόδοσης ορίζεται ως το συνολικό ποσοστό απόδοσης μιας επένδυσης πριν από την αφαίρεση τυχόν αμοιβών ή εξόδων. περισσότερες συνδέσεις συνεργατών