Είναι δυνατόν να επενδύσετε σε ένα ευρετήριο;

Πρώτον, ας αναθεωρήσουμε τον ορισμό ενός ευρετηρίου. Ο δείκτης είναι ουσιαστικά ένα φανταστικό χαρτοφυλάκιο τίτλων που αντιπροσωπεύουν μια συγκεκριμένη αγορά ή τμήμα της. Όταν οι περισσότεροι άνθρωποι μιλούν για το πόσο καλά κάνει η αγορά, αναφέρονται σε ένα ευρετήριο. Στις Ηνωμένες Πολιτείες, μερικοί δημοφιλείς δείκτες είναι ο δείκτης Standard & Poor's 500 (S & P 500), ο Nasdaq και ο Dow Jones Industrial Average (DJIA).

Ενώ δεν μπορείτε να αγοράσετε ευρετήρια (τα οποία είναι μόνο δείκτες αναφοράς), υπάρχουν τρεις τρόποι για να αντικατοπτρίσετε την απόδοσή τους:

1. Ευρετηρίαση: Μπορείτε να δημιουργήσετε ένα χαρτοφυλάκιο τίτλων που αντιπροσωπεύει καλύτερα έναν δείκτη, όπως το S & P 500. Τα αποθέματα και οι διορθωτικοί συντελεστές των κονδυλίων σας θα είναι οι ίδιοι με αυτούς του πραγματικού δείκτη. Θα πρέπει να γίνονται περιοδικές προσαρμογές ώστε να αντανακλούν τις αλλαγές στον δείκτη. Αυτή η μέθοδος μπορεί να είναι αρκετά δαπανηρή δεδομένου ότι απαιτεί από έναν επενδυτή να δημιουργήσει ένα εκτεταμένο χαρτοφυλάκιο και να κάνει εκατοντάδες συναλλαγές το χρόνο.
2. Αγοράστε τα κεφάλαια του δείκτη: Τα κεφάλαια του δείκτη είναι ένας φτηνός τρόπος για να μιμηθεί την αγορά. Ενώ τα ταμεία δείκτη χρεώνουν τα τέλη διαχείρισης, είναι συνήθως χαμηλότερα από αυτά που χρεώνονται από το τυπικό αμοιβαίο κεφάλαιο. Υπάρχει μια ποικιλία από εταιρίες αμοιβαίων κεφαλαίων και τύπων από τα οποία μπορείτε να επιλέξετε, συμπεριλαμβανομένων των διεθνών χρηματιστηριακών δεικτών και των χρηματιστηριακών δεικτών.
3. Δείκτες ETF: Τα χρηματιστήρια με διαπραγμάτευση σε χρηματιστήριο παρακολουθούν έναν δείκτη και, όπως τα αμοιβαία κεφάλαια δείκτη, αντιπροσωπεύουν ένα καλάθι μετοχών αλλά, όπως ένα απόθεμα, το εμπόριο σε ένα χρηματιστήριο. Μπορείτε να αγοράσετε και να πουλάτε ETF ακριβώς όπως θα μπορούσατε να ανταλλάξετε οποιαδήποτε άλλη ασφάλεια. Η τιμή ενός ΕΙΕΕ αντικατοπτρίζει την καθαρή αξία ενεργητικού του (NAV), η οποία λαμβάνει υπόψη όλους τους υποκείμενους τίτλους στο ταμείο.

Επειδή τα κεφάλαια δεικτών και τα ETF έχουν σχεδιαστεί για να μιμούνται την αγορά ή έναν τομέα της οικονομίας, απαιτούν πολύ λίγη διαχείριση. Η ομορφιά αυτών των χρηματοπιστωτικών μέσων είναι ότι προσφέρουν τη διαφοροποίηση ενός αμοιβαίου κεφαλαίου με πολύ χαμηλότερο κόστος.