Επενδυτική στρατηγική
Μια επενδυτική στρατηγική είναι αυτή που καθοδηγεί τις αποφάσεις ενός επενδυτή με βάση τους στόχους, την ανοχή κινδύνου και τις μελλοντικές ανάγκες κεφαλαίου. Ορισμένες επενδυτικές στρατηγικές επιδιώκουν την ταχεία ανάπτυξη όπου ένας επενδυτής επικεντρώνεται στην ανατίμηση κεφαλαίου ή μπορεί να ακολουθήσει μια στρατηγική χαμηλού κινδύνου όπου εστιάζεται στην προστασία του πλούτου.
Κατανόηση στρατηγικών επενδύσεων
Πολλοί επενδυτές αγοράζουν χαμηλού κόστους, διαφοροποιημένα κεφάλαια δείκτη, χρησιμοποιούν μέση τιμή δολαρίου και επανεπενδύουν μερίσματα. Ο μέσος όρος του κόστους δολαρίου είναι μια επενδυτική στρατηγική στην οποία ένα σταθερό ποσό δολαρίων ή μια συγκεκριμένη επένδυση αποκτάται με τακτικό χρονοδιάγραμμα ανεξάρτητα από το κόστος ή την τιμή της μετοχής. Ο επενδυτής αγοράζει περισσότερες μετοχές όταν οι τιμές είναι χαμηλές και λιγότερες μετοχές όταν οι τιμές είναι υψηλές. Με την πάροδο του χρόνου, ορισμένες επενδύσεις θα κάνουν καλύτερα από άλλες, και η απόδοση μετράει με την πάροδο του χρόνου.
Μερικοί έμπειροι επενδυτές επιλέγουν μεμονωμένα αποθέματα και χτίζουν ένα χαρτοφυλάκιο βασισμένο σε μεμονωμένη ανάλυση της επιχείρησης με προβλέψεις για τις μεταβολές των τιμών μετοχών
Οι πέντε επενδυτικές στρατηγικές του Graham
Το 1949, ο Benjamin Graham προσδιόρισε πέντε στρατηγικές για την επένδυση κοινών μετοχών στο " The Intelligent Investor."
- Γενική διαπραγμάτευση. Ο επενδυτής προβλέπει και συμμετέχει στις κινήσεις της αγοράς παρόμοια με τον μέσο όρο του κόστους δολαρίου.
- Επιλεκτική διαπραγμάτευση. Ο επενδυτής επιλέγει μετοχές που αναμένουν ότι θα κάνουν καλά στην αγορά βραχυπρόθεσμα. ένα χρόνο, για παράδειγμα.
- Αγοράζοντας φθηνό και πωλώντας αγαπητό. Ο επενδυτής μπαίνει την αγορά όταν οι τιμές είναι χαμηλές και πωλούν ένα απόθεμα όταν οι τιμές είναι υψηλές.
- Επιλογή μακράς έλξης. Ο επενδυτής επιλέγει τα αποθέματα που αναμένουν να αναπτυχθούν ταχύτερα από τα υπόλοιπα μπαστούνια για μια περίοδο ετών.
- Αγορές ευκαιρίας. Ο επενδυτής επιλέγει τα αποθέματα που τιμολογούνται παρακάτω την πραγματική τους αξία όπως μετράται με ορισμένες τεχνικές.
Ο Graham τόνισε ότι κάθε επενδυτής πρέπει να αποφασίσει πώς θέλει να διαχειριστεί το χαρτοφυλάκιό του. Οι έμπειροι επενδυτές μπορεί να προτιμούν και να αισθάνονται άνετοι με μια χαμηλή αγορά και να πωλούν υψηλή στρατηγική, ενώ οι επενδυτές που έχουν λιγότερο χρόνο στην έρευνα και την παρακολούθηση της αγοράς μπορούν να επωφεληθούν περισσότερο από την επένδυση σε κεφάλαια που παρακολουθούν την αγορά και υιοθετούν μια μακροπρόθεσμη άποψη.
Δεν υπάρχει σωστός τρόπος για τη διαχείριση ενός χαρτοφυλακίου, αλλά οι επενδυτές θα πρέπει να συμπεριφέρονται ορθολογικά χρησιμοποιώντας τα δεδομένα και τα δεδομένα για να υποστηρίξουν τις αποφάσεις προσπαθώντας να μειώσουν τον κίνδυνο και να διατηρήσουν επαρκή ρευστότητα.
Επενδυτική στρατηγική και κίνδυνος
Ο κίνδυνος είναι ένα τεράστιο συστατικό μιας επενδυτικής στρατηγικής. Ορισμένα άτομα έχουν μεγάλη ανοχή για τον κίνδυνο, ενώ άλλοι επενδυτές αντιμετωπίζουν κινδύνους. Ένας βασικός κανόνας, ωστόσο, είναι ότι οι επενδυτές θα πρέπει να διακινδυνεύσουν μόνο ό, τι μπορούν να χάσουν. Ένας άλλος κανόνας είναι ότι όσο υψηλότερος είναι ο κίνδυνος, τόσο μεγαλύτερη είναι η πιθανή απόδοση, και ορισμένες επενδύσεις είναι πιο επικίνδυνες από άλλες. Υπάρχουν επενδύσεις που εγγυώνται ότι ένας επενδυτής δεν θα χάσει χρήματα, αλλά θα υπάρξει επίσης ελάχιστη ευκαιρία για να κερδίσετε απόδοση.
Για παράδειγμα, τα ομόλογα του Δημοσίου, οι λογαριασμοί και τα τραπεζικά πιστοποιητικά καταθέσεων (CD) θεωρούνται ασφαλή επειδή υποστηρίζονται από την πίστωση των Ηνωμένων Πολιτειών. Ωστόσο, αυτές οι επενδύσεις παρέχουν χαμηλή απόδοση επένδυσης. Μόλις συμπεριληφθεί το κόστος του πληθωρισμού και των φόρων στην εξίσωση απόδοσης εσόδων, ενδέχεται να υπάρξει μικρή αύξηση στην επένδυση.
Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.