Επένδυση βάσει στόχων
Οι επενδύσεις βάσει στόχων είναι μια σχετικά νέα προσέγγιση στη διαχείριση του πλούτου που δίνει έμφαση στην επένδυση με στόχο την επίτευξη συγκεκριμένων στόχων ζωής. Η επένδυση βάσει στόχων (GBI) περιλαμβάνει έναν διαχειριστή πλούτου ή πελάτες της επιχείρησης επενδύσεων που μετρούν την πρόοδό τους προς συγκεκριμένους στόχους ζωής, όπως η εξοικονόμηση για την εκπαίδευση των παιδιών ή η οικοδόμηση μιας φωλιάς ωοτοκίας, αντί να εστιάζει στη δημιουργία της υψηλότερης δυνατής επιστροφής χαρτοφυλακίου ή αγορά.
Βασικές τακτικές
- Οι επενδύσεις βάσει στόχων τονίζουν την επίτευξη των στόχων της ζωής.
- Οι στόχοι της ζωής, συμπεριλαμβανομένης της αποταμίευσης για κολέγιο και συνταξιοδότησης κτιρίων, αποτελούν μέρος της επένδυσης που βασίζεται σε στόχους.
- Οι επενδύσεις βάσει στόχων επικεντρώνονται στους στόχους ζωής παρά στην επίτευξη υψηλής απόδοσης χαρτοφυλακίου.
Κατανόηση της επένδυσης βάσει στόχων
Οι επενδύσεις βάσει στόχων διαφέρουν από τις παραδοσιακές επενδύσεις, καθώς το κριτήριο της επιτυχίας είναι ο βαθμός στον οποίο ο επενδυτής είναι σε θέση να επιτύχει τους στόχους της προσωπικής ζωής του και όχι το πόσο καλά οι επενδύσεις του πραγματοποιούν τον μέσο όρο της αγοράς σε δεδομένη χρονική περίοδο.
Εξετάστε έναν επενδυτή που ανυπομονεί να συνταξιοδοτηθεί εντός ενός έτους και ο οποίος επομένως δεν μπορεί να χάσει ούτε το 10% του χαρτοφυλακίου του. Εάν η χρηματιστηριακή αγορά ξεπεράσει το 30% σε ένα δεδομένο έτος και το χαρτοφυλάκιο του επενδυτή είναι "μόνο" 20%, το γεγονός ότι το χαρτοφυλάκιο ξεπέρασε την αγορά κατά 10 ποσοστιαίες μονάδες θα προσέφερε ελάχιστη άνεση. Αυτός ο επενδυτής πρέπει να επικεντρωθεί περισσότερο στη διατήρηση, αντί να αυξάνει, τον πλούτο προκειμένου να επιτύχει τον προσωπικό του στόχο να επιτρέψει τη συνταξιοδότησή του εντός ενός έτους.
Επενδυτική αναδιάρθρωση βασισμένη σε στόχους, με βάση τις ανάγκες και τους στόχους των πελατών. Εάν οι κύριοι στόχοι του πελάτη είναι να εξοικονομήσουν χρήματα για επικείμενη συνταξιοδότηση και να χρηματοδοτήσουν την εκπαίδευση των νεαρών εγγονιών, μια επενδυτική στρατηγική θα είναι πιο συντηρητική για τους πρώτους και σχετικά επιθετική για τους τελευταίους.
Για παράδειγμα, η κατανομή του ενεργητικού για τα συνταξιοδοτικά περιουσιακά στοιχεία μπορεί να είναι 10% μετοχές και 90% σταθερό εισόδημα, ενώ η κατανομή του ενεργητικού για το εκπαιδευτικό ταμείο μπορεί να είναι 50% μετοχές και 50% σταθερό εισόδημα. Οι ατομικές ανάγκες και οι στόχοι, παρά η ανεκτικότητα σε κινδύνους, είναι αυτό που οδηγεί στις επενδυτικές αποφάσεις που λαμβάνονται στο πλαίσιο του πλαισίου που βασίζεται σε στόχους.
Τα πλεονεκτήματα της επένδυσης βάσει στόχων περιλαμβάνουν:
- Η αυξημένη δέσμευση των πελατών για τους στόχους ζωής τους, επιτρέποντάς τους να παρακολουθούν και να συμμετέχουν σε απτή πρόοδο
- Μείωση της παρορμητικής λήψης αποφάσεων και της υπερβολικής αντίδρασης, με βάση τις διακυμάνσεις της αγοράς
Επένδυση βάσει στόχων μετά τη μεγάλη ύφεση
Οι επενδύσεις βάσει στόχων έχουν εξελιχθεί σε δημοτικότητα τα χρόνια μετά τη Μεγάλη ύφεση του 2008-09, καθώς οι επενδυτές συνειδητοποίησαν το βαθμό στον οποίο η επιδίωξη υψηλών αποδόσεων μπορεί να έχει αρνητικό αντίκτυπο στη μακροπρόθεσμη συσσώρευση πλούτου. Εκατομμύρια ατυχείς επενδυτές είδαν την πτώση της καθαρή τους αξία δραματικά, σε συσχετισμό με τις μειώσεις σε όλες σχεδόν τις μεγάλες αγορές, και μια απότομη διόρθωση στις τιμές των κατοικιών στις ΗΠΑ.
Πολλές ομάδες έχουν εργαστεί για να αναπτύξουν πιο ολιστικές επενδυτικές προσεγγίσεις τα τελευταία χρόνια. Η εκκίνηση Ellevest, για παράδειγμα, επικεντρώνεται σε επενδυτικές στρατηγικές με βάση το στόχο, προσαρμοσμένες στις γυναίκες. Το CNBC ονόμασε την εταιρεία μία από τις 25 υποσχόμενες εταιρείες που θα παρακολουθήσουν το 2017.
Η Ellevest έχει αναπτύξει αλγόριθμους για τη διαχείριση περιουσιακών στοιχείων με την πάροδο του χρόνου, οι οποίοι λαμβάνουν υπόψη τις διακυμάνσεις των εισοδημάτων των γυναικών καθώς προχωρούν μέσω της σταδιοδρομίας τους, καθώς και το χάσμα μισθών μεταξύ ανδρών και γυναικών. Αντί να επιδιώξει να ξεπεράσει τα σημεία αναφοράς όπως το S & P 500 ή το Russell 2000, η Ellevest ζητά πρώτα από τους επενδυτές της να εξηγήσουν τις προσωπικότητες και τους στόχους της ζωής τους. από εκεί, η ομάδα εργάζεται για την ανάπτυξη ειδικών επενδυτικών χαρτοφυλακίων για κάθε στόχο.
Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.