Σχέδιο επανεπένδυσης μερίσματος - Ορισμός DRIP

Τι είναι το Σχέδιο Επανεπένδυσης Μερίσματος-DRIP;

Ένα πρόγραμμα επανεπένδυσης μερισμάτων (DRIP) είναι ένα πρόγραμμα που επιτρέπει στους επενδυτές να επανεπενδύσουν τα μερίσματά τους σε επιπλέον μετοχές ή κλασματικά μερίδια του υποκείμενου μετοχικού κεφαλαίου κατά την ημερομηνία πληρωμής του μερίσματος. Παρόλο που ο όρος μπορεί να εφαρμοστεί σε οποιαδήποτε συμφωνία αυτόματης επανεπένδυσης που έχει συσταθεί μέσω εταιρείας διαμεσολάβησης ή εταιρείας επενδύσεων, αναφέρεται γενικά σε ένα επίσημο πρόγραμμα που προσφέρεται από μια δημόσια εισηγμένη εταιρεία σε υφιστάμενους μετόχους. Περίπου 650 εταιρείες και 500 αμοιβαία κεφάλαια κλειστού τύπου εφαρμόζουν αυτήν την περίοδο.

3:01

Σχέδιο Επανεπένδυσης Μερίσματος (DRIP)

Κατανόηση ενός σχεδίου επανεπένδυσης μερίσματος - DRIP

Κανονικά, όταν καταβάλλονται μερίσματα, εισπράττονται από τους μετόχους ως επιταγή ή απευθείας κατάθεση στον τραπεζικό τους λογαριασμό. Τα προγράμματα DRIPs, γνωστά και ως προγράμματα επανεπένδυσης μερισμάτων, παρέχουν στους μετόχους τη δυνατότητα επανεπένδυσης του ποσού ενός δηλωμένου μερίσματος σε πρόσθετες μετοχές, οι οποίες αγοράζονται απευθείας από την εταιρεία. Επειδή οι μετοχές που αγοράζονται μέσω DRIP κατά κανόνα προέρχονται από το αποθεματικό της εταιρείας, δεν είναι διαπραγματεύσιμες μέσω χρηματιστηρίων. Οι μετοχές πρέπει να εξαργυρωθούν απευθείας μέσω της εταιρείας, επίσης.

Τα περισσότερα προγράμματα DRIP επιτρέπουν στους επενδυτές να αγοράζουν μετοχές χωρίς προμήθεια ή με ονομαστική χρέωση και με σημαντική έκπτωση στην τρέχουσα τιμή της μετοχής. Εντούτοις, μπορούν να καθορίσουν ελάχιστα δολάρια: Οι περισσότεροι δεν επιτρέπουν την επανεπένδυση πολύ χαμηλότερα από τα 10 δολάρια. Ενώ οι DRIP προορίζονται συνήθως για τους υφιστάμενους μετόχους, ορισμένες εταιρείες τις καθιστούν διαθέσιμες σε νέους επενδυτές, συνήθως καθορίζοντας ένα ελάχιστο ποσό αγοράς.

Παρόλο που τα επανεπενδυόμενα μερίσματα δεν εισπράττονται από τον μέτοχο, πρέπει ακόμα να καταχωρούνται ως φορολογητέα έσοδα (εκτός αν είναι τοποθετημένα σε έναν προνομιούχο λογαριασμό, όπως ένας IRA).

Βασικές τακτικές

• Ένα σχέδιο επανεπένδυσης μερισμάτων (DRIP) επιτρέπει στους μετόχους να επανεπενδύουν αυτόματα τα μερίσματα μετρητών ενός μετοχικού κεφαλαίου σε πρόσθετα ή κλασματικά μερίδια της υποκείμενης εταιρείας.
• Πολλές δημόσιες εταιρείες προσφέρουν DRIPs.
• Η αγορά μετοχών μέσω μιας εταιρείας που χρηματοδοτείται από την DRIP είναι συχνά φθηνότερη από την αγορά στην ανοικτή αγορά.
• Οι μετοχές DRIP αγοράζονται απευθείας από την εταιρεία και εξαργυρώνονται από αυτήν.
• Τα επανεπενδυόμενα μερίσματα εξακολουθούν να φορολογούνται.

Συμπληρωματικές εκτιμήσεις για DRIPs

Υπάρχουν διάφορα πλεονεκτήματα της αγοράς μετοχών μέσω ενός DRIP, τόσο για την εταιρεία που εκδίδει τις μετοχές όσο και για τον μέτοχο.

Πλεονεκτήματα

• Εκπτωτικές τιμές

• Δεν είναι ελεύθερη από την Επιτροπή

• Δυνατότητα αγοράς κλασματικών μετοχών

• Μέγιστα πλεονεκτήματα της σύνθεσης

Μειονεκτήματα

• Μη ρευστοποιήσιμες μετοχές

• Τα μερίσματα εξακολουθούν να φορολογούνται

• Καμία επιλογή επενδυτή

Πλεονεκτήματα για τον επενδυτή

Οι DRIPs προσφέρουν στους μετόχους έναν τρόπο να συγκεντρώσουν περισσότερες μετοχές χωρίς να χρειάζεται να πληρώσουν προμήθεια. Πολλές εταιρείες προσφέρουν μετοχές με έκπτωση μέσω του DRIP από 1% έως 10% εκτός της τρέχουσας τιμής της μετοχής. Μεταξύ των προμηθειών και της έκπτωσης των τιμών, η βάση κόστους για την κατοχή των μετοχών μπορεί να είναι σημαντικά χαμηλότερη από την αγορά των μετοχών στην ελεύθερη αγορά. Μέσω των DRIPs, οι επενδυτές μπορούν επίσης να αγοράσουν κλασματικά μερίδια, οπότε κάθε δολάριο μερίσματος πρόκειται πραγματικά να λειτουργήσει.

Μακροπρόθεσμα, το μεγαλύτερο πλεονέκτημα είναι η επίδραση της αυτόματης επανεπένδυσης στην ανάμειξη των επιστροφών. Όταν τα μερίσματα αυξάνονται, οι μέτοχοι λαμβάνουν ένα αυξανόμενο ποσό για κάθε μετοχή που κατέχουν, η οποία μπορεί επίσης να αγοράσει μεγαλύτερο αριθμό μετοχών. Με την πάροδο του χρόνου, αυτό αυξάνει το συνολικό δυναμικό απόδοσης της επένδυσης. Επειδή περισσότερες μετοχές μπορούν να αγοραστούν κάθε φορά που μειώνεται η τιμή των μετοχών, αυξάνεται το μακροπρόθεσμο δυναμικό για μεγαλύτερα κέρδη.

Πλεονεκτήματα για την Εταιρεία

Οι εταιρείες που πληρώνουν μερίσματα επωφελούνται επίσης από τα προγράμματα DRIP με διάφορους τρόπους. Πρώτον, όταν οι μετοχές αγοράζονται από την εταιρεία για ένα DRIP, δημιουργεί περισσότερο κεφάλαιο για τη χρήση της εταιρείας. Δεύτερον, οι μέτοχοι που συμμετέχουν σε μια DRIP είναι λιγότερο πιθανό να πουλήσουν τις μετοχές τους όταν η χρηματιστηριακή αγορά μειωθεί. Εν μέρει αυτό οφείλεται στο γεγονός ότι οι συμμετέχοντες τείνουν να είναι μακροπρόθεσμοι επενδυτές και να αναγνωρίσουν το ρόλο που διαδραματίζουν τα μερίσματά τους στη μακροπρόθεσμη ανάπτυξη του χαρτοφυλακίου τους. Φυσικά, ένας άλλος παράγοντας είναι ότι οι μετοχές που αγοράστηκαν από το DRIP δεν είναι τόσο υγρές όσο οι μετοχές που αγοράστηκαν στην ελεύθερη αγορά - μπορούν να εξαγοραστούν μόνο μέσω της εταιρείας.

Παράδειγμα πραγματικού κόσμου για DRIP

Η εταιρεία 3M προσφέρει πρόγραμμα DRIP. Διαχειριζόμενο από τον μεταπωλητή της εταιρείας, EQ Shareowner Services, δίνει στους εγγεγραμμένους μετόχους τη δυνατότητα να χρησιμοποιήσουν το σύνολο ή μέρος των μερισμάτων τους (που καθορίζονται είτε με βάση το δολάριο ή με αριθμό μετοχών) για να αγοράσουν μετοχές. εάν δεν επιλέξουν μια επιλογή κατά την εγγραφή τους στο σχέδιο, όλα τα μερίσματά τους θα επανεπενδύονται. Η εταιρεία πληρώνει όλα τα τέλη και τις προμήθειες.

Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.

Σχετικοί όροι

Επανεπένδυση Η επανεπένδυση χρησιμοποιεί μερίσματα, τόκους και οποιαδήποτε άλλη μορφή διανομής κερδίζεται σε μια επένδυση για την αγορά πρόσθετων μετοχών ή μεριδίων. περισσότερα Treasury DRIP Το Treasury DRIP είναι ένα σχέδιο επανεπένδυσης μερισμάτων που χρησιμοποιεί μερίσματα για την αγορά περισσότερων μετοχών απευθείας από το μετοχικό κεφάλαιο της εταιρείας. (DSPP) Ορισμός Ένα σχέδιο άμεσης αγοράς μετοχών (DSPP) επιτρέπει σε μεμονωμένους επενδυτές να αγοράζουν μετοχές απευθείας από την εκδότρια εταιρεία χωρίς μεσίτη ως μεσάζοντα. περισσότερα Το SIP DRIP σας; Χρήση Συστηματικών Επενδύσεων / Σχέδια Επανεπένδυσης Μερισμάτων Ένα συστηματικό επενδυτικό σχέδιο συνεπάγεται την τακτική συγκέντρωση ενός σταθερού χρηματικού ποσού σε μια επένδυση για να επωφεληθείτε από τον μέσο όρο του κόστους σε δολάρια. περισσότερη επανεπένδυση διανομής Η επανεπένδυση μέσω διανομής είναι μια διαδικασία με την οποία η διανομή από ένα συγκεντρωτικό επενδυτικό ίδρυμα επανεπενδύεται αυτόματα στην εμπιστοσύνη. περισσότερη διανομή: ξέρετε τι έχετε έρθει σε εσάς Η διανομή είναι η καταβολή στοιχείων ενεργητικού από ένα ταμείο, έναν λογαριασμό ή μια ατομική ασφάλεια σε έναν επενδυτή. Συνήθως συμβαίνει όταν ένα αμοιβαίο κεφάλαιο ή μια εταιρεία παράγει ένα κέρδος και επιστρέφει αυτά τα χρήματα στους μετόχους. Μια κατανομή αναφέρεται επίσης στις υποχρεωτικές αποσύρσεις που κάνει ένα άτομο από έναν λογαριασμό συνταξιοδότησης. περισσότερες συνδέσεις συνεργατών