Broker ή Trader: Ποια σταδιοδρομία είναι κατάλληλη για εσάς;

Έχετε πρόβλημα να αποφασίσετε ανάμεσα σε μια καριέρα ως έμπορος της Wall Street ή χρηματιστής; Και οι δύο αφορούν την αγορά και πώληση χρεογράφων, αλλά η φύση κάθε ποικίλλει σημαντικά. Και αυτές οι παραλλαγές θα μπορούσαν να κάνουν όλη τη διαφορά στον προσδιορισμό ποια καριέρα θα σας ταιριάζει καλύτερα.

Σε αυτό το άρθρο, θα εξετάσουμε αυτές τις διαφορές, καθώς και πώς να γίνετε έμπορος ή μεσίτης.

Broker ή Trader: Ποια καριέρα είναι σωστή για εσάς;

Τι κάνουν οι μεσίτες και οι έμποροι;

Ενώ οι μεσίτες και οι έμποροι ασχολούνται με τίτλους, οι μεσίτες είναι επίσης πράκτορες πωλήσεων, οι οποίοι ενεργούν είτε για λογαριασμό τους είτε για μια εταιρεία χρεογράφων ή μεσιτείας. Είναι υπεύθυνοι για την απόκτηση και διατήρηση ενός καταλόγου τακτικών μεμονωμένων πελατών, επίσης γνωστών ως λιανικοί πελάτες και / ή θεσμικοί πελάτες. Οι έμποροι, από την άλλη πλευρά, τείνουν να εργάζονται για μια μεγάλη εταιρεία διαχείρισης επενδύσεων, ένα χρηματιστήριο ή μια τράπεζα και αγοράζουν και πωλούν τίτλους για λογαριασμό των περιουσιακών στοιχείων που διαχειρίζεται η εν λόγω εταιρεία.

ΑΓΟΡΕΣ και πωλησεις

Οι μεσίτες έχουν άμεση επαφή με τους πελάτες. Αγοράζουν και πωλούν τίτλους με βάση τις επιθυμίες αυτών των πελατών. Ορισμένοι μπορεί να ενεργούν ως οικονομικοί σχεδιαστές για τους πελάτες τους, διαμορφώνοντας ένα πρόγραμμα συνταξιοδότησης, ασχολούμενοι με τη διαφοροποίηση του χαρτοφυλακίου και συμβουλεύοντας για επενδύσεις σε ασφάλειες ή ακίνητα, εάν η εταιρία τους προσφέρει τέτοιες υπηρεσίες χρηματοοικονομικής διαχείρισης και διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων. Ασχολούνται με μετοχές και ομόλογα, καθώς και αμοιβαία κεφάλαια, ETF και άλλα προϊόντα λιανικής καθώς και επιλογές για πιο εξελιγμένους πελάτες.

Οι έμποροι τείνουν να αγοράζουν ή να πωλούν τίτλους με βάση τις επιθυμίες ενός διαχειριστή χαρτοφυλακίου σε μια επιχείρηση επενδύσεων. Ένας έμπορος μπορεί να έχει ορισμένους λογαριασμούς και να χρεώνεται με τη δημιουργία μιας επενδυτικής στρατηγικής που ταιριάζει καλύτερα σε αυτόν τον πελάτη. Οι έμποροι εργάζονται σε διάφορες αγορές - μετοχές, χρέος, παράγωγα, εμπορεύματα και συναλλάγματος μεταξύ άλλων - και μπορούν να ειδικευτούν σε έναν τύπο επενδύσεων ή κατηγορίας περιουσιακών στοιχείων.

Ένας μεσίτης συχνά ξοδεύει πολύ χρόνο για να ενημερώνει τους πελάτες για τις διακυμάνσεις των τιμών των μετοχών. Επιπλέον, οι μεσίτες ξοδεύουν ένα δίκαιο μέρος των ημερών τους, θέλοντας να επεκτείνουν τις βάσεις πελατών τους. Το κάνουν αυτό με το κρύο που καλεί τους πιθανούς πελάτες και παρουσιάζοντας το υπόβαθρο και τις ικανότητές τους, ή πραγματοποιώντας δημόσια σεμινάρια για διάφορα επενδυτικά θέματα.

Ερευνα

Τόσο οι μεσίτες όσο και οι έμποροι εξετάζουν την έρευνα από τους αναλυτές προκειμένου να κάνουν συστάσεις προς τους πελάτες ή τους διαχειριστές χαρτοφυλακίων για να αγοράσουν ή να πουλήσουν τίτλους. Ωστόσο, οι έμποροι κάνουν συχνά τη δική τους έρευνα και ανάλυση. Παρά το παλιό στερεότυπο των προσφορών και των παραγγελιών που φημολογούνται σε ένα πάτωμα συναλλαγών, οι περισσότεροι έμποροι ξοδεύουν τώρα το χρόνο τους στο τηλέφωνο ή μπροστά στις οθόνες υπολογιστών, αναλύοντας τους χάρτες απόδοσης και γυαλίζοντας τις στρατηγικές συναλλαγών τους - ο συγχρονισμος.

Μην κάνετε κανένα λάθος, όμως, τόσο οι μεσίτες όσο και οι έμποροι τείνουν να έχουν υψηλά επίπεδα ενέργειας. Συνήθως είναι ικανοί στο multitasking και μπορούν να αντιμετωπίσουν ένα γρήγορο περιβάλλον υψηλής πίεσης, ειδικά μεταξύ των ωρών 9:30 π.μ. και 4 μ.μ. Ανατολικής Τυποποιημένης Ώρας - όταν οι αγορές είναι ανοιχτές.

Γίνε έμπορος της Wall Street

Τώρα που σας δώσαμε μια γενική εικόνα, ήρθε η ώρα να εξετάσουμε πιο συγκεκριμένα τι εμπλέκεται στο να γίνει ένας έμπορος της Wall Street. ("Η Wall Street" χρησιμοποιείται στην εικαστική έννοια του κλάδου των χρηματοπιστωτικών υπηρεσιών. Στην ψηφιακή εποχή, οι έμποροι μπορούν και κάνουν, εργάζονται από οπουδήποτε.) Αν και θα επικεντρωθούμε στο επάγγελμα του εμπορίου, το μονοπάτι για να γίνει μεσίτης - το υπόβαθρο και η εκπαίδευση - είναι σχεδόν το ίδιο.

Εκπαίδευση

Οι έμποροι ήταν πάλι μια αυτοδίδακτη φυλή. Σήμερα, ένα τετραετές πτυχίο κολέγιο είναι μια βασική απαίτηση - τουλάχιστον, αν θέλετε να εργαστείτε για ένα έγκριτο χρηματοπιστωτικό ίδρυμα ή εταιρεία. Οι περισσότεροι έμποροι έχουν πτυχίο στη μαθηματική (κυρίως λογιστική), στη χρηματοδότηση, στον τραπεζικό τομέα, στα οικονομικά ή στις επιχειρήσεις. Όχι ότι οι φιλελεύθεροι τύποι τεχνών δεν μπορούν να έχουν επιτυχημένες σταδιοδρομίες ως έμποροι - οποιοσδήποτε τομέας που ενθαρρύνει την έρευνα και την αναλυτική σκέψη αναπτύσσει χρήσιμες δεξιότητες. Μην κάνετε κανένα λάθος, τα νοικοκυριά, τα οικονομικά και τα επιχειρηματικά θέματα είναι ένα μεγάλο μέρος του επαγγέλματος, οπότε πρέπει να είστε άνετοι μαζί τους.

Ορισμένοι υποψήφιοι ακόμη κινούνται για να αποκτήσουν ένα MBA όπου μαθαίνουν για τις επιχειρήσεις, την ανάλυση, τη μικροοικονομία και τον επιχειρηματικό προγραμματισμό. Άλλοι επιδιώκουν ένα Master of Science in Finance. Αυτή η διαδρομή παρέχει ευκαιρίες για μάθηση σχετικά με την χρηματοοικονομική πληροφορική, τις προηγμένες χρηματοοικονομικές έννοιες, τις παγκόσμιες επενδύσεις, τη διαχείριση κινδύνων καθώς και τα μέσα σταθερού εισοδήματος, όπως τα ομόλογα και τα Τραπεζογραμμάτια.

Όποια και αν είναι η μεγάλη, θα πρέπει να μάθετε όσο μπορείτε για τις χρηματοπιστωτικές αγορές. Κάντε μια τακτική συνήθεια να παρακολουθείτε τα οικονομικά κανάλια ή να διαβάζετε επαγγελματικές εκδόσεις όπως το "The Wall Street Journal" ή τοποθεσίες όπως αυτή.

Αν και κάποιο άλμα αμέσως μετά το κολέγιο, δεν είναι ασυνήθιστο για τους εμπόρους να έχουν κάποια άλλη επαγγελματική εμπειρία πριν να εισέλθουν στο πεδίο. Μπορούν να εργάζονται στο τμήμα οικονομικών της εταιρείας. Αυτό ισχύει ακόμη περισσότερο για τους μεσίτες - δεδομένου του υψηλού επιπέδου αλληλεπίδρασης με τον πελάτη, οποιαδήποτε προηγούμενη εμπειρία πωλήσεων εκτιμάται ιδιαίτερα.

Αρχίζοντας

Ο ευκολότερος τρόπος για να αποκτήσετε πρόσβαση σε ένα γραφείο συναλλαγών της Wall Street - στο τμήμα στο οποίο πραγματοποιούνται συναλλαγές με τίτλους - είναι να απευθυνθείτε σε μια επενδυτική τράπεζα ή μεσιτεία. Ξεκινήστε με μια θέση εισόδου σε επίπεδο όπως ένας βοηθός ενός αναλυτή μετοχών ή ενός εμπόρου και μάθετε ό, τι μπορείτε. Πολλές χρηματοπιστωτικές επιχειρήσεις προσφέρουν προγράμματα πρακτικής άσκησης - ορισμένα προγράμματα αμοιβής, μερικά όχι και ετήσια προγράμματα κατάρτισης για τα άτομα που βρίσκονται εκτός σχολείου, ειδικά για όσους βρίσκονται σε μια διαδρομή για να αποκτήσουν την εμπορική τους άδεια.

Απαιτήσεις: Εξετάσεις και αδειοδότηση

Εκτός αν θέλετε να κάνετε συναλλαγές μόνο για τον εαυτό σας, να είστε έμπορος ή μεσίτης απαιτεί από εσάς να αποκτήσετε άδεια για τη Ρυθμιστική Αρχή της χρηματοπιστωτικής βιομηχανίας (FINRA) για την εκτέλεση εντολών. Και για να πάρετε μια άδεια, θα πρέπει να κάνετε μερικές από τις δοκιμές της FINRA.

Για να είστε έμπορος, πρέπει να περάσετε την Εξέταση Εκπροσώπου των Χρηματιστών με ποσοστό τουλάχιστον 70%. Αυτή η εξέταση είναι κοινώς γνωστή ως η εξέταση της Σειράς 57. Από την 1η Οκτωβρίου 2018, η εξέταση διαρκεί 105 λεπτά και αποτελείται από 50 ερωτήσεις. Καλύπτει την εμπορική δραστηριότητα και τη διατήρηση βιβλίων και αρχείων, την υποβολή εκθέσεων και την εκκαθάριση και διακανονισμό.

Για να είστε μεσίτης, θα πρέπει να λάβετε το 72% ή υψηλότερο στην Γενική Εκκαθάριση Αντιπροσώπων Γενικής Αξίας - πιο συχνά αναφέρεται ως η εξέταση της σειράς 7. Πρόκειται για εξέταση των 225 λεπτών, 125 ερωτήσεων, που εξετάζει τα βασικά στοιχεία των επενδυτικών και επενδυτικών προϊόντων καθώς και τους κανόνες και κανονισμούς της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς (SEC). Πολλοί έμποροι λαμβάνουν επίσης αυτή την εξέταση.

Εκτός από τις Σειρές 7 και 57, πολλά κράτη απαιτούν από έναν υποψήφιο να περάσει τον Έλεγχο Κρατικής Νομοθεσίας των Ενιαίων Αξιωματικών Κινητών Αξιών, που συνήθως αναφέρεται ως η εξέταση της Σειράς 63. Η εξέταση σειράς 63 εξετάζει επίσης διάφορες πτυχές της χρηματιστηριακής αγοράς. Όταν ένα άτομο διαθέτει άδεια από την FINRA, τότε είναι μέλος του χρηματιστηρίου και έχει τη δυνατότητα να αγοράζει ή να πωλεί μετοχές και άλλα αξιόγραφα.

Έχουν πραγματοποιηθεί κάποιες αλλαγές για τις δοκιμές σειράς από τον Οκτώβριο του 2018. Μια ενιαία εξέταση τίτλων βιομηχανίας Essentials (SIE) αντικατέστησε επικαλυπτόμενα τμήματα των 7, 57 και άλλες εξετάσεις σειρά. Οι υποψήφιοι θα λάβουν στη συνέχεια μια επιπλέον, μικρότερη "κορυφαία" εξέταση σχετικά με το συγκεκριμένο πεδίο που ελπίζουν να εισέλθουν. Οι μεταρρυθμίσεις θα καταστήσουν τη διαδικασία εξέτασης πιο δημοκρατική. Επί του παρόντος, πρέπει να είστε εργαζόμενος ή "χορηγός" από μια εταιρεία που έχει εγγραφεί στο FINRA για να πραγματοποιήσετε μία από τις δοκιμές. Η χορηγία αποτελεί συχνά μέρος των προγραμμάτων κατάρτισης των χρηματοπιστωτικών εταιρειών, ενώ η πρόσληψη εξαρτάται από τον υποψήφιο που δικαιούται την άδεια - παρόμοια με τον τρόπο με τον οποίο οι δικηγορικές εταιρείες απασχολούν αποφοίτους που σπουδάζουν για τις εξετάσεις. Το SIE καταργεί αυτή την απαίτηση, παρόλο που πρέπει να συσχετιστείτε με μια εταιρεία μέλος της FINRA για να λάβετε τις κορυφαίες εξετάσεις.

Στο γραφείο και στο πάτωμα

Έχετε δύο χρόνια μετά τη λήψη εξετάσεων για να εγγραφείτε στην FINRA για να λάβετε την άδειά σας. Πριν τη χορήγησή της, θα χρειαστείτε έναν έλεγχο ιστορικού - τόσο ποινικό όσο και οικονομικό - για μια κάρτα δακτυλικών αποτυπωμάτων και θα πρέπει να εγγραφείτε στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς.

Μετά τη λήψη των εξετάσεων και την απόκτηση άδειας, μπορείτε να ζητήσετε να μετακινηθείτε σε οποιοδήποτε κενό γραφείο συναλλαγών. Εδώ θα μάθετε πώς να αναπτύξετε στρατηγικές συναλλαγών, να εκτελέσετε άμεσες εμπορικές εκτελέσεις και να πραγματοποιήσετε συναλλαγές για λογαριασμό της επενδυτικής τράπεζας ή των πελατών της επιχείρησης. Στο γραφείο συναλλαγών, μπορείτε επίσης να έχετε την ευκαιρία να μελετήσετε εταιρείες κοντά, ενώ έχετε μια αίσθηση για τις αγορές. Θα προσδιορίσετε σταδιακά μια θέση για τον εαυτό σας, είτε πρόκειται για συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης, είτε για μετοχές ή χρεωστικούς τίτλους.

Ωστόσο, πριν ξεκινήσετε τις αναθέσεις σε πραγματικό πάτωμα συναλλαγών, πρέπει να υποβληθείτε σε έλεγχο ασφαλείας από το FBI. Επειδή οι έμποροι της Wall Street ασχολούνται με ευαίσθητα οικονομικά θέματα όπως τα κρατικά χρεόγραφα, το γραφείο ελέγχει για να διαπιστώσει εάν έχετε ένα ποινικό παρελθόν. Αυτό οφείλεται στο γεγονός ότι, εάν διαρρεύσουν πληροφορίες, μπορεί να οδηγήσει σε ζημιογόνο κερδοσκοπία στην αγορά και οικονομική κατασκοπεία.

Κατεύθυνση καριέρας

Υπάρχει μια ποικιλία από διαφορετικές διαδρομές σταδιοδρομίας ένας χρηματιστής μπορεί να πάρει μόλις αυτός ή αυτή έχει πάρει κάποια εμπειρία. Εδώ είναι μερικές επιλογές:

• Χρηματοοικονομικός σύμβουλος: Οι σύμβουλοι παρέχουν οικονομικές συμβουλές στους πελάτες τους και προτείνουν οικονομικές επενδύσεις και μέσα σε αυτούς, ώστε να μπορέσουν να επιτύχουν τους στόχους τους.
• Οικονομικός αναλυτής: Αναλύουν και μελετούν τις τάσεις και τα δεδομένα καθώς παρέχουν συμβουλευτικές υπηρεσίες σε άλλους - κυρίως οργανισμούς.
• Επενδυτικός τραπεζίτης: Αυτοί οι τραπεζίτες ενεργούν ως μεσάζοντες μεταξύ επιχειρήσεων και επενδυτών. Οι επιχειρήσεις αντλούν κεφάλαια με την πώληση χρεογράφων, ενώ οι επενδυτές αγοράζουν τίτλους για να κερδίσουν κέρδη. Οι επενδυτικοί τραπεζίτες παρέχουν συμβουλευτικές υπηρεσίες στις επιχειρήσεις και τους βοηθούν να αυξήσουν το κεφάλαιο που χρειάζονται.

Μισθός

Ενώ ο ενθουσιασμός ότι βρίσκεστε σε ένα πάτωμα συναλλαγών ή ασχολούμαστε με τα υψηλά σενάρια του χρηματοπιστωτικού κόσμου μπορεί να είναι δελεαστικός, ας μην ξεχνάμε μια σημαντική πτυχή αυτής της σταδιοδρομίας: τον μισθό.

Σύμφωνα με το αμερικανικό Γραφείο Στατιστικών Εργασίας (BLS), ο μέσος ετήσιος μισθός για τους τίτλους, τα εμπορεύματα και τους πράκτορες πωλήσεων από το Μάιο του 2017 ήταν 63.780 δολάρια. Το BLS δεν διαχωρίζει τους εμπόρους και τους μεσίτες, αλλά γενικεύει την κατηγορία όπως προαναφέρθηκε. Οι προοπτικές για τη βιομηχανία είναι θετικές - η αύξηση της απασχόλησης μεταξύ 2016 και 2026 αναμένεται να είναι περίπου 6%, καθώς η ζήτηση για χρηματοπιστωτικές υπηρεσίες, επενδυτική τραπεζική και σχεδιασμός συνταξιοδότησης αυξάνεται.

Η κατώτατη γραμμή

Οι άνθρωποι θέλουν να γίνουν έμποροι για διάφορους λόγους. Τα χρήματα είναι βασικά, αλλά το πάθος και η γοητεία της χρηματοδότησης και των κινήσεων των επενδυτικών ταμείων είναι επίσης καθοριστικής σημασίας. Αν σας αρέσει να ασχολείστε με ανθρώπους, ίσως προτιμάτε τη ζωή ενός μεσίτη. Όποια και αν προτιμάτε, προετοιμαστείτε να ευδοκιμήσετε σε ένα γρήγορο εργασιακό περιβάλλον - γιατί τα χρήματα δεν κοιμούνται ποτέ.