Κανόνας 2%
ΟΡΙΣΜΟΣ του κανόνα 2%Ο κανόνας 2% είναι μια στρατηγική διαχείρισης χρημάτων όπου ένας επενδυτής κινδυνεύει να μην υπερβαίνει το 2% του διαθέσιμου κεφαλαίου σε ένα μόνο εμπόριο. Για την εφαρμογή του κανόνα 2%, ο επενδυτής υπολογίζει πρώτα το 2% του διαθέσιμου κεφαλαίου διαπραγμάτευσής του. αυτό αναφέρεται ως το κεφάλαιο σε κίνδυνο. Τα τέλη διαμεσολάβησης για την αγορά και πώληση μετοχών ενσωματώνονται στο κεφάλαιο που βρίσκεται σε κίνδυνο για τον υπολογισμό του μέγιστου επιτρεπόμενου κινδύνου. Ο μέγιστος επιτρεπόμενος κίνδυνος διαιρείται έπειτα από το ποσό stop-loss για τον προσδιορισμό του αριθμού των μετοχών που μπορούν να αγοραστούν.
ΔΙΑΚΟΠΗ ΚΑΤΩ 2% Κανόνας
Εάν οι συνθήκες της αγοράς μεταβληθούν και ο συναλλασσόμενος τεθεί εκτός εμπορίου, η ανοδική τάση είναι περιορισμένη καθώς το χαμένο εμπόριο αντιπροσωπεύει μόνο το 2% του συνολικού διαθέσιμου κεφαλαίου διαπραγμάτευσης. Ακόμη και αν ένας έμπορος έχει 10 διαδοχικές απώλειες, ο λογαριασμός του μειώνεται μόνο κατά 20%. Ο κανόνας 2% μπορεί να χρησιμοποιηθεί με άλλες στρατηγικές διαχείρισης κινδύνου για τη διατήρηση του κεφαλαίου ενός εμπόρου. Για παράδειγμα, ένας επενδυτής μπορεί να σταματήσει τη συναλλαγή για το μήνα εάν ο λογαριασμός του πέσει κάτω από ένα μέγιστο ποσοστό ανάληψης.
Ο κανόνας 2% αποτελεί περιορισμό που δημιουργούν οι επενδυτές για να παραμείνουν εντός των παραμέτρων διαχείρισης κινδύνου ενός συστήματος συναλλαγών. Για παράδειγμα, ένας επενδυτής που χρησιμοποιεί τον κανόνα 2% και έχει λογαριασμό διαπραγμάτευσης 100.000 δολαρίων, δεν κινδυνεύει να υπερβαίνει τα 2.000 δολάρια - ή το 2% της αξίας του λογαριασμού για μια συγκεκριμένη επένδυση. Γνωρίζοντας το ποσοστό του επενδυτικού κεφαλαίου που κινδυνεύει, ο επενδυτής μπορεί να εργαστεί προς τα πίσω για να καθορίσει τον συνολικό αριθμό των μετοχών που θα αγοράσει. Ο επενδυτής μπορεί επίσης να χρησιμοποιήσει εντολές stop-loss για να περιορίσει τον κίνδυνο υποβάθμισης.
Χρησιμοποιώντας τον κανόνα 2% με εντολή Stop Loss
Ας υποθέσουμε ότι ένας έμπορος έχει λογαριασμό διαπραγμάτευσης 50.000 δολαρίων και θέλει να εμπορεύεται την Apple Inc. Ο έμπορος μπορεί να διακινδυνεύσει $ 1.000 κεφαλαίου χρησιμοποιώντας τον κανόνα 2% ($ 50.000 x 0.02%). Εάν η Apple διαπραγματεύεται στα 170 δολάρια και ο έμπορος θέλει να χρησιμοποιήσει μια απώλεια stop $ 15, μπορεί να αγοράσει 67 μετοχές ($ 1.000 / $ 15). Εάν υπάρχει μια προμήθεια $ 25 ανά γύρο, ο έμπορος μπορεί να αγοράσει 65 μετοχές ($ 975 / $ 15). Στην πράξη, οι έμποροι πρέπει να λαμβάνουν υπόψη το κόστος ολίσθησης και τον κίνδυνο χάσματος που μπορεί να οδηγήσει σε απώλειες που είναι σημαντικά μεγαλύτερες από το 2%. Για παράδειγμα, εάν ο έμπορος κατείχε τη θέση της Apple τη νύχτα και άνοιξε στις 140 δολάρια την επόμενη ημέρα μετά από ανακοίνωση κερδών, έχει ως αποτέλεσμα απώλεια 4% ($ 1.000 / $ 30).
(Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε: Εντολές Stop ή Limit σας προστατεύουν από τα κενά σε τιμή μετοχών;)
Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.