Ορισμός κοινής κεφαλαιακής επάρκειας κατηγορίας 1
Ο δείκτης κοινής κεφαλαιακής επάρκειας (Tier 1) είναι μια μέτρηση του βασικού μετοχικού κεφαλαίου μιας τράπεζας, σε σύγκριση με τα συνολικά σταθμισμένα περιουσιακά στοιχεία της, και δηλώνει την οικονομική ισχύ της τράπεζας. Ο δείκτης κοινού κεφαλαίου της Κατηγορίας 1 χρησιμοποιείται από τους ρυθμιστές και τους επενδυτές, διότι δείχνει πόσο καλά μια τράπεζα μπορεί να αντέξει οικονομικό άγχος και να παραμείνει διαλυτή. Το κοινό κεφάλαιο πρώτης βαθμίδας αποκλείει τυχόν προνομιούχες μετοχές ή μη ελέγχοντα συμφέροντα, γεγονός που την κάνει να διαφέρει από τον στενά συνδεδεμένο δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας.
Βασικές τακτικές
- Ο δείκτης κεφαλαιακής επάρκειας Tier 1 είναι μια μέτρηση του βασικού μετοχικού κεφαλαίου μιας τράπεζας, σε σύγκριση με τα συνολικά σταθμισμένα περιουσιακά στοιχεία της, που σημαίνει την οικονομική ισχύ της τράπεζας.
- Ο δείκτης κοινού κεφαλαίου της Κατηγορίας 1 χρησιμοποιείται από τους ρυθμιστές και τους επενδυτές, διότι δείχνει πόσο καλά μια τράπεζα μπορεί να αντέξει οικονομικό άγχος και να παραμείνει διαλυτή.
- Ο δείκτης κοινών κεφαλαίων της Κατηγορίας 1 διαφέρει από τον στενό δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας (Tier 1), διότι αποκλείει τυχόν προνομιούχες μετοχές ή μη ελέγχουσες συμμετοχές.
Ο τύπος του δείκτη κοινής κεφαλαιακής επάρκειας (Tier 1) είναι
T1CCC = T1C-PS-NITRWAόπου: T1CCC = Αναλογία κοινού κεφαλαίου Tier 1 T1C = Tier 1 capitalPS = Προτιμώμενο stockNC = Μη ελεγχόμενα συμφέρονταTRWA = Συνολικό ενεργητικό ελέγχου κινδύνου \ begin {aligned} & T1CCC = \ dfrac {T1C - \\ & \ textbf {where:} \\ & T1CCC = \ text {Tier 1 ratio common capital} \\ & T1C = \ text {Tier 1 capital} \\ & PS = \ text { Μη ελεγχόμενα συμφέροντα} \\ & TRWA = \ text {Περιουσιακά στοιχεία συνολικού κινδύνου} \\ \ end {ευθυγραμμισμένο} T1CCC = TRWAT1C-PS-NI όπου: T1CCC = Tier 1 capital ratio T1C = Tier 1 capitalPS = Προτιμώμενο stockNC = = Συνολικό ενεργητικό ελέγχου κινδύνου
2:07Δείκτης Κοινών Κεφαλαίων 1
Τι σας λέει ο δείκτης κοινής κεφαλαιακής επάρκειας Tier 1;
Στα στοιχεία ενεργητικού που σταθμίζονται με βάση την επιχείρηση περιλαμβάνονται όλα τα στοιχεία ενεργητικού που κατέχει η εταιρεία τα οποία σταθμίζονται συστηματικά για πιστωτικό κίνδυνο. Οι κεντρικές τράπεζες αναπτύσσουν συνήθως την κλίμακα στάθμισης για διάφορες κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων. τα μετρητά και τα κρατικά χρεόγραφα φέρουν μηδενικό κίνδυνο, ενώ ένα στεγαστικό δάνειο ή δάνειο αυτοκινήτου θα φέρει μεγαλύτερο κίνδυνο. Τα σταθμισμένα με βάση το κίνδυνο στοιχεία ενεργητικού θα είχαν αυξημένο βάρος ανάλογα με τον πιστωτικό τους κίνδυνο. Τα μετρητά θα έχουν βάρος 0%, ενώ τα δάνεια με αυξανόμενο πιστωτικό κίνδυνο θα έχουν βάρος 20%, 50% ή 100%.
Οι ρυθμιστικές αρχές χρησιμοποιούν τον δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας της κατηγορίας 1 για να χαρακτηρίσουν την κεφαλαιακή επάρκεια μιας επιχείρησης ως μία από τις ακόλουθες: κεφαλαιοποιημένη, κεφαλαιοποιημένη, υποκεφαλαιοποιημένη, υποεκτιμημένη ή υποεκτιμημένη σε μεγάλο βαθμό. Προκειμένου να ταξινομηθεί ως κεφαλαιοποιημένη, μια επιχείρηση πρέπει να έχει δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας Tier 1 7% ή μεγαλύτερη και να μην καταβάλλει μερίσματα ή διανομές που να μειώνουν το ποσοστό αυτό κάτω από 7%.
Μια επιχείρηση χαρακτηριζόμενη ως ένα συστημικώς σημαντικό χρηματοπιστωτικό ίδρυμα (SIFI) υπόκειται σε πρόσθετο 3% περιθώριο για το δείκτη κεφαλαίου της Κατηγορίας 1, καθιστώντας το κατώτατο όριό του κεφαλαιοποιημένο στο 10%. Οι επιχειρήσεις που δεν θεωρούνται κεφαλαιοποιημένες υπόκεινται σε περιορισμούς όσον αφορά την πληρωμή μερισμάτων και την αγορά ιδίων μετοχών.
Ο δείκτης κοινών κεφαλαίων της Κατηγορίας 1 διαφέρει από τον στενά συνδεδεμένο δείκτη κεφαλαίου κατηγορίας 1. Το κεφάλαιο πρώτης βαθμίδας περιλαμβάνει το άθροισμα του μετοχικού κεφαλαίου μιας τράπεζας, των αποκαλυπτόμενων αποθεματικών της και μη προνομιούχων, μη σωρευτικών προνομιούχων μετοχών. Το κοινό κεφάλαιο πρώτης βαθμίδας, ωστόσο, αποκλείει όλους τους τύπους προνομιούχων μετοχών καθώς και τα μη ελέγχοντα συμφέροντα. Το κοινό κεφάλαιο πρώτης βαθμίδας περιλαμβάνει το κοινό απόθεμα, τα κέρδη εις νέον και τα λοιπά συνολικά έσοδα.
Οι επενδυτές των τραπεζών δίνουν προσοχή στον δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας (Tier 1), επειδή προμηνύει αν μια τράπεζα δεν έχει μόνο τα μέσα να πληρώσει μερίσματα και να αγοράσει μετοχές αλλά και την άδεια να το πράξει από τις ρυθμιστικές αρχές. Το Federal Reserve αξιολογεί το δείκτη κοινής κεφαλαιακής επάρκειας μιας τράπεζας κατά τη διάρκεια προσομοιώσεων ακραίων καταστάσεων για να διαπιστώσει εάν μια τράπεζα μπορεί να αντέξει τις οικονομικές διαταραχές και την αστάθεια της αγοράς.
Παράδειγμα δείκτη κοινής κεφαλαιακής βάσης 1
Για παράδειγμα, υποθέστε ότι μια τράπεζα έχει 100 δισεκατομμύρια δολάρια σταθμισμένων στοιχείων κινδύνου μετά την αντιστοίχιση των αντίστοιχων συντελεστών για τα μετρητά, τις πιστωτικές γραμμές, τα ενυπόθηκα δάνεια και τα προσωπικά δάνεια. Το κοινό κεφάλαιο της Κατηγορίας 1 περιλαμβάνει 4 δισεκατομμύρια δολάρια κοινών μετοχών και 4 δισεκατομμύρια δολάρια κερδών εις νέο, με αποτέλεσμα το συνολικό κοινό κεφάλαιο Tier 1 να ανέρχεται σε 8 δισεκατομμύρια δολάρια. Η εταιρεία εξέδωσε επίσης 500 εκατομμύρια δολάρια σε προνομιούχες μετοχές. Ο διαχωρισμός του κοινού κεφαλαίου της Κατηγορίας 1 ύψους 8 δισεκατομμυρίων δολαρίων, μείον τα προνομιούχα 500 δολάρια από τα συνολικά σταθμισμένα περιουσιακά στοιχεία ύψους 100 δισεκατομμυρίων δολαρίων, αποδίδει έναν δείκτη κοινού κεφαλαίου της τάξης του 7, 5%.
Εάν υπολογίζαμε αντ 'αυτού τον βασικό δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας (Tier 1), θα υπολογίζονταν στο 8%, δεδομένου ότι θα περιλάμβανε τις προνομιούχες μετοχές.
Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.