Διαχείριση των δικών σας 401 (k): Τα υπέρ και τα κατά

Οι συμμετέχοντες στα σχέδια 401 (k) ενδέχεται να αισθάνονται περιορισμένοι από τη στενή πλάκα των αμοιβαίων κεφαλαίων που προσφέρονται σε αυτά. Και μέσα σε μεμονωμένα ταμεία, οι επενδυτές έχουν μηδενικό έλεγχο για να επιλέξουν τα υποκείμενα αποθέματα, τα οποία επιλέγονται από τους διαχειριστές των αμοιβαίων κεφαλαίων, οι οποίοι υποβαθμίζουν τακτικά την αγορά.

Ευτυχώς, πολλές εταιρείες προσφέρουν λειτουργίες παράκαμψης ή διαμεσολάβησης που δίνουν στους επενδυτές τη δυνατότητα να εκμεταλλευτούν τις βασιλεύς τους για τα δικά τους οικονομικά οφέλη, διαχειρίζοντας τα σχέδιά τους 401 (k) για τον εαυτό τους. Αλλά υπάρχουν και τα πλεονεκτήματα και τα μειονεκτήματα για τη λήψη της διαδρομής do-yourself-yourself.

Βασικές τακτικές

• Πολλές εταιρείες προσφέρουν αυτό-κατευθυνόμενες ή μεσιτικές λειτουργίες παραθύρων, οι οποίες αφήνουν να διαχειρίζονται τα 401 (k) σχέδια.
• Τα αυτοελεγχόμενα σχέδια παρέχουν πρόσβαση σε ένα ευρύτερο φάσμα επενδύσεων, συμπεριλαμβανομένων των μη παραδοσιακών περιουσιακών στοιχείων όπως η ακίνητη περιουσία.
• Οι ευρύτερες επενδυτικές επιλογές ενδέχεται να προσφέρουν απρόβλεπτες φορολογικές συνέπειες.

Πλεονεκτήματα

• Περισσότερες επενδυτικές επιλογές

• Επενδύσεις υψηλότερης ποιότητας

• Χρησιμοποιήστε τις δικές σας επενδύσεις

Μειονεκτήματα

• Υψηλότερες αμοιβές

• Έρευνα υψηλής έντασης εργασίας

• Έλλειψη ρευστότητας / διαφάνειας

Τα πλεονεκτήματα της διαχείρισης του δικού σας Σχεδίου 401 (k)

Περισσότερες επιλογές

Τα αυτοκατευθυνόμενα σχέδια προσφέρουν περισσότερες επενδυτικές επιλογές. Εκτός από τα αμοιβαία κεφάλαια, τα χαρτοφυλάκια μπορούν να περιλαμβάνουν κεφάλαια που διαπραγματεύονται στο χρηματιστήριο (ETFs), μεμονωμένες μετοχές και ομόλογα, καθώς και μη συμβατικά περιουσιακά στοιχεία όπως ακίνητα.

"Όταν πηγαίνετε στην αυτοδιαχειριζόμενη διαδρομή, δεν είστε πλέον συνδεδεμένοι με τις επενδυτικές επιλογές 15-18 του 401 (k) σας", λέει ο John P. Daly, CFP®, πρόεδρος της Daly Investment Management, LLC, Mount Prospect, Ill. "Μπορείτε να αγοράσετε σχεδόν οποιαδήποτε μετοχή, ETF ή αμοιβαίο κεφάλαιο που διατίθεται στην πλατφόρμα του θεματοφύλακα. Αυτό μπορεί να είναι πολύ επωφελές, ειδικά εάν το σχέδιό σας έχει περιορισμένες επενδυτικές επιλογές ή επενδυτικές επιλογές χαμηλής ποιότητας. "

Ποιότητα

Αντί ενός περιορισμένου αριθμού αμοιβαίων κεφαλαίων, τα παράθυρα διαμεσολάβησης προσφέρουν μια ευρύτερη ποικιλία επιλογών, επιτρέποντας στους επενδυτές να διακρίνουν περισσότερο τη διαδικασία επιλογής τους.

Εμπειρία

Όσοι διαθέτουν επενδυτικές γνώσεις και δεξιότητες μπορούν να δοκιμάσουν την εμπειρία τους. Αυτό μπορεί να αποτελέσει σημαντικό πλεονέκτημα για την παραδοσιακή διαχείριση 401 (k).

Πειθαρχία

Οι πειθαρχημένοι επενδυτές που διατηρούν την ψυχραιμία τους κατά τη διάρκεια της μεταβλητότητας της αγοράς, μπορούν να αξιοποιήσουν τις ευκαιρίες που προσφέρονται σε έναν αυτοκατευθυνόμενο 401 (k). Αυτό τους δίνει ένα πόδι πάνω από αμοιβαία κεφάλαια που διαχειρίζεται κάποιος άλλος.

Μη συμβατικές επενδυτικές επιλογές

Αυτο-κατευθυνόμενοι επενδυτές 401 (k) μπορούν να ενσωματώσουν τα ακίνητα περιουσιακά στοιχεία και άλλες μη παραδοσιακές επενδύσεις στα χαρτοφυλάκιά τους, τα οποία μπορεί να παρέχουν εξαιρετικές ευκαιρίες κερδών. Αυτές οι επιλογές δεν είναι διαθέσιμες στους τακτικούς επενδυτές 401 (k).

Αν επιλέξετε να έχετε ένα αυτοκατευθυνόμενο 401 (k), είναι επιτακτικό να γνωρίζετε τους κανονισμούς του IRS σχετικά με τις επενδύσεις που δεν επιτρέπονται.

Τα μειονεκτήματα

Υπάρχουν πολλά πιθανά μειονεκτήματα για τη διαχείριση των δικών σας επενδύσεων.

Κανόνες

Μεταξύ των πολυάριθμων επιλογών που διατίθενται στο πλαίσιο του αυτοκατευθυνόμενου 401 (k) s, ορισμένοι θα είναι αναπόφευκτα εκτός ορίων λόγω κανονισμών του IRS που απαγορεύουν ορισμένους τύπους επενδύσεων. Εκείνοι που δεν είναι εξοικειωμένοι με αυτούς τους κανονισμούς μπορεί να αντιμετωπίσουν προβλήματα και να αντιμετωπίσουν σοβαρές φορολογικές συνέπειες ως αποτέλεσμα.

Αμοιβές

Οι αυτοεπενδυτές που απουσιάζουν πέρα ​​από τα αμοιβαία κεφάλαια ή οι οποίοι εμπορεύονται πολύ συχνά τα αποθέματα μπορεί να βρεθούν να επιβαρύνονται με υπερβολικές αμοιβές που ενδεχομένως θα εξαλείψουν τα περισσότερα - αν όχι όλα - τα κέρδη τους.

Απειρία

Λιγότεροι έμπειροι επενδυτές μπορεί να χάσουν τις αποχρώσεις που θα κερδίσουν επαγγελματίας διευθυντής και οικονομικός σύμβουλος

"Το μεγαλύτερο πλεονέκτημα για να έχετε μια αυτό-κατευθυνόμενη επιλογή είναι η ικανότητα να ελέγχετε τους δείκτες εξόδων σε κάθε μεμονωμένη επένδυση", λέει ο David S. Hunter, CFP®, πρόεδρος του Asheville, με έδρα το NC, Horizons Wealth Management, Inc. " αυτό ανοίγει χιλιάδες επενδυτικές επιλογές και υπάρχει πάντοτε η πιθανότητα ότι ένας επενδυτής θα παραλύσει τις επιλογές του και δεν μπορεί να συμμετάσχει τόσο πολύ όσο θα κάναμε με ένα σχέδιο 401 (k).

Έλλειψη ρευστότητας / διαφάνειας

Ορισμένες μη παραδοσιακές επενδύσεις στερούνται διαφάνειας και ρευστότητας, γεγονός που μπορεί να περιορίσει τους επενδυτές από την εύκολη αγορά και πώληση των θέσεών τους. Αυτό μπορεί να είναι μια άγρια ​​αφύπνιση σε εκείνους που έχουν συνηθίσει στην ευκολία αντιμετώπισης των παραδοσιακών μετοχών και ομολόγων.

"Το μειονέκτημα της διαχείρισης της δικής σας 401 (k), πέρα ​​από τα πρόσθετα τέλη, θα γίνει δυνητικά ο δικός σας χειρότερος εχθρός", λέει ο Mark Hebner, ιδρυτής και πρόεδρος του Index Fund Advisors, Inc., στο Irvine της Καλιφόρνιας "Πολλοί επενδυτές που δεν συνεργάζονται με έναν επαγγελματία σύμβουλο πλούτου συχνά επιτρέπουν στις βραχυπρόθεσμες κινήσεις της αγοράς να υπαγορεύουν τη μακροπρόθεσμη επενδυτική τους στρατηγική. Αυτή η προσέγγιση μπορεί δυνητικά να προκαλέσει καταστροφικές συνέπειες μακροπρόθεσμα αποτελέσματα κατά τη διάρκεια πολύ ταραγμένων περιόδων. "

Οι επενδυτές σε αυτοκατευθυνόμενα σχέδια θα πρέπει να είναι βέβαιοι ότι θα διαφοροποιήσουν τα αποθέματά τους, προκειμένου να μειώσουν την προστασία των κινδύνων στα χαρτοφυλάκιά τους.

Αυτοκατευθυνόμενο 401 (k) εναντίον αυτό-κατευθυνόμενου IRA

Εκτός από το αυτοκατευθυνόμενο 401 (k), το IRS παρέχει επίσης την επιλογή ενός αυτοδιαχειριζόμενου IRA. Τα πλεονεκτήματα και τα μειονεκτήματα είναι παρόμοια. Μία σημαντική διαφορά είναι το πολύ υψηλότερο όριο συνεισφοράς με αυτοκατευθυνόμενο 401 (k) s. Δεύτερον, τα αυτοκατευθυνόμενα σχέδια 401 (k) επιτρέπουν δάνεια, αν και μπορεί να είναι δύσκολο να επιτευχθούν. Τέλος, οι επενδυτές δεν χρειάζεται να προσλάβουν θεματοφύλακα για αυτοκατευθυνόμενα 401 (k) s, αν και οι IRA απαιτούν έναν διαχειριστή.

Η κατώτατη γραμμή

Η διαχείριση των δικών τους χαρτοφυλακίων μπορεί να προσφέρει στους επενδυτές ένα ευρύτερο φάσμα επενδυτικών επιλογών. Αλλά υπάρχουν και πρόσθετες περιπλοκές όσον αφορά τα τέλη, τη ρευστότητα και άλλα στοιχεία. Εκείνοι που παίρνουν την αυτοκατευθυνόμενη βύθιση θα πρέπει να αφιερώσουν χρόνο για να μάθουν τα διαθέσιμα εργαλεία για να βοηθήσουν στην εξομάλυνση της διαδικασίας.