Αξία Vs. Growth ETFs: Πώς επιλέγετε;

Όταν ψάχνετε να προσθέσετε ένα χαρτοφυλάκιο διαπραγματεύσεων μετοχών με βάση μετοχές (ETF) σε ένα χαρτοφυλάκιο, πρέπει συνήθως να επιλέξετε μεταξύ μιας από τις δύο ευρείες κατηγορίες: ανάπτυξη και αξία. Αξία Τα ETF θέλουν να επενδύσουν κυρίως σε μετοχές εταιρειών που θεωρούνται υποτιμημένες χρησιμοποιώντας μετρήσεις όπως η αναλογία τιμών προς κέρδη (P / E) σε σύγκριση με τους αντίστοιχους ομίλους τους ή με την ευρύτερη αγορά γενικά. Τα Αμοιβαία Κεφάλαια Ανάπτυξης, αντίθετα, επικεντρώνονται στην επένδυση σε πιο ασταθείς, ταχύτερα αναπτυσσόμενες εταιρείες, με την ελπίδα να πραγματοποιήσουν αποδόσεις άνω του μέσου όρου.

Και οι δύο αυτές στρατηγικές μπορούν να αποδώσουν κέρδη στην αγορά. Οι ατομικές ανοχές κινδύνου, οι επενδυτικοί στόχοι και η τρέχουσα σύνθεση του χαρτοφυλακίου είναι οι σημαντικότεροι παράγοντες για τον προσδιορισμό του εάν θα προστεθεί ένα χαρτοφυλάκιο ανάπτυξης ή αξίας σε ένα χαρτοφυλάκιο.

Εξετάστε πρώτα τις προτιμήσεις και τους στόχους προσωπικού κινδύνου

Σε γενικές γραμμές, η ύπαρξη τόσο ETF αξίας όσο και ανάπτυξης σε ένα χαρτοφυλάκιο παρέχει πολύτιμα οφέλη διαφοροποίησης του κινδύνου, αλλά οι μεμονωμένες ανοχές κινδύνου καθορίζουν το σωστό μίγμα.

Αν αντιμετωπίζετε δυσκολίες στην τακτική διακυμάνσεις της αγοράς, ακολουθήστε μια πιο συντηρητική αξία του ETF. Εάν αισθάνεστε άνετα με μεγαλύτερη μεταβλητότητα σε μια προσπάθεια επίτευξης αποδόσεων άνω του μέσου όρου, μπορείτε να προτιμήσετε υψηλότερη κατανομή για τα αναπτυσσόμενα ETF.

Ο χρονικός ορίζοντας θα πρέπει επίσης να είναι πρωταρχικός παράγοντας. Μπορείτε γενικά να αναλάβετε μεγαλύτερο κίνδυνο εάν τα χρήματά σας μένουν επενδυμένα περισσότερο. Οι μακρύτεροι χρονικοί ορίζοντες σας επιτρέπουν να έχετε περισσότερες πιθανότητες να ξεπεράσετε τη βραχυπρόθεσμη αστάθεια της αγοράς. Οι νεότεροι επενδυτές που προσθέτουν σε έναν ατομικό λογαριασμό συνταξιοδότησης (IRA), για παράδειγμα, έχουν δεκαετίες να παραμείνουν επενδυμένοι και μπορούν να αναλάβουν κάποιο πρόσθετο κίνδυνο για την επίτευξη υψηλότερων αποδόσεων.

Πότε να επιλέξω μια τιμή ETF

Ένας μεγάλος παράγοντας στην επιλογή μεταξύ ανάπτυξης και αξίας είναι το σημερινό χαρτοφυλάκιο. Αν ξεκινάτε για πρώτη φορά, δημιουργήστε ένα χαρτοφυλάκιο γύρω από έναν πυρήνα υψηλής αξίας ETF. Αυτά τα κεφάλαια τείνουν να αποτελούνται από εταιρείες που παράγουν προϊόντα που χρησιμοποιούνται καθημερινά από σχεδόν όλους. Παραδείγματα αποθεμάτων παραδοσιακής αξίας είναι η AT & T, η Procter & Gamble, η General Electric και η Coca-Cola.

Αυτές οι εταιρείες θέλουν να παρέχουν συντηρητική μακροπρόθεσμη ανάπτυξη με συγκριτικά χαμηλότερη μεταβλητότητα. Ένα άλλο όφελος από την προσθήκη αξίας ETF σε ένα χαρτοφυλάκιο είναι οι μερισματικές αποδόσεις τους. Αυτές οι εταιρείες τείνουν να είναι μεγαλύτερες γεννήτριες ταμειακών ροών και οι ταμειακές ροές πληρώνονται συχνά με τη μορφή μερισμάτων. Τα μερίσματα σας παρέχουν μια προβλέψιμη ροή εισοδήματος που μπορεί να γίνει ένα σημαντικό ποσοστό της συνολικής απόδοσης του μεριδιούχου του ETF.

Πότε να επιλέξετε ένα ETF ανάπτυξης

Ανάπτυξη Τα ETF γενικά συμπληρώνουν ένα βασικό χαρτοφυλάκιο. Τα δημοφιλή ονόματα ανάπτυξης, όπως το Facebook, το Amazon και το Αλφάβητο, μπορούν να αποδώσουν πάνω από το μέσο όρο, αλλά παρουσιάζουν μεγάλη αστάθεια και μπορούν να αγωνιστούν ιδιαίτερα σε περιόδους οικονομικής αδυναμίας. Ένα χαρτοφυλάκιο που αποτελείται κυρίως από αναπτυξιακά ETFs μπορεί να σας εκθέσει σε υπερβολικό κίνδυνο, αλλά όταν ισορροπηθεί με αξία ETFs, μπορούν να δημιουργήσουν ένα ελκυστικό προφίλ κινδύνου / απόδοσης.

Αν ψάχνετε για ένα τακτικό εισόδημα από ένα ETF ανάπτυξης, πιθανόν να είστε απογοητευμένοι. Πολλές εταιρείες με προσανατολισμό στην ανάπτυξη επανεπενδύουν τα διαθέσιμα μετρητά στην ανάπτυξη της επιχείρησης, αντί να καταβάλλουν απευθείας κέρδη στους μετόχους. Πολλές από αυτές τις εταιρείες πληρώνουν ελάχιστα, αν μη τι άλλο, σε κανονικά μερίσματα.

Τι να ψάξει σε οποιοδήποτε ETF

Η επιλογή ανάμεσα σε ένα ETF αξίας και ανάπτυξης είναι μόνο μέρος της διαδικασίας λήψης αποφάσεων. Η επιλογή του σωστού ΕΜΤ είναι εξίσου σημαντική.

Εξετάστε τι επενδύει συνήθως το ταμείο και πώς διαχειρίζεται. Ένα ταμείο με έναν διευθυντή που βρισκόταν στο τιμόνι για αρκετά χρόνια παρέχει ιστορικό ιστορικών επιδόσεων και μια αίσθηση για τον τρόπο διαχείρισης του ταμείου. Ορισμένα κονδύλια, για παράδειγμα, ταξινομούνται ως κεφάλαια αξίας, αλλά φέρουν μεγάλες πιστώσεις σε τομείς με υψηλότερο κίνδυνο, όπως η τεχνολογία. Βεβαιωθείτε ότι γνωρίζετε τι αγοράζετε.

Επίσης, εξετάστε την αναλογία εξόδων ενός ταμείου. Τα έξοδα του Ταμείου μειώνονται άμεσα στις επιστροφές. αποφύγετε τους πόρους με υψηλούς δείκτες δαπανών.