Μεριδιούχος

Τι είναι ο Μεριδιούχος

Ο μεριδιούχος είναι επενδυτής ο οποίος κατέχει μία ή περισσότερες μονάδες σε ένα επενδυτικό καταπίστευμα ή μια βασική ετερόρρυθμη εταιρεία (MLP). Μια μονάδα ισοδυναμεί με μια μετοχή ή ένα κομμάτι ενδιαφέροντος. Οι μεριδιούχοι απολαμβάνουν συγκεκριμένα δικαιώματα που περιγράφονται στη δήλωση εμπιστοσύνης, η οποία διέπει τις ενέργειες της εμπιστοσύνης.

ΔΙΑΚΥΜΑΝΣΗ ΜΕΤΟΧΗΣ

Ο πιο συνηθισμένος τύπος μονάδας εμπιστοσύνης είναι ένα επενδυτικό μέσο που συγκεντρώνει κεφάλαια από επενδυτές για να αγοράσει ένα χαρτοφυλάκιο περιουσιακών στοιχείων. Αυτές οι μεριδιούχες εταιρείες επενδύουν σε πολλές κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων (μετοχές μεγάλης κεφαλαιοποίησης, μικρές κεφαλαιοποιήσεις, εγχώριες, διεθνείς κ.λπ.), ομολογίες (επενδυτικός βαθμός, υψηλή απόδοση, αναδυόμενη αγορά, αφορολόγητα κλπ.), . Υπάρχει ένα ολόκληρο φάσμα επιλογών κινδύνου / ανταμοιβής για τους επενδυτές σε αυτές τις μονάδες καταπιστεύματος. Ο μεριδιούχος κερδίζει την έκθεση σε μια ομάδα τίτλων και είναι ελεύθερη να ανταλλάσσει τις μονάδες ανά πάσα στιγμή, αν και οι μεριδιούχες τράπεζες τείνουν να είναι λιγότερο ρευστοποιήσιμες από το αμοιβαίο κεφάλαιο που διαπραγματεύεται σε χρηματιστήριο (ETF) και η τιμή της διαπραγμάτευσης δεν μπορεί να είναι που αντιστοιχεί στην καθαρή αξία ενεργητικού (NAV) του καταπιστεύματος ανά μετοχή.

Οι μεριδιούχοι ενδέχεται επίσης να έχουν συμφέρον σε ένα MLP, ένα επενδυτικό μέσο που προσφέρει σημαντικά φορολογικά πλεονεκτήματα τόσο σε γενικούς όσο και σε περιορισμένους εταίρους. Τα περισσότερα ΜΠΕ βρίσκονται στον ενεργειακό τομέα. Για παράδειγμα, οι εταιρείες αγωγών προτιμούν τη δομή MLP να προσφέρουν προτιμησιακή φορολογική μεταχείριση των ταμειακών ροών στους εταίρους και τους μεριδιούχους. Οι μεριδιούχοι προσελκύονται από τις υψηλές αποδόσεις των MLP.

Φορολογία των μεριδιούχων

Όσον αφορά τις καταπιστευματικές εταιρείες, οι μεριδιούχοι καταβάλλουν φόρους εισοδήματος επί τόκων, μερισμάτων και κεφαλαιουχικών κερδών που διανέμονται σε αυτούς, εάν οι μονάδες κατέχονται σε φορολογητέο λογαριασμό. Το έντυπο IRS 1099 αποστέλλεται από τις μονάδες καταπιστεύματος σε όλους τους μεριδιούχους. Στην περίπτωση MLP, η αναλογία εισοδήματος, κερδών, εκπτώσεων, ζημιών και πιστώσεων του κάθε μεριδιούχου αναφέρεται στο Πρόγραμμα K-1. Εάν το καθαρό ποσό είναι θετικό, ο μεριδιούχος καταβάλλει φόρο με βάση τη μετακύλιση εάν έχει πράγματι ληφθεί ή όχι καταβολή μετρητών. εάν υπάρχει καθαρή ζημία, το ποσό μπορεί να μεταφερθεί και να χρησιμοποιηθεί έναντι μελλοντικών εσόδων, αλλά μόνο από το ίδιο MLP.

Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.

Σχετικοί όροι

Χαμηλού κινδύνου, αφορολόγητων: Είναι μια βασική εταιρία περιορισμένης ευθύνης - MLP για την πραγματική; Μια κύρια εταιρία περιορισμένης ευθύνης (MLP) είναι μια επιχειρηματική επιχείρηση που υπάρχει υπό μορφή δημόσιας εισηγμένης εταιρικής σχέσης. Συνδυάζει τα φορολογικά οφέλη μιας εταιρικής σχέσης με τη ρευστότητα μιας δημόσιας επιχείρησης. (LPU) Μια μονάδα περιορισμένης σύμπραξης (LPU) είναι μια μονάδα ιδιοκτησίας σε μια εισηγμένη στο χρηματιστήριο περιορισμένης ευθύνης εταιρία ή μια βασική ετερόρρυθμη εταιρεία (MLP). περισσότερα Πως λειτουργούν οι δημόσιες εμπορικές συνεργασίες (PTP) Οι δημόσιες διαπραγματεύσεις (PTP) είναι μια επιχειρηματική οργάνωση που ανήκει σε δύο ή περισσότερους συνιδιοκτήτες και διαπραγματεύεται τακτικά σε μια εδραιωμένη αγορά τίτλων. Περισσότερο Ορισμός Μερίσματος Το μέρισμα είναι μια κατανομή ενός τμήματος των κερδών μιας εταιρείας, που αποφασίζεται από το διοικητικό συμβούλιο, σε μια τάξη των μετόχων της. περισσότερα Έντυπο 1065: Εισόδημα των Ηνωμένων Πολιτειών για την επιστροφή των εισοδημάτων Έντυπο 1065: Η επιστροφή εισοδήματος των Η.Π.Α. είναι ένα φορολογικό έγγραφο που εκδίδεται από το IRS που χρησιμοποιείται για τη δήλωση των κερδών, των ζημιών, των εκπτώσεων και των πιστώσεων μιας επιχειρηματικής σύμπραξης. περισσότερα έσοδα από δικαιώματα επί εισοδήματος Το trust trust εισοδήματος είναι ένα είδος ειδικής χρηματοδότησης (παρόμοιο με ένα MLP) που δημιουργείται για να κατέχει επενδύσεις ή τις ταμειακές τους ροές σε εταιρείες που λειτουργούν. περισσότερες συνδέσεις συνεργατών