Διεθνές ΕΙΕΕ
Ένα διεθνές χρηματιστήριο αξιών (ETF) είναι κάθε ETF που επενδύει ειδικά σε τίτλους με έδρα στο εξωτερικό. Η εστίαση μπορεί να είναι παγκόσμια, περιφερειακή ή σε μια συγκεκριμένη χώρα και μπορεί να κατέχει μετοχές ή τίτλους σταθερού εισοδήματος.
Βασικές τακτικές
- Το Διεθνές ΕΙΕΕ είναι ένα χρηματιστήριο που διαπραγματεύεται σε χρηματιστήρια που ειδικεύεται σε ξένους τίτλους.
- Ένα διεθνές ΕΙΕΕ μπορεί να παρακολουθεί τις παγκόσμιες αγορές ή να παρακολουθεί έναν δείκτη συγκριτικής αξιολόγησης ανά χώρα.
- Τα ETF που επενδύουν σε μετοχές ή ομόλογα λιγότερο ανεπτυγμένης χώρας είναι γνωστά ως αναδυόμενες αγορές ή αγορές μεθοριακών αγορών ETF.
- Οι επενδυτές μπορούν να χρησιμοποιήσουν αυτά τα ETF για να διαφοροποιήσουν τους γεωγραφικούς και πολιτικούς κινδύνους που συνδέονται με τα χαρτοφυλάκιά τους.
Εισαγωγή στα Αμοιβαία Κεφάλαια (ETFs)
Κατανόηση των διεθνών ETF
Τα διεθνή ETF συνήθως επενδύονται παθητικά γύρω από έναν υποκείμενο δείκτη αναφοράς, αλλά ο δείκτης μπορεί να διαφέρει σημαντικά από τον ένα διαχειριστή του αμοιβαίου κεφαλαίου στο επόμενο. Ορισμένα κεφάλαια, ειδικά εκείνα με ευρύ παγκόσμιο αποτύπωμα ή εκείνα που επενδύουν σε χώρες με προηγμένες οικονομίες, μπορούν να προσφέρουν ισχυρή διαφοροποίηση επενδύοντας σε εκατοντάδες εταιρείες.
Τα ETF που επενδύουν σε μια ενιαία ξένη χώρα ενδέχεται να φέρουν υψηλότερους κινδύνους από τα διεθνή ETF που διαδίδουν τις επενδύσεις τους σε πολλές χώρες. Εάν μία χώρα υφίσταται σημαντική ύφεση ή άλλη οικονομική δυσπραγία, ένα ΕΙΕΕ που επενδύει μόνο σε τίτλους που βασίζονται σε αυτό θα μπορούσε να έχει σημαντικό κενό απόδοσης. Τα διεθνή ETF είναι όλο και πιο δημοφιλή για τους Αμερικανούς επενδυτές εν μέσω ισχυρής παγκόσμιας ανάπτυξης. Οι πρόοδοι της παγκοσμιοποίησης και της χρηματοοικονομικής ρύθμισης έχουν ανοίξει περισσότερες χρηματοπιστωτικές αγορές σε εξωτερικές επενδύσεις. Γενικά, οι δείκτες δαπανών για τα διεθνή ETF τείνουν να είναι υψηλότεροι από τους μέσους όρους λόγω του υψηλότερου κόστους για επενδύσεις στο εξωτερικό.
ETF αναδυόμενων αγορών
Για τους αμερικανούς επενδυτές, τα διεθνή κεφάλαια μπορούν να περιλαμβάνουν επενδύσεις σε αναπτυγμένες, αναδυόμενες ή μεθοριακές αγορές σε ένα φάσμα κατηγοριών περιουσιακών στοιχείων. Αυτά τα κεφάλαια μπορούν να προσφέρουν διαφορετικά επίπεδα κινδύνου και απόδοσης. Εκτός από τις ιδιαίτερες για κάθε χώρα πτυχές, τα διεθνή κονδύλια διαχειρίζονταν διάφορες κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων. Τα χρέη και τα μετοχικά κεφάλαια είναι τα δύο πιο κοινά, παρέχοντας ένα ευρύ σύμπαν για επενδύσεις. Οι Αμερικανοί επενδυτές που επιδιώκουν να πάρουν πιο συντηρητικές θέσεις μπορούν να επενδύσουν σε κυβερνητικές ή εταιρικές προσφορές χρεών. Τα κεφάλαια μετοχικού κεφαλαίου προσφέρουν διαφοροποιημένα χαρτοφυλάκια επενδύσεων μετοχών που μπορούν να αντιμετωπιστούν με διάφορους στόχους. Τα κεφάλαια κατανομής περιουσιακών στοιχείων που προσφέρουν ένα συνδυασμό χρέους και μετοχικού κεφαλαίου μπορούν να εξασφαλίσουν πιο ισορροπημένες επενδύσεις με την ευκαιρία να επενδύσουν σε στοχευμένες περιοχές του κόσμου.
Παράδειγμα: Το συνολικό διεθνές χρηματιστήριο ETF της Vanguard
Το Vanguard Total International ETF (NASDAQ: VXUS) ξεκίνησε το 2011 και επενδύει σε παγκόσμιες μετοχές, εξαιρουμένων των αμερικανικών μετοχών. Από την ίδρυσή της, η VXUS έχει κερδίσει στους επενδυτές μια ετήσια απόδοση της τάξης του 4% παρακολουθώντας την απόδοση των παγκόσμιων εταιρικών αποθεμάτων που περιλαμβάνονται στον FTSE Global All Cap ex-US Index. Ο δείκτης αναφοράς αναφοράς βασίζεται σε μετοχές μεγάλων, μεσαίων και μικρών κεφαλαιοποιήσεων εταιρειών που λειτουργούν εκτός των Ηνωμένων Πολιτειών.
Οι διεθνείς μετοχές της VXUS προσφέρουν στους επενδυτές μια μοναδική ευκαιρία να διαφοροποιήσουν ένα χαρτοφυλάκιο στις αναπτυγμένες και τις αναδυόμενες αγορές σε όλο τον κόσμο. Η κίνηση των μετοχών των εταιρειών που εδρεύουν στο εξωτερικό δεν έχει πάντα άμεση συσχέτιση με τις εγχώριες τιμές των μετοχών, παρέχοντας στους επενδυτές την ευκαιρία να επωφεληθούν από τις κινήσεις της αγοράς που μπορεί να διαφέρουν από τις μετατοπίσεις στις αμερικανικές μετοχικές αγορές.
Το παγκόσμιο χρηματιστήριο ETF της Vanguard Total επενδύει τουλάχιστον το 95% όλων των περιουσιακών στοιχείων του κεφαλαίου σε μια προσπάθεια να μιμηθεί την απόδοση του δείκτη FTSE Global All Cap ex US. Το VXUS έχει την μεγαλύτερη ένταση στην Ευρώπη, με 42, 5% επενδύσεις στην περιοχή, ακολουθούμενη από 29, 6% στον Ειρηνικό, 20, 6% στις αναδυόμενες αγορές και 6, 6% στη Βόρεια Αμερική. Οι κορυφαίες εκμεταλλεύσεις ακολουθούν το παράδειγμα με τον δείκτη στόχο του ταμείου, συμπεριλαμβανομένων των Royal Dutch Shell, της Nestlé, της Tencent Holdings και της Samsung Electronics.
Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.