Πτώση Μαχαίρι
Ένα μαχαίρι που πέφτει είναι ένας διακριτικός όρος για μια γρήγορη πτώση της τιμής ή της αξίας μιας ασφάλειας. Ο όρος χρησιμοποιείται συνήθως σε φράσεις όπως "μην προσπαθήσετε να πιάσετε ένα μαχαίρι που πέφτει", το οποίο μπορεί να μεταφραστεί για να σημαίνει "περιμένετε την τιμή να βγει έξω πριν το αγοράσετε". Ένα μαχαίρι που πέφτει μπορεί γρήγορα να ανακάμψει - σε αυτό που είναι γνωστό ως whipsaw - ή η ασφάλεια μπορεί να χάσει όλη της την αξία, όπως στην περίπτωση της πτώχευσης.
Βασικές τακτικές
- Το πτώση του μαχαιριού αναφέρεται σε μια απότομη πτώση, αλλά δεν υπάρχει συγκεκριμένο μέγεθος ή διάρκεια για την πτώση πριν να αποτελεί πτώση μαχαιριού.
- Ένα πτώση μαχαίρι χρησιμοποιείται γενικά ως μια προσοχή να μην πηδούν σε ένα απόθεμα ή άλλο περιουσιακό στοιχείο κατά τη διάρκεια μιας πτώσης.
- Οι έμποροι θα διαπραγματευτούν με απότομη πτώση, αλλά γενικά θέλουν να βρίσκονται σε μικρή θέση και θα χρησιμοποιούν τεχνικούς δείκτες για το χρόνο τους.
Τι μαχαίρι πτώσης σας λέει
Ο όρος μαχαίρι πτώσης υποδηλώνει ότι η αγορά σε μια αγορά με μεγάλη ορμή προς τα κάτω μπορεί να είναι εξαιρετικά επικίνδυνη - όπως ακριβώς προσπαθεί να πιάσει ένα πραγματικό πτώση μαχαίρι. Στην πράξη, ωστόσο, υπάρχουν πολλά διαφορετικά σημεία κέρδους με πτώση μαχαίρι. Αν το χρονοδιάγραμμα είναι τέλειο, ένας έμπορος που αγοράζει στο κάτω μέρος μιας πτωτικής τάσης μπορεί να συνειδητοποιήσει ένα σημαντικό κέρδος καθώς η τιμή ανακάμπτει. Ομοίως, η συσσώρευση σε μικρή θέση καθώς η τιμή πέφτει και η έξοδος πριν από την ανάκαμψη μπορεί να είναι κερδοφόρα. Επιπλέον, ακόμη και να αγοράζουν και να κρατούν τους επενδυτές μπορούν να χρησιμοποιήσουν ένα πτώση μαχαίρι ως ευκαιρία αγοράς, υπό την προϋπόθεση ότι έχουν μια θεμελιώδη υπόθεση για την ιδιοκτησία του αποθέματος.
Τούτου λεχθέντος, υπάρχει πολύ πραγματικός κίνδυνος ότι ο χρόνος θα διακοπεί και θα υπάρξουν σημαντικές απώλειες πριν από οποιαδήποτε κέρδη. Τόσοι πολλοί έμποροι εξακολουθούν να πληρώνουν λιτή εξυπηρέτηση. Αντί να προσπαθούν να «πιάσουν το μαχαίρι που πέφτει», οι έμποροι θα πρέπει να αναζητήσουν επιβεβαίωση της αντιστροφής της τάσης χρησιμοποιώντας άλλους τεχνικούς δείκτες και μοτίβα διαγραμμάτων. Ένα παράδειγμα επιβεβαίωσης μπορεί να είναι τόσο απλό όσο η αναμονή για αρκετές ημέρες ανοδικής ορμής μετά την πτώση ή η εξέταση του δείκτη σχετικής αντοχής (RSI) για σημάδια ισχυρότερης ανοδικής τάσης πριν από την αγορά στη νέα τάση.
Πώς να χρησιμοποιήσετε ένα πτώση μαχαίρι;
Όπως αναφέρθηκε, υπάρχουν τρόποι να επωφεληθείτε από την πτώση του μαχαιριού. Πολλές από τις προσεγγίσεις διαπραγμάτευσης είναι ευαίσθητες στο χρόνο και απαιτούν περισσότερα εργαλεία από την απλή αναγνώριση ενός αποθέματος που παρατηρείται απότομη πτώση. Ωστόσο, για μια βασική περίπτωση για τη σύλληψη ενός πτώσης μαχαίρι μπορεί να είναι εκεί ανάλογα με το λόγο της πτώσης.
Υπάρχουν πολλές διαφορετικές πιθανές αιτίες για την εμφάνιση ενός πέπλου, όπως:
- Αναφορές κερδών: Οι εταιρείες που αναφέρουν τα κέρδη τους συχνά υποβάλλονται σε μεταβλητές διακυμάνσεις. Αν τα οικονομικά αποτελέσματα είναι χαμηλότερα από τα αναμενόμενα, το απόθεμα μπορεί να γίνει πτώση του μαχαιριού έως ότου η αγορά φθάσει σε ισορροπία.
- Οικονομικές εκθέσεις: Οι κύριοι δείκτες συχνά επηρεάζονται από οικονομικές εκθέσεις, όπως εκθέσεις απασχόλησης ή συναντήσεις FOMC. Εάν οι εκθέσεις αυτές είναι αρνητικές, τα αποθέματα μπορούν να κινηθούν απότομα σε απόκριση.
- Τεχνική κατανομή: Ορισμένα μαχαίρια που πέφτουν οφείλονται σε τεχνικούς και όχι θεμελιώδεις παράγοντες. Εάν μια ασφάλεια σπάσει από τα βασικά επίπεδα υποστήριξης, η τιμή μπορεί να κινηθεί αισθητά χαμηλότερη, πριν να βρούμε υποστήριξη παρακάτω.
- Θεμελιώδης υποβάθμιση: Αυτό συμβαίνει όταν η εταιρεία που υποκρύπτει το απόθεμα είτε λείπει άσχημα σε έναν βασικό δείκτη απόδοσης όπως οι πωλήσεις, τα κέρδη κ.ο.κ. Συμβαίνει επίσης όταν οι εταιρείες διαπιστώνονται ότι κάνουν κάτι δόλιο ή υποφέρουν από ζημιά στα μέσα ενημέρωσης.
Αν οι περιστάσεις που οδήγησαν στην πτώση του μαχαιριού είναι προσωρινές ή δεν αλλάζουν την αγορά και κρατούν την υπόθεση του επενδυτή για επένδυση, τότε ένα πτώση μαχαίρι θα μπορούσε να είναι μια ευκαιρία αγοράς. Για τους εμπόρους και για όσους έχουν μικρότερο χρονικό διάστημα, είναι δύσκολο να διοχετευτούν σωστά οι διορθωτικές συναλλαγές.
Παράδειγμα μαχαιριού που πέφτει
Το παρακάτω γράφημα δείχνει ένα παράδειγμα ενός μαχαίρι που πέφτει και δείχνει τον κίνδυνο να προσπαθήσει να προβλέψει μια βάση.
Το απόθεμα έγινε ένα πτώμα μαχαίρι μετά την απομάκρυνση του κινητού μέσου όρου 50 ημερών. Οι έμποροι που προσπαθούν να "πιάσουν το μαχαίρι που πέφτει" ίσως αγόρασαν περίπου 8, 50 δολ. Όταν υπήρξε μια σύντομη ανάκαμψη από την πίεση πώλησης, αλλά θα είχαν χάσει χρήματα καθώς το απόθεμα κινήθηκε σε χαμηλά επίπεδα γύρω στα 6, 00 δολάρια πριν τελικά φθάσει. Οι έμποροι που περίμεναν την επιβεβαίωση θα μπορούσαν να επωφεληθούν από τη μετάβαση από 6, 00 δολάρια σε 10, 00 δολάρια τον επόμενο μήνα.
Διαφορά ανάμεσα σε ένα μαχαίρι που πέφτει και μια ακίδα
Ένα μαχαίρι που πέφτει είναι ιδιαίτερα απότομη πτώση. Ένα παρόμοιο είδος εμπορικού αργαλειού είναι μια ακίδα, η οποία αναφέρεται σε μια απότομη κίνηση στη δράση των τιμών είτε προς τα πάνω είτε προς τα κάτω. Στην πράξη, ωστόσο, μια ακίδα συνδέεται συχνότερα με μια ανοδική κίνηση.
Περιορισμοί ενός μαχαιριού που πέφτει
Όπως αναφέρθηκε, υπάρχουν πολλές περιπτώσεις όπου μια απότομη πτώση είναι μια ευκαιρία. Από τη σκοπιά των εμπορικών συναλλαγών, πολλά από αυτά απαιτούσαν κάποια μορφή επιβεβαίωσης, όπως είναι ο κινητός μέσος όρος της απόκλισης σύγκλισης (MACD) δείκτης που δείχνει θετική απόκλιση. Επομένως, ένα μαχαίρι που πέφτει - ένα κακόμορφο σχηματισμό γραφημάτων στην καλύτερη περίπτωση - δεν είναι πραγματικά το πιο σημαντικό κομμάτι ενός εμπορίου που παίζει από μια παραβίαση υποστήριξης ή μια πραγματική αντιστροφή.
Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.