McClellan Oscillator
Ο McClellan Oscillator είναι ένας δείκτης εύρους της αγοράς που βασίζεται στη διαφορά μεταξύ του αριθμού των προχωρημένων και των φθίνουσων τίτλων σε χρηματιστήριο, όπως το Χρηματιστήριο της Νέας Υόρκης (NYSE) ή το NASDAQ. Ο δείκτης συγκρίνεται με δείκτες χρηματιστηριακής αγοράς που σχετίζονται με την ανταλλαγή.
Ο δείκτης χρησιμοποιείται για να δείξει ισχυρές μετατοπίσεις στο συναίσθημα στους δείκτες, που ονομάζονται ωστικά πλάτη. Βοηθά επίσης στην ανάλυση της δύναμης μιας τάσης δείκτη μέσω απόκλισης ή επιβεβαίωσης.
Βασικές τακτικές
- Ο τύπος McClellan Oscillator μπορεί να εφαρμοστεί σε οποιοδήποτε χρηματιστήριο ή ομάδα μετοχών.
- Μια ανάγνωση πάνω από το μηδέν επιβεβαιώνει την άνοδο του δείκτη, ενώ οι μετρήσεις κάτω από το μηδέν επιβεβαιώνουν την πτώση του δείκτη.
- Όταν ο δείκτης αυξάνεται αλλά ο ταλαντωτής πέφτει, αυτό προειδοποιεί ότι ο δείκτης θα μπορούσε να αρχίσει να μειώνεται επίσης. Όταν ο δείκτης πέσει και ο ταλαντωτής αυξάνεται, αυτό δείχνει ότι ο δείκτης μπορεί να αρχίσει να αυξάνεται σύντομα. Αυτό ονομάζεται απόκλιση.
- Μια σημαντική αλλαγή, όπως η μετακίνηση 100 βαθμών ή περισσότερων, από αρνητική ανάγνωση σε θετική ανάγνωση, ονομάζεται ώθηση πλάτους. Μπορεί να υποδηλώνει ότι μια ισχυρή αναστροφή από την πτωτική τάση στην uptrend βρίσκεται σε εξέλιξη στο χρηματιστήριο.
Ο τύπος για τον ταλαντωτή McClennan είναι
Υπάρχουν δύο τύποι για τον ταλαντωτή McClennan. Ο αρχικός τύπος και αυτός που προσαρμόζεται για αλλαγές στον αριθμό των μετοχών που είναι εισηγμένες στο χρηματιστήριο. Ο προσαρμοσμένος τύπος επιτρέπει την καλύτερη σύγκριση των τιμών σε μεγαλύτερες χρονικές περιόδους.
McClellan Oscillator = (EMA 19 ημερών από τις προσόδους-μειώσεις) - (EMA των εξελίξεων-μειώσεων 39 ημερών) EMA 19 ημερών = (Πραγματικές ημερήσιες προσόδους-μειώσεις) * 0, 10 + EMA39 ημερών EMA = -Δεκίνες) * 0, 05 + προηγούμενη ημέρα EMAAdj. McClellan Oscillator = (EMA 19 ημερών ANA) - (EMA 39 ημερών ANA) Adj. Καθαρές Προκαταβολές (ANA) = Προκαταβολές-ΠτώσηAdvance + Πτώση19 ημερών EMA = (Τρέχουσα Ημέρα ANA-Προηγούμενη Ημέρα EMA * 0.10 + Προηγούμενη Ημέρα EMA39 Ημέρα EMA = {aligned} \ text {McClellan Oscillator} = & (\ text {19-ημερών EMA της Advances} - \\ & \ text {Απόρριψη}) - {text {39-day EMA} \\ & } - \ text {Απόρριψη}) \\ \ text {EMA} 19 ημερών = & (\ text {Προκαταβολές της τρέχουσας ημέρας} - \\ & } \\ \ text {39 ημερών EMA} = & (\ text {Προκαταβολές της τρέχουσας ημέρας} - \\ & \ text {Απόρριψη}) * 0.05 + \\ & {Adj McClellan Oscillator} = & (\ text {19-Day EMA του ANA}) - \\ & (\ text {39-Day EMA του ANA} & \ frac {\ text {Προκαταβολές} - \ text {Απορρίμματα}} {\ text {Προωθήσεις} + \ text {Απόρριψη}} \\ text {19 ημερών EMA} \\ & \ text {Προηγούμενη ημέρα EMA} * 0.10 \\ & + \ text {EMA προηγούμενης ημέρας} \\ \ text {39 ημερών EMA} = & Η προηγούμενη ημέρα EMA}) * 0, 05 \\ & + \ κείμενο { Η προηγούμενη ημέρα EMA} \\ \ end {ευθυγραμμισμένη} McClellan Oscillator = EMA 19 ημερών = EMA 39 ημερών = Adj. McClellan Oscillator = Adj. Καθαρές προκαταβολές (ANA) = EMA 19 ημερών = EMA 39 ημερών = EMA 19 ημερών των προκαταβολών και των μειώσεων (EMA των εξελίξεων-μειώσεων 39 ημερών) (Προκαταβολές της Τρέχουσας Ημέρας - Πτώση) * 0, 05 + Ημέρα Πρώτης Ημέρας EMA (EMA 19 ημερών της ANA) - (EMA 39 ημερών της ANA) (Τρέχουσα Ημέρα ANA - Ημέρα Πρώτης Ημέρας EMA) * 0, 05 + EMA προηγούμενης ημέρας
όπου: EMA = Εκθετικός κινούμενος μέσος όροςAdvances = Αριθμός μετοχών που διαπραγματεύονται πάνω από την προηγούμενη ημέρα closeDeclines = Αριθμός μετοχών που διαπραγματεύονται κάτω από το κλείσιμο της επόμενης ημέρας \ begin {aligned} & \ textbf {where:} \\ & Εκθετικός κινούμενος μέσος όρος \\ & \ text {Advances} = \ text {Αριθμός μετοχών που διαπραγματεύονται πάνω από το δικό τους} \\ & \ text {κλείσιμο της προηγούμενης ημέρας} \\ & \ text {Declines} = \ text { {} {} {} {} {} της προηγούμενης ημέρας κλείσιμο} \\ \ end {aligned} όπου: EMA = Εκθετικός κινούμενος μέσος όροςAdvances = Αριθμός συναλλαγών μετοχών closeDeclines =
Πώς να υπολογίσετε τον ταλαντωτή McClellan
- Για να ξεκινήσετε τον υπολογισμό, παρακολουθήστε τις προσφορές - μειώνεται σε χρηματιστήριο για 19 και 39 ημέρες. Υπολογίστε έναν απλό μέσο όρο για αυτά (όχι EMA).
- Χρησιμοποιήστε αυτές τις απλές τιμές ως τιμές EMA της προηγούμενης ημέρας στις φόρμουλες EMA 19 και 39 ημερών.
- Υπολογίστε τα EMA 19 και 39 ημερών.
- Υπολογισμός της τιμής McClellan Oscillator.
- Τώρα που υπολογίστηκε η τιμή, στον επόμενο υπολογισμό χρησιμοποιήστε αυτήν την τιμή για την προηγούμενη ημέρα EMA. Ξεκινήστε τον υπολογισμό των EMA για τον τύπο αντί για τους απλούς μέσους όρους.
- Εάν χρησιμοποιείτε τον προσαρμοσμένο τύπο, τα βήματα είναι τα ίδια, εκτός από τη χρήση του ANA αντί της χρήσης του Advances - Declines.
Τι λέει ο McClellan Oscillator ">
Ο McClellan Oscillator είναι ένας δείκτης βασισμένος στο εύρος της αγοράς που οι τεχνικοί αναλυτές μπορούν να χρησιμοποιήσουν σε συνδυασμό με άλλα τεχνικά εργαλεία για να καθορίσουν τη γενική υγεία της χρηματιστηριακής αγοράς και να αξιολογήσουν τη δύναμη της τρέχουσας τάσης τους.
Δεδομένου ότι ο δείκτης βασίζεται σε όλα τα αποθέματα σε ένα χρηματιστήριο, συγκρίνεται με τις μεταβολές των τιμών των δεικτών που αντικατοπτρίζουν αυτή την ανταλλαγή ή σε σύγκριση με μεγάλους δείκτες όπως το S & P 500.
Οι θετικές και οι αρνητικές τιμές υποδεικνύουν κατά πόσον περισσότερα αποθέματα, κατά μέσο όρο, προχωρούν ή μειώνονται. Ο δείκτης είναι θετικός όταν το EMA 19 ημερών είναι πάνω από το EMA των 39 ημερών και είναι αρνητικό όταν η EMA 19 ημερών είναι κάτω από το EMA των 39 ημερών.
Ένας θετικός και αυξανόμενος δείκτης υποδηλώνει ότι συσσωρεύονται αποθέματα στο χρηματιστήριο. Ένας αρνητικός και μειωμένος δείκτης σηματοδοτεί ότι τα αποθέματα πωλούνται. Συνήθως, η ενέργεια αυτή επιβεβαιώνει την τρέχουσα τάση του δείκτη.
Οι διασταυρώσεις από θετικό σε αρνητικό ή αντίστροφα μπορεί να σηματοδοτούν ότι η τάση έχει αλλάξει στο δείκτη ή την ανταλλαγή που παρακολουθείται. Όταν ο δείκτης κάνει μια μεγάλη κίνηση, συνήθως 100 μονάδων ή περισσότερο, από αρνητικό σε θετικό έδαφος, που ονομάζεται ώθηση πλάτους. Σημαίνει ότι ένας μεγάλος αριθμός αποθεμάτων κινήθηκε μετά από μια μέτρια κίνηση. Δεδομένου ότι η χρηματιστηριακή αγορά τείνει να αυξάνεται με την πάροδο του χρόνου, αυτό είναι ένα θετικό μήνυμα και μπορεί να υποδηλώνει ότι το κατώτατο όριο του δείκτη είναι και οι τιμές είναι γενικά υψηλότερες.
Όταν οι τιμές των δεικτών κι ο δείκτης κινούνται σε διαφορετικές κατευθύνσεις, τότε η τρέχουσα τάση δείκτη μπορεί να μην έχει μεγάλη δύναμη. Απότομη απόκλιση συμβαίνει όταν ο ταλαντωτής αυξάνεται ενώ ο δείκτης πέφτει. Αυτό υποδεικνύει ότι ο δείκτης θα μπορούσε να φτάσει ψηλότερα, καθώς αρχίζουν να προχωρούν περισσότερα αποθέματα.
Η απόκλιση είναι αν ο δείκτης ανεβαίνει και ο δείκτης πέφτει. Αυτό σημαίνει ότι λιγότερα αποθέματα διατηρούν την πρόοδο και ότι οι τιμές ενδέχεται να αρχίσουν να μειώνονται.
Η διαφορά μεταξύ του McClellan Oscillator και του McClellan Summation Index;
Ο McClellan Oscillator αναπτύχθηκε από τους Sherman και Marian McClellan, οι οποίοι ανέπτυξαν επίσης τον δείκτη Summation McClellan. Ο δείκτης Summation McClellan προσθέτει τον McClellan Oscilator της τρέχουσας ημέρας στον δείκτη Summation McClellan της προηγούμενης ημέρας. Με άλλα λόγια, ο Δείκτης Σύνοψης είναι ένα σωρευτικό μέτρο, ενώ ο ταλαντωτής δεν είναι. Ενώ ο ταλαντωτής μπορεί να είναι πιο χρήσιμος για την ανάλυση των βραχυπρόθεσμων τάσεων, ο Δείκτης Σάρωσης είναι πιο εφαρμόσιμος στις ευρύτερες και πιο μακροπρόθεσμες τάσεις των τιμών.
Περιορισμοί στη χρήση του ταλαντωτή McClellan
Ο δείκτης τείνει να παράγει πολλά σήματα. Οι θλίψεις του εύρους, η απόκλιση και οι διασταυρώσεις συμβαίνουν με κάποια συχνότητα, αλλά όχι όλα αυτά τα σήματα θα οδηγήσουν στην κίνηση της τιμής / δείκτη στην αναμενόμενη κατεύθυνση. Ο δείκτης είναι επιρρεπής στην παραγωγή ψευδών σημάτων και επομένως πρέπει να χρησιμοποιείται σε συνδυασμό με την ανάλυση των τιμών και άλλους τεχνικούς δείκτες.
Ο δείκτης μπορεί επίσης να είναι αρκετά ασταθής, κινώντας γρήγορα μεταξύ θετικών και αρνητικών περιοχών. Μια τέτοια ενέργεια δείχνει μια ασταθή αγορά, αλλά αυτό δεν είναι εμφανές έως ότου ο δείκτης έχει κάνει αυτό το κτύπημα βέλους λίγες φορές.
Μελετήστε τον τρόπο με τον οποίο ο δείκτης ενεργεί για εκτεταμένες χρονικές περιόδους και σε διαφορετικές συνθήκες της αγοράς πριν χρησιμοποιήσετε τον δείκτη για εμπορικούς σκοπούς.
Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.