Πώς ο David Rubenstein έγινε Δισεκατομμυριούχος

Αφού αποκαλύφθηκε ένας "κύριος έφορος" από το περιοδικό Forbes, ο David Rubenstein και η ομάδα του στο gigant διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων, ο όμιλος Carlyle (CG) διαχειρίζεται δισεκατομμύρια περιουσιακά στοιχεία για ένα ευρύ φάσμα αμερικανικών και διεθνών θεσμικών επενδυτών.

Ένας δισεκατομμυριούχος με απλό τρόπο ζωής και γενναιόδωρη καρδιά, ο Rubenstein έχει ενώσει και άλλους επιτυχημένους επιχειρηματίες, όπως ο Warren Buffett και ο Mark Zuckerberg, οι οποίοι έχουν δεσμευτεί να δωρίσουν περισσότερο από το ήμισυ του πλούτου τους στο πλαίσιο της εκστρατείας The Giving Pledge. Ακολουθεί μια επισκόπηση του τρόπου με τον οποίο ο David Rubenstein έκανε τα δισεκατομμύρια του και δημιούργησε μία από τις μεγαλύτερες ιδιωτικές εταιρείες στον κόσμο.

Πρόωρη ζωή και σχολική φοίτηση

Ο Rubenstein ήταν ένα μοναδικό παιδί και ζούσε σε μια μικρή κοινότητα χαμηλού εισοδήματος στη Βαλτιμόρη, Μέριλαντ. Η μητέρα του ήταν νοικοκυριό, ενώ ο πατέρας του, που δεν έφτιαξε ποτέ περισσότερα από 7.000 δολάρια ετησίως, εργάστηκε ως ταχυδρομικός.

Η μητέρα του Rubenstein ήθελε να γίνει οδοντίατρος, αλλά ήθελε να υπηρετήσει σε δημόσιο αξίωμα αφού παρακολούθησε τα εγκαίνια του Προέδρου John F. Kennedy όταν ήταν δώδεκα ετών. Είπε ότι η περίφημη δήλωση του Κένεντι κατά τη διάρκεια του ιστορικού γεγονότος - '' Ρωτήστε τι δεν μπορεί να κάνει η χώρα σας για εσάς, ρωτήστε τι μπορείτε να κάνετε για τη χώρα σας '' - αμέσως χτύπησε μια χορδή μαζί του.

Ως αποτέλεσμα του μικρού εισοδήματος της οικογένειάς του, ο Rubenstein έπρεπε να εξαρτάται από τις υποτροφίες για να πηγαίνει στο κολλέγιο. Τα δίδακτρα για ένα πτυχίο νομικής τότε ήταν περίπου 2.000 δολάρια. Υποβλήθηκε σε μια σειρά σχολείων για οικονομική βοήθεια, με πρόθεση να παρακολουθήσει εκείνη που του έδωσε τη μεγαλύτερη υποτροφία. Ο Rubenstein κατέληξε στη νομική σχολή του Πανεπιστημίου του Maryland, όπου έλαβε πλήρη υποτροφία. Αποφοίτησε το 1973.

Καριέρα πριν από την Carlyle

Με βαθμό δικαίου κάτω από τη ζώνη του, ο Rubenstein προσχώρησε αμέσως σε μια εξέχουσα δικηγορική εταιρεία με έδρα τη Νέα Υόρκη, τον Paul Weiss. Μετά από δύο χρόνια, άρχισε να σκέφτεται μια νέα καριέρα. Συχνά αστεία », είπα στους πελάτες και τους συνεργάτες της επιχείρησης ότι σκέφτηκα να μπαίνω στην πολιτική και την κυβέρνηση, αλλά κανείς δεν είπε:« Μην αφήνετε! » έτσι πήρα το ότι πιθανότατα δεν ήταν καλός δικηγόρος. ''

Το 1976, ο Rubenstein κατόρθωσε να βρει δουλειά με την προεκλογική εκστρατεία Birch Bayh. Ωστόσο, η Bayh έχασε από τη φυλή 30 ημέρες μετά την είσοδο του Rubenstein στην εκστρατεία. Έλαβε στη συνέχεια μια θέση στην εκστρατεία Jimmy Carter. Αφού ανέλαβε καθήκοντα τον Carter το 1977, ο Rubenstein διορίστηκε αναπληρωτής σύμβουλος εσωτερικής πολιτικής για τη διοίκηση. Ο όρος του έληξε απότομα τέσσερα χρόνια αργότερα, όταν ο Κάρτερ έχασε την επανεκλογή.

Έχει γεννηθεί μια νέα εταιρεία εξαγοράς με μόχλευση

Μετά την ήττα στις εκλογές, ο Rubenstein είχε αρχικά προβλήματα με την εύρεση εργασίας. Ήταν άνεργος για έξι μήνες, αλλά τελικά επέστρεψε στην πρακτική του νόμου. Ο Ρούμπενσταϊν, όμως, γρήγορα απογοητεύτηκε από τη δουλειά του. Μια μέρα συναντήθηκε με ένα άρθρο στην εφημερίδα για τον πρώην υπουργό Οικονομικών των ΗΠΑ William Simon. Μετά τη θητεία του Simon με την κυβέρνηση, αγόρασε κάρτες Gibson με 1 εκατομμύριο δολάρια από δικά του χρήματα και χρέη αξίας 79 εκατομμυρίων δολαρίων σε αυτό που είναι γνωστό ως εξαγορά με μόχλευση. Στη συνέχεια, ο Simon έκανε πιο αποδοτικές τις λειτουργίες της εταιρείας και το δημοσίευσε για $ 290 εκατομμύρια.

Ένας λαμπτήρας πυροβόλησε στο κεφάλι του Rubenstein όταν διάβασε την ιστορία. Ήταν η πρώτη φορά που είχε ακούσει για τις εξαγορές μόχλευσης. Αρχικά, είχε προγραμματίσει να προσλάβει μια ομάδα επαγγελματιών του χρηματοπιστωτικού τομέα που ενδιαφέρονται για την ίδρυση εταιρείας ιδιωτικών κεφαλαίων που θα μπορούσε να τον απασχολήσει ως νομικό σύμβουλο, αλλά δεν μπορούσε να βρει κανέναν που να ενδιαφέρεται για τη δημιουργία μιας νέας επιχείρησης.

Έτσι, το 1987, ο Rubenstein και άλλοι τέσσερις συνεργάτες προχώρησαν στην ίδρυση ιδιωτικής εταιρείας ιδιωτικών κεφαλαίων. Η εταιρεία ονομάστηκε The Carlyle Group, που πήρε το όνομά της από το Carlyle Hotel στη Νέα Υόρκη, όπου πραγματοποιήθηκαν μερικές από τις αρχικές συναντήσεις της εταιρείας. Σύμφωνα με την ιστοσελίδα της εταιρείας, "Οι ιδρυτές ελπίζουν να δημιουργήσουν ένα θεσμό που θα τους ξεπέρασε".

Την εποχή εκείνη, οι εταιρείες ιδιωτικών κεφαλαίων είχαν κυρίως την έδρα τους στη Νέα Υόρκη, αλλά η Carlyle ιδρύθηκε στην Ουάσιγκτον. Ο Ρούμπενσταϊν πίστευε ότι θα μπορούσε να αυξήσει σημαντικά το κεφάλαιο, λέγοντας στους επενδυτές ότι εστιάζουν στην απόκτηση επιχειρήσεων που πλήττονται σοβαρά από την κυβέρνηση. τοποθεσία. Αυτός και η ομάδα του ήταν σε θέση να συγκεντρώσουν 5 εκατομμύρια δολάρια για να βγάλουν την Carlyle από το έδαφος. Από αυτό το ποσό, 3 εκατομμύρια δολάρια διατέθηκαν σε πραγματικές επενδύσεις, ενώ το υπόλοιπο χρησιμοποιήθηκε για λειτουργικά έξοδα. Ένας επενδυτής που υποστήριζε την Carlyle ήταν η καθιερωμένη επενδυτική κατοικία, η T. Rowe Price (TROW).

Μέχρι το 1990, η Carlyle συγκέντρωσε χρήματα βάσει μιας συμφωνίας. Το πρώτο τους κεφάλαιο εξαγοράς συγκέντρωσε 100 εκατομμύρια δολάρια από τους επενδυτές. Τα κεφάλαια χρησιμοποιήθηκαν για την απόκτηση ορισμένων επιχειρήσεων. Από τότε η Carlyle έχει συγκεντρώσει δισεκατομμύρια δολάρια από επενδυτές στις Ηνωμένες Πολιτείες και στο εξωτερικό για περισσότερα από 100 διαφορετικά κεφάλαια.

Σήμερα μόνο τρεις από τους ιδρυτικούς συνεργάτες της Carlyle εργάζονται στην εταιρεία: Rubenstein, William E. Conway, νεώτερος και Daniel A. D'Aniello. Τόσο ο Rubenstein όσο και ο Conway μοιράζονται τα καθήκοντα των CEO, ενώ ο D'Aniello λειτουργεί ως πρόεδρος του διοικητικού συμβουλίου. Το 2012, η ​​Carlyle συγκέντρωσε 671 εκατομμύρια δολάρια σε αρχική δημόσια προσφορά και εισήχθη στο χρηματιστήριο της NASDAQ.

Η κατώτατη γραμμή

Ο David Rubenstein έκανε την τύχη του με τη συλλογή αμοιβών διαχείρισης από επενδυτές που του έδωσαν χρήματα για να επενδύσουν για λογαριασμό τους. Με φόντο το δίκαιο και την πολιτική, ο Rubenstein ίδρυσε τον Όμιλο Carlyle, μια εταιρεία ιδιωτικών κεφαλαίων που επενδύει σε εταιρείες που πλήττονται σοβαρά από την κυβέρνηση.

Σήμερα, η Carlyle είναι μία από τις μεγαλύτερες και πιο ποικίλες εταιρείες ιδιωτικών μετοχών στον κόσμο. Η εταιρεία είναι υπεύθυνη για την κατανομή κεφαλαίου σε διάφορους τομείς για θεσμικούς επενδυτές σε όλο τον κόσμο.