Πώς μπορώ να αγοράσω ένα Ταμείο S & P 500;

Αν ψάχνετε να επενδύσετε σε μετοχές της S & P 500 αλλά δεν έχετε την ιδιοσυγκρασία για να χτίσετε σωστά τα οικονομικά μεγέθη 500 μεμονωμένων εταιρειών, ένας δείκτης S & P 500 μπορεί να σας βοηθήσει να αποκτήσετε έκθεση σε αυτά τα αποθέματα - χωρίς την εξαντλητική ανάλυση.

Ο δείκτης S & P 500 παρακολουθεί τις μεγαλύτερες και ισχυρότερες εταιρείες στις Ηνωμένες Πολιτείες. Τα συστατικά αποθέματα επιμελούνται από την Επιτροπή Δείκτη S & P, η οποία επιλέγει τις εταιρείες βάσει πολλών παραγόντων, όπως το ανώτατο όριο της αγοράς, τη ρευστότητα και την κατανομή του τομέα.

Το 1976, η Vanguard εισήγαγε μεμονωμένους επενδυτές στο πρώτο αμοιβαίο κεφάλαιο του έθνους που σχεδιάστηκε για να μιμείται τον δείκτη S & P 500. Περίπου 20 χρόνια αργότερα, ξεκίνησε το πρώτο χρηματιστήριο (ETF), το οποίο παρακολούθησε με τον ίδιο τρόπο τον δείκτη S & P 500. Σήμερα, σχεδόν όλα τα μεγάλα χρηματιστήρια και εταιρείες αμοιβαίων κεφαλαίων προσφέρουν κάποιο είδος κεφαλαίου S & P 500. Οι επενδυτές μπορούν να έχουν πρόσβαση σε αυτά τα κεφάλαια μέσω χρηματοοικονομικών συμβούλων, χρηματιστών με πλήρη υπηρεσία ή μεσίτες έκπτωσης.

Βασικές τακτικές

• Εάν διερευνείτε τη δυνατότητα προσθήκης στο χαρτοφυλάκιό σας των μετοχών της S & P 500, ένα ταμείο S & P 500 Index θα σας βοηθήσει να διευκολύνετε την ευρεία έκθεση σε αυτά τα είδη αποθεμάτων, με ελάχιστη δέουσα επιμέλεια.
• Τα χρηματιστήρια που διαπραγματεύονται σε χρηματιστήρια (ETFs) διατηρούν μια στρατηγική αναπαραγωγής παθητικού δείκτη, παρέχοντας στους επενδυτές ευρεία πρόσβαση σε όλους τους τίτλους μέσα στο δεδομένο δείκτη.

ETF έναντι Αμοιβαίου Κεφαλαίου

Τα ETF επικεντρώνονται κυρίως στην αναπαραγωγή παθητικού δείκτη, παρέχοντας κατ 'ουσίαν πρόσβαση στους επενδυτές σε όλους τους τίτλους εντός του καθορισμένου δείκτη. Αυτά τα ETF, τα οποία συνήθως προσφέρουν χαμηλού κόστους αναλογίες εξόδων λόγω της ελαχιστοποίησης της ενεργού διαχείρισης, του εμπορίου κατά τη διάρκεια της ημέρας, παρόμοια με τα αποθέματα. Ως εκ τούτου, είναι εξαιρετικά υγρά και υπόκεινται σε διακυμάνσεις τιμών εντός των ημερών - όπως τα αποθέματα.

Αντίθετα, τα αμοιβαία κεφάλαια της S & P 500 μπορεί να είναι είτε παθητικά είτε ενεργά. Τείνουν να έχουν ελαφρώς υψηλότερες αμοιβές από τα ΕΙΕΕ, λόγω των σχετικών δαπανών 12b1. Επιπλέον, τα αμοιβαία κεφάλαια έχουν ελαφρώς διαφορετικές δομές, όπου οι επενδυτές μπορούν να τις αγοράσουν μόνο κατά την τιμή κλεισίματος της καθαρής αξίας ενεργητικού (NAV) της ημέρας.

Μοντέλα αμοιβής

Εκείνοι που επιθυμούν να επενδύσουν φθηνά σε S & P 500 ETFs μπορούν να αποκτήσουν έκθεση μέσω μεσίτες έκπτωσης, οι οποίοι προσφέρουν δωρεάν προμήθεια σε όλα τα παθητικά προϊόντα του ETF. Αλλά λάβετε υπόψη ότι ορισμένοι μεσίτες μπορούν να επιβάλουν ελάχιστες επενδυτικές απαιτήσεις. Επί του παρόντος, το μεγαλύτερο S & P 500 ETF είναι το SPDR S & P 500 ETF (SPY) της State Street Global Advisors, το οποίο διαθέτει υπό διαχείριση κεφάλαια 279, 41 δισ. Δολαρίων από τον Απρίλιο του 2019.

Τα αμοιβαία κεφάλαια εμπορεύονται επίσης μέσω μεσιτών και εκπτωτικών μεσιτών, αλλά μπορούν επίσης να έχουν άμεση πρόσβαση από τις εταιρείες του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ορισμένοι επενδυτές επιθυμούν να διαχειριστούν ολιστικά το χαρτοφυλάκιό τους μέσω συμβούλου ή μεσίτη. Άλλοι προτιμούν να διαχειρίζονται ένα χαρτοφυλάκιο κεφαλαίων που στεγάζονται σε έναν συγκεκριμένο πάροχο αμοιβαίων κεφαλαίων. Οι επενδυτές μπορούν επίσης να έχουν πρόσβαση σε κεφάλαια μέσω προγραμμάτων εργοδότη 401k, ατομικών λογαριασμών συνταξιοδότησης ή πλατφόρμων roboadvisor

Προχωρώντας πέρα ​​από το μόνο παθητικό S & P 500 Index Fund

Οι επενδυτές που αναζητούν μια πιο προηγμένη προσέγγιση στο κεφάλαιο της S & P 500 επενδύουν ενδεχομένως να εξετάσουν έξυπνους δείκτες beta, οι οποίοι επιβάλλουν χαμηλότερο κόστος και προσφέρουν το πλεονέκτημα των θεμελιωδών ή εξατομικευμένων επενδύσεων. Παραδείγματα τέτοιων κεφαλαίων περιλαμβάνουν το Ταμείο Μέσων AAM (SPDV) και το S & P 500 Equal Weight Fund (RSP). Οι επενδυτές ενδέχεται επίσης να στοχεύσουν σε ορισμένα τμήματα του δείκτη S & P 500 που προσφέρουν δυναμικό κεφαλαιακής ανατίμησης, με κεφάλαια όπως η τομεακή σειρά SPDR ή τα κεφάλαια με μερίσματα.

Πολλοί διαχειριστές κεφαλαίων προσφέρουν επίσης ενεργά χρηματικά ποσά S & P 500, τα οποία επικεντρώνονται κυρίως στα ονόματα του S & P 500, αλλά εμπορεύονται ενεργά ονόματα πέρα ​​από αυτά που βρίσκονται αυστηρά στο ευρετήριο. Υπάρχουν επίσης μοχλευμένα κεφάλαια, τα οποία προσφέρουν απλοποιημένη προσέγγιση αντιστάθμισης. Τα διογκωτικά μοχλευμένα κεφάλαια χρησιμοποιούν μόχλευση για να πολλαπλασιάσουν την απόδοση του S & P 500 όταν αποδίδει καλά. Τα Bearish μόχθυναν κεφάλαια βραχυπρόθεσμα το S & P 500, για να τραβούν θετικές αποδόσεις όταν πέφτει ο δείκτης.