Συμβουλευτική Διοίκηση
Η συμβουλευτική διαχείριση αναφέρεται στην παροχή επαγγελματικών, εξατομικευμένων επενδυτικών συμβουλών. Τα άτομα, μια ανεξάρτητη ομάδα ή μια ομάδα ιδιωτικής τράπεζας, εταιρεία διαχείρισης επενδύσεων ή εξειδικευμένη συμβουλευτική μπουτίκ μπορούν να διεξάγουν συμβουλευτική διαχείριση.
Οι συμβουλευτικές υπηρεσίες διαχείρισης επιτρέπουν στους ιδιώτες να συμβουλεύονται τους επαγγελματίες επενδύσεων προτού προβούν σε αλλαγές στα χαρτοφυλάκιά τους. Οι επαγγελματίες της συμβουλευτικής διαχείρισης έχουν εμπειρία σε έναν ή περισσότερους τομείς επενδύσεων και παρέχουν καθοδήγηση προσαρμοσμένη στην συγκεκριμένη κατάσταση ενός ατόμου.
ΔΙΑΔΙΚΑΣΙΑ ΛΕΙΤΟΥΡΓΙΑΣ
Οι σύμβουλοι επενδύσεων που εργάζονται για συμβουλευτικές ομάδες διαχείρισης θα αξιολογήσουν τον χρονικό ορίζοντα ενός πελάτη, τους στόχους επιδόσεων και την ανοχή κινδύνου για να καθορίσουν ποιες κατηγορίες ενεργητικού θα είναι οι καταλληλότερες επενδύσεις. Θα παρέχουν επίσης καθοδήγηση στους τομείς της κατανομής περιουσιακών στοιχείων και της αναπροσαρμογής του χαρτοφυλακίου, και θα παρακολουθούν τις επιδόσεις των επενδύσεων και συχνά θα εκτελούν εντολές.
Η κατανομή του ενεργητικού είναι η πρακτική της εξισορρόπησης του κινδύνου και της ανταμοιβής μέσα σε ένα χαρτοφυλάκιο, σύμφωνα με τους στόχους ενός ατόμου ή την πολιτική ενός θεσμικού οργάνου. Οι διαχειριστές θα διανείμουν τα κεφάλαια του χαρτοφυλακίου ανάμεσα σε τρεις κύριες κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων: μετοχές, σταθερό εισόδημα και ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα, καθώς και εναλλακτικές επενδύσεις, όπως τα ιδιωτικά επενδυτικά κεφάλαια και τα παράγωγα.
Επειδή κάθε κατηγορία περιουσιακών στοιχείων προσφέρει διαφορετικά επίπεδα κινδύνου και απόδοσης, κάθε μία από αυτές θα συμπεριφέρεται διαφορετικά με την πάροδο του χρόνου. Οι επενδυτές μπορούν να χρησιμοποιούν διαφορετικές κατανομές ενεργητικού για διαφορετικούς στόχους. Για παράδειγμα, κάποιος που εξοικονομεί για ένα έτος ταξιδιού στο εγγύς μέλλον μπορεί να επενδύσει τις αποταμιεύσεις του σε ένα συντηρητικό μίγμα μετρητών, πιστοποιητικών καταθέσεων (CD) και βραχυπρόθεσμων ομολόγων. Μια άλλη ατομική αποταμίευση για μια προκαταβολή σε ένα ακριβό σπίτι (τουλάχιστον μια δεκαετία μακριά) θα μπορούσε να διαφοροποιηθεί σε περισσότερα αποθέματα δεδομένου ότι έχει περισσότερο χρόνο για να βγάλει έξω τις βραχυπρόθεσμες διακυμάνσεις της αγοράς.
Η αναπροσαρμογή του χαρτοφυλακίου προστατεύει τον επενδυτή από τους ανεπιθύμητους κινδύνους και διασφαλίζει ότι η έκθεση του χαρτοφυλακίου παραμένει εντός της περιοχής εμπειρογνωμοσύνης του διαχειριστή.
Συμβουλευτική διαχείριση έναντι διακριτικής διαχείρισης επενδύσεων
Οι συμβουλευτικές υπηρεσίες διαχείρισης επιτρέπουν στα άτομα να διατηρούν τον πλήρη έλεγχο των χαρτοφυλακίων τους και να λαμβάνουν τις δικές τους επενδυτικές αποφάσεις. Ο ρόλος του συμβούλου επενδύσεων είναι κατά κύριο λόγο να προσφέρει μια ενημερωμένη γνώμη.
Αντίθετα, σε διακριτική διαχείριση των επενδύσεων, ένας επαγγελματίας διαχειριστής πλούτου παίρνει μεγαλύτερο έλεγχο των επενδυτικών αποφάσεων. Για τον πελάτη, η διακριτική προσέγγιση είναι πιο χρονοβόρα, κατάλληλη για όσους δεν έχουν την εμπειρία ή το χρόνο να διαχειριστούν ενεργά τα δικά τους χαρτοφυλάκια. Ενώ οι διευθυντικοί σύμβουλοι πάντοτε ξοδεύουν χρόνο να κατανοήσουν τους στόχους και τα περιουσιακά στοιχεία των πελατών τους, αυτό συχνά δεν είναι τόσο διεξοδική διαδικασία όσο και με τους διαχειριστές διακριτικής ευχέρειας.
Με συμβουλευτικές υπηρεσίες, ένας διαχειριστής πλούτου θα συμβουλευτεί τους πελάτες του και θα παράσχει συμβουλές, αλλά ο πελάτης κάνει τις τελικές αποφάσεις αγορών και πωλήσεων.
Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.