Πώς λειτουργεί μια σταθερή πρόσοδος μετά τη συνταξιοδότησή της

Μια πρόσοδος είναι μια σύμβαση μεταξύ ενός επενδυτή, ή anuitant, και μιας ασφαλιστικής εταιρείας. Ο επενδυτής συνεισφέρει κεφάλαια στην πρόσοδο σε αντάλλαγμα για ένα εγγυημένο εισόδημα αργότερα στη ζωή. Η περίοδος κατά την οποία ο επενδυτής χρηματοδοτεί την πρόσοδο και πριν ξεκινήσει η πληρωμή είναι η φάση συσσώρευσης. Ο χρόνος μετά την έναρξη των πληρωμών από την πρόσοδο ονομάζεται φάση απαγκίστρωσης.

Οι προσόδους παραμένουν δημοφιλή οχήματα συνταξιοδότησης. Στις ΗΠΑ, οι πωλήσεις προσόδων ανήλθαν σε 218 δισεκατομμύρια δολάρια το 2018 και σημείωσαν αύξηση 9, 7% σε σχέση με το 2017, σύμφωνα με το Ινστιτούτο Συντάξεων Ασφαλίσεων (IRI). Για το πρώτο τρίμηνο του 2019, οι πωλήσεις υποχώρησαν ελαφρώς, φθάνοντας στα 57, 8 δισ. Δολάρια, από το προηγούμενο τρίμηνο, αλλά ήταν ακόμη σταθερά πάνω από τις πωλήσεις από την ίδια περίοδο ενός έτους πριν, όταν έφτασαν τα 49, 2 δισ. Δολάρια.

Δύο τύποι προσόδων είναι σταθεροί και μεταβλητοί. Οι σταθερές προσόδους δεν συνδέονται με οικονομικούς δείκτες ή με δείκτες της αγοράς, επομένως παρέχουν εγγυημένο ποσοστό απόδοσης ανεξάρτητα από τις διακυμάνσεις της χρηματιστηριακής αγοράς. Οι μεταβλητές προσόδους, από την άλλη πλευρά, συνδέονται με αμοιβαία κεφάλαια και άλλους τίτλους με βάση την αγορά. Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο πολλοί επενδυτές που αποφεύγουν τον κίνδυνο επιλέγουν σταθερές προσόδους: Με σταθερή πρόσοδο, η βραδύτερη αύξηση είναι η τιμή για την ασφάλεια ενός καθορισμένου επιτοκίου.

Ο τύπος της προσόδου και οι συμβατικές λεπτομέρειες της είναι καθοριστικής σημασίας για τον προγραμματισμό του εισοδήματος από τη συνταξιοδότηση.

Βασικές τακτικές

• Ένας επενδυτής συνεισφέρει κεφάλαια σε προσόδου σε αντάλλαγμα για ένα εγγυημένο εισόδημα αργότερα στη ζωή.
• Ο τύπος σταθερού επιτοκίου - αναβαλλόμενος ή άμεσος - καθορίζει πότε θα ξεκινήσουν οι πληρωμές.
• Οι επενδύσεις σε προσόδου αυξάνονται χωρίς φόρους μέχρι την αποχώρησή τους από τη συνταξιοδότηση, οπότε φορολογούνται βάσει του τότε ισχύοντος συντελεστή φόρου εισοδήματος.
• Οι προσόδους έχουν μειονεκτήματα: Είναι ακριβότερες από πολλές άλλες επενδύσεις συνταξιοδότησης και οι αποσύρσεις που πραγματοποιήθηκαν κατά τα πρώτα έτη μπορεί να υπόκεινται σε τέλη παράδοσης.

Άμεση έναντι αναβαλλόμενων παροχών

Πότε αρχίζουν οι πληρωμές από μια σταθερή προσφορά; Αυτό εξαρτάται από το αν πρόκειται για αναβαλλόμενη ή άμεση πρόσοδο.

Μια άμεση πρόσοδος πρέπει να αγοραστεί με μία και μόνη εφάπαξ πληρωμή. Οι πληρωμές μπορούν να ξεκινήσουν αμέσως και συνήθως να διαρκέσουν την υπόλοιπη ζωή του αναδοχή. Το μέγεθος της μηνιαίας πληρωμής εξαρτάται από το ποσό που χρησιμοποιήθηκε για την αγορά της προσόδου, την επιλογή πληρωμής που επιλέξατε και από προσωπικούς παράγοντες όπως η ηλικία του συνταξιούχου. Οι άμεσες προσόδους είναι δημοφιλείς με τους συνταξιούχους ή τους σύντομα συνταξιούχους που ανησυχούν για την ενδεχόμενη εξωστρέφεια των πόρων τους. Μια άμεση πρόσοδος είναι επίσης μια εξαιρετική επιλογή για όσους έλαβαν απλώς ένα μεγάλο, απλό κέρδος, όπως μια κληρονομιά, κέρδη από την πώληση μιας επιχείρησης ή κέρδη λαχειοφόρων αγορών.

Από την άλλη πλευρά, μια αναβαλλόμενη προσόδου επιτρέπει σε κάποιον να χτίσει την αξία του λογαριασμού με την πάροδο του χρόνου και να το μετατρέψει σε εισόδημα στο μέλλον. Με μια αναβαλλόμενη πρόσοδο, ο συνταξιούχος είτε συνεισφέρει ένα κατ 'αποκοπήν ποσό, κάνει μια σειρά συμβολών με την πάροδο του χρόνου, είτε κάνει έναν συνδυασμό και των δύο. Αυτές οι προσόδους είναι δημοφιλείς με τους νεότερους επενδυτές που αναζητούν να οικοδομήσουν αποταμιεύσεις συνταξιοδότησης ενώ εξακολουθούν να εργάζονται.

Αποζημιώσεις συνταξιοδότησης

Ένας συνταξιούχος ο οποίος είναι έτοιμος να αρχίσει να εισπράττει ένα ρεύμα εισοδήματος από μια προσφορά ενημερώνει την ασφαλιστική εταιρεία. Οι αναλογιστές του ασφαλιστή χρησιμοποιούν έναν ειδικό υπολογισμό για τον καθορισμό του ποσού της περιοδικής πληρωμής. Αυτός ο υπολογισμός περιλαμβάνει παράγοντες όπως η αξία δολαρίου του λογαριασμού, η τρέχουσα ηλικία του αναπληρωτή, οι αναμενόμενες μελλοντικές αποδόσεις από τα περιουσιακά στοιχεία του λογαριασμού, οι παροχές συζύγων και το προσδόκιμο ζωής του αναδόχου βάσει βασικών πινάκων προσδόκιμου ζωής.

Γενικά, όσο μεγαλύτερο χρονικό διάστημα ο αναδοχής περιμένει πριν πάρει τις αποδόσεις των κερδών, τόσο μεγαλύτερες θα είναι οι πληρωμές.

Οι περισσότεροι ανώνυμοι επιλέγουν να λαμβάνουν μηνιαίες πληρωμές για το υπόλοιπο της ζωής τους και τη ζωή του συζύγου τους. Βάσει αυτής της διάταξης κοινής και επιζώντος προσόδου, ο συνταξιούχος και ο / η σύζυγός τους θα συνεχίσουν να λαμβάνουν πληρωμές για το υπόλοιπο της ζωής τους. Μόλις οι δύο αποβιώσουν, ο ασφαλιστής σταματά τις πληρωμές.

Επομένως, εάν ένας συνταξιούχος διαμένει πολύς χρόνος κατά τη συνταξιοδότησή του, η συνολική αξία από τη σύμβαση ετήσιας πρόβλεψης θα μπορούσε να είναι σημαντικά μεγαλύτερη από αυτή που κατέβαλε σε αυτό. Αν όμως ο εθελοντής πεθάνει σχετικά νωρίς, μπορεί στην πραγματικότητα να λάβει λιγότερα από αυτά που πληρώνουν. Εντούτοις, και τα δύο σενάρια επιτελούν το κύριο σημείο μιας πρόβλεψης: η ειρήνη του νου ότι ο ένοικος θα εισπράξει εισόδημα για το υπόλοιπο της ζωής του.

Οι προσόδους μπορούν επίσης να περιλαμβάνουν πρόσθετες προβλέψεις, όπως ένας εγγυημένος αριθμός ετών αποπληρωμής. Με αυτή την επιλογή, εάν ο ένοικος και ο / η σύζυγός τους πεθάνουν πριν από την εγγυημένη περίοδο, ο ασφαλιστής πληρώνει τα υπόλοιπα κεφάλαια στην περιουσία του ζευγαριού. Ως επί το πλείστον, όσο περισσότερες είναι οι προβλέψεις που περιλαμβάνονται σε συμβόλαιο συνταξιοδότησης, τόσο μικρότερες είναι οι μηνιαίες πληρωμές.

Οι επενδυτές που αντιμετωπίζουν κινδύνους ενδέχεται να προτιμούν σταθερές προσόδους επειδή παρέχουν εγγυημένο ποσοστό απόδοσης ανεξάρτητα από τις διακυμάνσεις της χρηματιστηριακής αγοράς.

Factoring σε Φόρους

Οι περισσότερες προσφορές προσφέρουν φορολογικές διευκολύνσεις, πράγμα που σημαίνει ότι οι εισφορές σε ετήσιο εισόδημα μειώνουν τα φορολογητέα κέρδη του αναδόχου για το τρέχον έτος και ότι τα έσοδα από επενδύσεις αυξάνονται χωρίς φόρους μέχρι να αρχίσει να εισπράττει εισόδημα από τον έμπορο. Για μεγάλο χρονικό διάστημα, η εξοικονόμηση φόρων μπορεί να συνενωθεί και να οδηγήσει σε ουσιαστικά ενισχυμένες αποδόσεις.

Μόλις αρχίσουν οι πληρωμές, ο ένοικος πρέπει να πληρώσει φόρους για το εισόδημα αυτό. Ωστόσο, επειδή ο φορολογούμενος συνήθως βρίσκεται σε χαμηλότερη φορολογική κλίμακα μετά τη συνταξιοδότησή του, ο μέσος ετήσιος έφορος πιθανότατα θα καταβάλει σημαντικά χαμηλότερους φόρους στις πληρωμές απ 'ό, τι εάν είχε ζητήσει το εισόδημα όταν το κέρδισε. Τελικά, αυτό παρέχει μια ακόμα υψηλότερη απόδοση μετά τη φορολογία της επένδυσης.

Το τμήμα εισοδήματος φορολογείται επίσης με τους συνήθεις συντελεστές φόρου εισοδήματος, και όχι με τους συντελεστές κεφαλαιουχικών κερδών, οι οποίοι είναι χαμηλότεροι.

Μειονεκτήματα που πρέπει να ληφθούν υπόψη

Οι προσόδους έχουν την κάτω πλευρά τους. Το κόστος τους είναι υψηλό σε σύγκριση με το κόστος των αμοιβαίων κεφαλαίων και των πιστοποιητικών καταθέσεων, για παράδειγμα. Οι προσόδους πωλούνται συχνά μέσω αντιπροσώπων και το κόστος της προμήθειας τους μεταβιβάζεται στον αγοραστή. Οι προσόδους έρχονται επίσης με σημαντικά ετήσια έξοδα, συχνά υπερβαίνουν το 2%. Οι ειδικοί αναβάτες συνήθως αυξάνουν το κόστος.

Με πολλά αναβαλλόμενα έσοδα, ο ασφαλισμένος μπορεί να χρειαστεί να καταβάλει ένα τέλος παράδοσης εάν αποσύρει κεφάλαια εντός των πρώτων ετών της σύμβασης (τυπικά έξι έως οκτώ χρόνια ή και περισσότερο). οι πρώιμες κατανομές μπορούν επίσης να υπόκεινται σε φόρους προτού ο έφορος φθάσει σε ορισμένη ελάχιστη ηλικία. Ωστόσο, τα περισσότερα έσοδα έχουν προβλέψεις που επιτρέπουν την άνευ ποινής απόσυρση του 10-15% του λογαριασμού για λόγους έκτακτης ανάγκης.

Είναι σημαντικό να διαβάσετε προσεκτικά ένα συμβόλαιο συνταξιοδότησης και να συμβουλευτείτε έναν φοροτεχνικό πριν από την απόσυρση από την πρόσοδο.

Η κατώτατη γραμμή

Ο τρόπος με τον οποίο θα συνταξιοδοτηθεί μια συνταξιοδοτική προσφορά θα ποικίλει ανάλογα με διάφορους παράγοντες, όπως το εάν η πρόσοδος είναι άμεση ή αναβληθεί, οι προβλέψεις στο συμβόλαιο, η ηλικία του συνταξιούχου και τα χρήματα που υπάρχουν στο λογαριασμό. Ένα πράγμα είναι σίγουρο: Οι προσόδους μπορούν να προσφέρουν ψυχική ηρεμία μετά την συνταξιοδότηση, επειδή παρέχουν ένα εγγυημένο ρεύμα εισοδήματος σε ό, τι απομένει από τη ζωή κάποιου.