Κύριος » μεσίτες » Τα αμοιβαία κεφάλαια καταβάλλουν μερίσματα ή τόκους;

Τα αμοιβαία κεφάλαια καταβάλλουν μερίσματα ή τόκους;

μεσίτες : Τα αμοιβαία κεφάλαια καταβάλλουν μερίσματα ή τόκους;

Ανάλογα με τον τύπο των επενδύσεων που περιλαμβάνονται στο χαρτοφυλάκιο, τα αμοιβαία κεφάλαια μπορούν να καταβάλλουν μερίσματα, τόκους ή και τα δύο.

Είδη αμοιβαίων κεφαλαίων

Υπάρχουν τέσσερις βασικές κατηγορίες αμοιβαίων κεφαλαίων και κάθε κατηγορία ταιριάζει με διαφορετικούς επενδυτικούς στόχους. Τα αποθέματα περιλαμβάνουν μόνο επενδύσεις στο χρηματιστήριο. Αν κάποια από αυτά τα αποθέματα πληρώσει μερίσματα, τότε το αμοιβαίο κεφάλαιο καταβάλλει επίσης μερίσματα.

Ομοίως, τα επενδυτικά κεφάλαια περιλαμβάνουν μόνο επενδύσεις σε εταιρικά και κρατικά ομόλογα. Τα περισσότερα ομόλογα πληρώνουν εγγυημένα ποσά τόκων κάθε χρόνο, που ονομάζονται πληρωμές τοκομεριδίων. Επειδή τα ομόλογα καταβάλλουν τόκους, τα κεφάλαια των ομολόγων κάνουν επίσης.

Τα ισορροπημένα κεφάλαια επενδύουν σε μετοχές και ομόλογα. Κατά συνέπεια, τα ισόρροπα κεφάλαια είναι σχεδόν εγγυημένα να καταβάλλουν τόκους και μπορούν επίσης να καταβάλλουν μερίσματα ανάλογα με τις συγκεκριμένες μετοχές που περιλαμβάνονται στο χαρτοφυλάκιο.

Τα αμοιβαία κεφάλαια χρηματαγοράς θεωρούνται το πιο σταθερό είδος αμοιβαίου κεφαλαίου και περιλαμβάνουν μόνο επενδύσεις σε πολύ βραχυπρόθεσμα χρεόγραφα όπως δημοτικά ομόλογα. Τα αμοιβαία κεφάλαια της χρηματαγοράς πληρώνουν επίσης τόκους, αν και το ποσοστό απόδοσης είναι γενικά χαμηλότερο από τους άλλους τύπους κεφαλαίων.

Γιατί τα αμοιβαία κεφάλαια πληρώνουν μερίσματα και τόκους;

Για να αποφευχθεί η καταβολή φόρων επί των εσόδων από επενδύσεις, τα αμοιβαία κεφάλαια υποχρεούνται να διανείμουν σχεδόν όλα τα έσοδα στους μετόχους. Αυτό σημαίνει ότι όταν ένα χαρτοφυλάκιο ή ένα χαρτοφυλάκιο στο χαρτοφυλάκιο του αμοιβαίου κεφαλαίου πληρώνει μερίσματα ή τόκους, τα χρήματα αυτά πρέπει στη συνέχεια να διανεμηθούν στους μετόχους του ταμείου, ώστε το ταμείο να μην απαιτείται να το συμπεριλάβει ως εισόδημα. Οι μεμονωμένοι μέτοχοι αναφέρουν τότε τα έσοδα από επενδύσεις στους φόρους τους για το έτος. Το ίδιο ισχύει και αν το αμοιβαίο κεφάλαιο αποκομίζει κέρδος από την πώληση ενός περιουσιακού στοιχείου, το οποίο αποκαλείται κεφαλαιουχικό κέρδος.

Ο χρόνος διανομής των αμοιβαίων κεφαλαίων, συμπεριλαμβανομένων των μερισμάτων και των τόκων, βρίσκεται στη διακριτική ευχέρεια κάθε αμοιβαίου κεφαλαίου και μπορεί να διαφέρει ευρέως. Γενικά, τα κεφάλαια που δημιουργούν μερίσματα ή τόκους πρέπει να κάνουν διανομές στους μετόχους τουλάχιστον μία φορά το χρόνο.

Διαχειριστής συμβουλών

Dan Stewart, CFA®
Revere Asset Management, Ντάλας, Τέξας

Οι κατανομές αμοιβαίων κεφαλαίων ταξινομούνται ανάλογα με τον τύπο και τον χαρακτήρα της διανομής. Έτσι, τα αμοιβαία κεφάλαια μπορούν να καταβάλλουν τόκους, μερίσματα ή / και κέρδη κεφαλαίου μέσω διανομών, που θα καθορίσουν το ποσό του φόρου που πρέπει να πληρώσετε.

Ένα ταμείο ομολόγων, για παράδειγμα, θα πληρώνει συνήθως τόκους, αλλά και κεφαλαιακά κέρδη όταν πωλούνται τα ομόλογα. Ένα ισορροπημένο ταμείο διατηρεί τόσο μετοχές όσο και ομόλογα, και επομένως μπορείτε να έχετε και τους τρεις τύπους διανομών.

Ο λόγος είναι ότι ένα αμοιβαίο κεφάλαιο απλώς περνάει από τις διανομές που λαμβάνει από τις κινητές αξίες, έτσι ώστε να μην προκαλεί διπλή φορολογία (στο επίπεδο του ταμείου και στη συνέχεια στον μέτοχο). Αν οι επενδύσεις σας κρατούνται σε IRA ή σε άλλο λογαριασμό συνταξιοδότησης, ωστόσο, οι φορολογικές συνέπειες είναι άσχετες, διότι είναι αναβαλλόμενες.

Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.
Συνιστάται
Αφήστε Το Σχόλιό Σας