Blend Fund
Ένα αμοιβαίο κεφάλαιο (ή μεικτό κεφάλαιο) είναι ένας τύπος αμοιβαίου κεφαλαίου μετοχών που περιλαμβάνει ένα συνδυασμό τόσο μετοχών αξίας όσο και ανάπτυξης. Αυτά τα κεφάλαια προσφέρουν τη διαφοροποίηση των επενδυτών σε αυτά τα δημοφιλή στυλ επενδύσεων σε ένα ενιαίο χαρτοφυλάκιο. Τα κεφάλαια Blend αποτελούν μια ιδιαίτερη περίπτωση ενός υβριδικού ταμείου.
Βασικές τακτικές
- Το Blend Funds είναι μια κατηγορία μετοχικού αμοιβαίου κεφαλαίου που επενδύει σε μετοχές ανάπτυξης και αξίας.
- Ο στόχος ενός αμοιβαίου κεφαλαίου είναι η δημιουργία ενός διαφοροποιημένου χαρτοφυλακίου που εκμεταλλεύεται το δυναμικό κεφαλαιακών κερδών του τομέα ανάπτυξης και το εισόδημα από μερίσματα και τη σταθερότητα του τομέα αξίας.
- Επειδή τα αμοιβαία κεφάλαια έρχονται σε πολλές διαμορφώσεις, οι επενδυτές θα πρέπει να ερευνούν κάθε πιθανή στρατηγική χρηματοδότησης και να χρησιμοποιούν ένα κουτί στυλ για ευκολότερη κατηγοριοποίηση.
Κατανόηση των κονδυλίων Blend
Τα κεφάλαια Blend αναπτύχθηκαν για να προσφέρουν στους επενδυτές τα πλεονεκτήματα της επένδυσης σε αξία και ανάπτυξη. Τα αποθέματα αξίας και τα αμοιβαία κεφάλαια αξίας επιδιώκουν να επωφεληθούν από υποτιμημένες επενδύσεις που έχουν προσδιοριστεί με βάση θεμελιώδη χαρακτηριστικά Τα αποθέματα ανάπτυξης και τα ταμεία ανάπτυξης επιδιώκουν να επωφεληθούν από εταιρείες με σημαντικό δυναμικό για αύξηση κεφαλαίου με τη μορφή κερδών και κεφαλαιακών κερδών. Τα κεφάλαια Blend συνδυάζουν και τα δύο είδη επενδύσεων σε ένα ενιαίο χαρτοφυλάκιο.
Οι επενδυτές συνήθως επιλέγουν μείγματα για τη διαφοροποίησή τους. Οι διαχειριστές χαρτοφυλακίων συνήθως διαχειρίζονται κεφάλαια ανάμειξης από ένα συγκεκριμένο επενδυτικό σύμπαν. Συχνά τα μείγματα κεφαλαίων θα εστιάσουν τις επενδύσεις τους με κεφαλαιοποίηση. Ως εκ τούτου, οι επενδυτές μπορούν να επιλέξουν να επενδύσουν σε ένα κεφάλαιο μεγάλης κεφαλαιοποίησης, μεσαίου κεφαλαιοποίησης ή μικρού κεφαλαίου.
Οι επενδυτές πρέπει να επιδιώξουν να κατανοήσουν σαφώς τους προσδιορισμούς κατανομής των κονδυλίων ανάμειξης, διότι μπορούν να διαχειριστούν με διάφορες στρατηγικές. Γενικά, τα αμοιβαία κεφάλαια περιλαμβάνουν ένα ολόκληρο επενδυτικό σύμπαν. Ως εκ τούτου, ένα ταμείο μείγμα μπορεί απλά να είναι ένα ταμείο δείκτη που περιλαμβάνει τόσο τα μεγέθη και τα αποθέματα αξίας εγγενώς στις συνθέσεις του. Τα κεφάλαια του Blend μπορούν επίσης να επικεντρωθούν σε συνδυασμό της ανατίμησης κεφαλαίου, της ανάπτυξης και του εισοδήματος. Ορισμένα κεφάλαια ανάμειξης ενδέχεται να αναφέρουν καθορισμένες κατανομές επενδύσεων, όπως 40%, μετοχές αξίας 40% και 20% ομολογίες υψηλής ποιότητας.
Blend Fund Research
Μπορεί να είναι δύσκολο να προσδιοριστούν με σαφήνεια τα κεφάλαια ανάμειξης λόγω της διακύμανσης των επενδυτικών στρατηγικών της κατηγορίας. Εάν ένας επενδυτής αποφασίσει ότι θα ήθελε να επενδύσει σε ένα αμοιβαίο κεφάλαιο, θα χρειαστεί συνήθως να συνεργαστεί με έναν επενδυτικό σύμβουλο ή φίλτρο για κεφάλαια ανάμειξης χρησιμοποιώντας ένα επενδυτικό πόρο όπως το US News and World Reports ή το Morningstar.
Τα κεφάλαια Blend αποτελούν μια κοινή κατηγορία που διακρίνεται από τους φορείς παροχής χρηματοδότησης. Η έρευνα επενδύσεων στυλ κουτιού δημιουργήθηκε και διαδόθηκε για να διευκολύνει τον εντοπισμό κεφαλαίων σε διάφορες κατηγορίες για επενδύσεις όπως τα κεφάλαια μείγματος.
Οι ταξινομήσεις πλαισίου στυλ είναι πολύ χρήσιμες για τη διαφοροποίηση των επενδύσεων ανά στόχο. Ένα βασικό κουτί στυλ για τα αποθέματα περιέχει εννέα τετράγωνα. Ο κατακόρυφος άξονας χωρίζεται σε τρεις κατηγορίες, οι οποίες αντιπροσωπεύουν το μέγεθος της εταιρείας (μεγάλο, μεσαίο και μικρό), όπως καθορίζεται από την κεφαλαιοποίηση της αγοράς. Ο οριζόντιος άξονας διαιρείται επίσης σε τρεις κατηγορίες με βάση τα αποθέματα του χαρτοφυλακίου μετοχών ενός αμοιβαίου κεφαλαίου: αξία, μείγμα αξίας / ανάπτυξης και αποθέματα ανάπτυξης. Οι επενδυτές που επιδιώκουν τη διαφοροποίηση για την ανάμειξη κεφαλαίων θα επιλέξουν να φιλτράρουν τα αποθέματα στην κατηγορία μείγμα αξίας / ανάπτυξης.
Blend Fund Investments
Παρακάτω παρατίθενται δύο παραδείγματα κεφαλαίων μεγάλης κεφαλαιοποίησης στην επενδυτική αγορά.
MFS Blended Research Core Equity
Το κεφάλαιο MFS Blended Research Core Equity αναζητά την αύξηση κεφαλαίου μέσω επενδύσεων σε αποθέματα ανάπτυξης και αξίας. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο αξιολογείται βάσει του Δείκτη S & P 500.
American Century Core Equity Plus
Το Αμερικανικό Century Core Equity Plus είναι ένα κεφάλαιο μείξης που επιδιώκει μακροπρόθεσμη αύξηση κεφαλαίου. Το αμοιβαίο κεφάλαιο επενδύει τόσο σε μετοχές ανάπτυξης όσο και αξίας, με στόχο να ξεπεράσει την ευρεία χρηματιστηριακή αγορά των ΗΠΑ.
Blend Fund vs. Balances Fund
Καθώς και το "μίγμα" και το "ισορροπημένο" περιγράφουν το συγκεκριμένο μίγμα στοιχείων ενεργητικού των αμοιβαίων κεφαλαίων, ο προσδιορισμός των ακριβών διαφορών μεταξύ των δύο μπορεί να είναι δύσκολος.
Τα αμοιβαία κεφάλαια Blend, τα οποία περιέχουν μόνο μετοχές και τίτλους σταθερού εισοδήματος, είναι ένα είδος μετοχικού κεφαλαίου που κατέχει ένα μείγμα τόσο μετοχών ανάπτυξης όσο και αποθεμάτων αξίας. Ο στόχος αυτών των κεφαλαίων είναι να εκτιμήσουν την αξία τους μέσω κεφαλαιουχικών κερδών που παράγονται κυρίως από το τμήμα ανάπτυξης και το εισόδημα που προέρχεται από το τμήμα αξίας.
Τα ισοσκελισμένα κεφάλαια, από την άλλη πλευρά, είναι ένα είδος κεφαλαίου κατανομής περιουσιακών στοιχείων που περιέχει ένα μείγμα μέσων και μετοχών σταθερού εισοδήματος. Το μείγμα περιουσιακών στοιχείων συνήθως περιορίζεται σε σταθερές αναλογίες. Για παράδειγμα, ένα ταμείο θα μπορούσε να έχει ένα μείγμα ενεργητικού αποτελούμενο από 40% μετοχές, 50% ομόλογα και 10% μέσα χρηματαγοράς. Ο στόχος των ισορροπημένων κεφαλαίων είναι να επιτύχουν τόσο την αύξηση της αξίας όσο και το συνεπές εισόδημα. Ανάλογα με το είδος της διαχείρισης χαρτοφυλακίου, τα ισορροπημένα κεφάλαια θα ανασυγκροτούνται κάθε χρόνο προκειμένου να επιστρέψουν τα ποσοστά πίσω στην αρχική τους κατάσταση ή να αναδιαρθρωθούν για να ευνοήσουν τις συνθήκες της αγοράς.
Σύγκριση επενδυτικών λογαριασμών Όνομα παροχέα Περιγραφή Αποκάλυψη διαφημιζόμενου × Οι προσφορές που εμφανίζονται σε αυτόν τον πίνακα προέρχονται από συνεργασίες από τις οποίες η Investopedia λαμβάνει αποζημίωση.